---
KVARTALSRAPPORT Q1 2016
NYCKELTAL (MSEK) 2016
jan-mar 2015
jan-mar 2015
jan-dec 2014 jan-dec
Nettoomsättning 102,8 102,9 431,4 414,8
Periodens rörelseresultat (EBITDA) 9,0 2,4 39,2 27,9
Periodens rörelsemarginal (EBITDA %) 8,8 2,3 9,1 6,7
Periodens rörelseresultat (EBIT) 5,2 -1,5 23,9 11,8
Periodens resultat efter skatt 4,0 -1,2 16,0 9,6
METRIA AB
INFORMATIONSTILLFÄLLEN
(Huvudkontoret) 801 83 Gävle
Besöks-/leveransadress:
Lantmäterigatan 2, SE-802 64 Gävle Tel: 010-121 80 00
Årsstämma 2016-04-26 Delårsrapport Q1 2016 2016-04-27 Delårsrapport Q2 2016 2016-08-12 Delårsrapport Q3 2016 2016-10-28
KONTAKTPERSONER
För ytterligare information vänligen kontakta:
Urban Lindskog , Verkställande direktör Lars Kevjsö, Finanschef
Telefon 010-121 80 00
Metrias finansiella rapporter publiceras på Metrias webbplats: www.metria.se METRIA AB org.nr 556799-2242
Balansräkning Kassaflödesanalys Förändringar i eget kapital Nyckeltal
Kort om Metria Definitioner 8
10 11 12 13 15
ta fram ett beslutsunderlag för den nationella produktionen.
▶ Metria tecknade ramavtal med Trafikverket rörande geodetiska tjänster. Ramavtalet innebär leverans av bl. a stomnät, flygfoto- graferingar samt inmätningar och utsättningar samt konsulttjänster inom geodesi.
▶ Metria har åter fått förtroendet att tillhanda- hålla satellitdata till satellitdatabas SACCESS.
Med hjälp av SACCESS kan man studera de förändringar som skett i det svenska landska- pet och miljön under tre decennier. Databasen uppdateras med nya data varje år. Den främsta nyttan med SACCESS är att kunna följa föränd- ringar över tiden och titta på utvecklingen inom olika näringar som t.ex. jord- och skogsbruk och miljöarbete.
▶ Kommunerna i Luleå, Piteå, Boden och Älvs- byn har sedan i mars i år ett gemensamt GIS för den interna verksamheten som Metria har utvecklat. Kommunerna kan via
webgränssnitt hantera geografisk information till anställda och partners, vilket förenklar samarbetet både inom kommunerna men också över kommungränserna.
Vi fortsätter att utveckla tjänster och erbjudan- den inom våra prioriterade segment bank, energi, kommuner, myndigheter, skog och telekom.
Genom att fokusera vårt säljarbete och skapa nya kampanjer blir vi mer offensiva och kan bidra med ännu mer värde för våra kunder. Ett exem- pel är Markfuktighetskartan som visar regn- och smältvattnets väg i terrängen och som hjälper skogs- bolagen att minimera skador på skog och mark, samtidigt som de kan behålla hög effektivitet i sin avverkning, gallring och i sina transporter. Mark- fuktighetskartan hjälper våra kunder att planera utifrån miljökrav, kvalitets- och effektivitetsmål.
Ett annat exempel är vår Kyrkogårdskarta som gör det möjligt för Svenska Kyrkan att planera un- derhåll av gravplatser och parkförvaltning på ett mer effektivt sätt.
Vi fortsätter att utveckla vår organisation för att möta kundernas behov. Under första kvartalet har vi rekryterat flera nya medarbetare med hög kom- petens inom framför allt affärsområdet Konsult, vilket kommer att bidra till Metrias fortsatt fina utveckling.
URBAN LINDSKOG VD, Metria AB
FOKUS PÅ LÖNSAMHET GER RESULTAT
Inledningen av året började bra för Metria med ett EBITDA resultat på 9,0 MSEK för första kvartalet. Detta trots att nettoomsättningen var oförändrad
jämfört med föregående år.
”Det är framför allt den höga beläggning- en inom affärsområdena
Plan & Mät och Konsult i kombination med en lägre kostnadsnivå som ligger bakom resultat-
förbättringen jämfört
med föregående år.”
NETTOOMSÄTTNING OCH RESULTAT
Bolagets nettoomsättning för det första kvartalet uppgick till 102,8 msek (102,9). Rörelseresultatet före avskrivningar (EBITDA) uppgick till 9,0 msek (2,4), vilket motsvarar en rörelsemarginal om 8,8 procent (2,3).
Nettoomsättningen i kvartalet har påverkats positivt av högre debiteringsgrader på konsulterna vilket har kompenserat för färre antal konsulter jämfört med föregående år.
Den positiva resultatavvikelsen jämfört med föregående år förklaras av lägre personalkostnader till följd av färre medarbetare samt lägre kostnader för inköp av rådata, främst på grund av en något lägre volym.
De totala rörelsekostnaderna uppgick till 95,6 msek, exklusive avskrivning på goodwill (102,4).
Minskningen förklaras i huvudsak av färre antal anställda, lägre kostnader för inköp av rådata samt omstruktureringskostnad om 1,8 msek som belastade föregående års resultat.
Resultat efter skatt uppgick till 4,0 msek (-1,2).
EKONOMISK ÖVERSIKT Jan–mars 2016
0 5 10 15 20 MSEK
2016Q1 9,0
17,0
12,0 7,7
2,4
8,9 8,8 5,8
0 5 10 15 20 %
8,8
14,3 12,3
6,9 2,3
8,0 9,7 5,6
2014Q3 2015Q4 2015
Q3 2015 Q2 2015
Q1 2014
Q4 2014
Q2 2016
Q1 2014
2015 Q3 Q4 2015
Q3 2015 Q2 2015
Q1 2014
Q4 2014
Q2
RÖRELSERESULTAT (EBITDA)
9,0 MSEK
RÖRELSEMARGINAL (EBITDA %)
8,8 %
NETTOOMSÄTTNING
102,8 MSEK
0 20 40 60 80 100 120 MSEK
102,8 118,8
97,2 112,4
102,9 111,3
90,6 103,7
2016Q1 2014
2015 Q3 Q4 2015
Q3 2015 Q2 2015
Q1 2014
Q4 2014
Q2
NETTOMSÄTTNING
102,8 MSEK
0 5 10 15 20 MSEK
2016Q1 9,0
17,0
12,0 7,7
2,4
8,9 8,8 5,8
0 5 10 15 20 %
8,8
14,3 12,3
6,9 2,3
8,0 9,7 5,6
2014Q3 2015Q4 2015
Q3 2015 Q2 2015
Q1 2014
Q4 2014
Q2 2016
Q1 2014
2015 Q3 Q4 2015
Q3 2015 Q2 2015
Q1 2014
Q4 2014
Q2
EKONOMISK ÖVERSIKT Jan–mars 2016
INVESTERINGAR
Under det första kvartalet uppgick investeringarna till 2,8 msek (1,0) och bestod i huvudsak av nytt affärssystem.
KASSAFLÖDE
Kassaflödet under det första kvartalet uppgick till 14,8 msek (17,5). Den löpande verksamheten har bidragit med 17,5 msek (18,5) och investeringsverk- samheten har belastat kassaflödet med -2,7 msek (-1,0).
MEDARBETARE
Medelantalet anställda under det första kvartalet uppgick till 236 (254). Under kvartalet har 8 personer tillsvidareanställts och 11 personer har slutat sin tillsvidareanställning.
LIKVIDITET OCH FINANSIELL STÄLLNING Bolagets egna kapital uppgick vid utgången av perioden till 112,7 msek (94,6) och soliditeten till 47,5 procent (42,8). Bolaget har en outnyttjad checkräkningskredit om 30 msek.
KASSAFLÖDE (LÖPANDE VERKSAMHET)
17,5 MSEK
0 25 50 75 100 %
2016Q1
47,5 48,6 49,5
41,5 42,8
2015Q4 2015
Q3 2015
Q2 2015
Q1 0
50 100 150 200 250 300 st
2016Q1
236 246 261 250 254
2015Q4 2015
Q3 2015
2015 Q1 Q2
MEDELANTAL ANSTÄLLDA
236 st
SOLIDITET
47,5 %
0 25 50 75 100 %
2016Q1
47,5 48,6 49,5
41,5 42,8
2015Q4 2015
Q3 2015
Q2 2015
Q1 0
50 100 150 200 250 300 st
2016Q1
236 246 261 250 254
2015Q4 2015
Q3 2015
2015 Q1 Q2
MEDELANTAL ANSTÄLLDA
236 st
SOLIDITET
47,5 %
-5 0 5 10 15 20 25 MSEK
2016 Q1
3,0 17,5
-1,3 20,8
2015Q4
18,5
2015Q1 2015Q3 2015
Q2
KASSAFLÖDE FRÅN LÖPANDE VERKSAMHET
17,5 MSEK
MEDELANTAL ANSTÄLLDA
236 st
SOLIDITET
47,5 %
VÄSENTLIGA RISKER OCH OSÄKERHETSFAKTORER
Bolagets risker har värderats av ledningen och bedöm- ningen är baserad på sannolikhet och konsekvens.
Identifieringen av riskerna har utgått från de bedömda affärsriskerna som finns i bolaget. Riskerna är definie- rade som en händelse som påverkar bolagets möjlig- het att uppnå sina verksamhetsmål och genomföra sina strategier. De största riskerna i Metrias verksam- het bedöms vara: Marknadsrisker, Affärsrisker, Ope- rativa risker samt Efterlevnadsrisker. Riskerna finns beskrivna i Årsredovisningen 2015 sid 46.
HÄNDELSER EFTER BALANSDAGEN
Några väsentliga händelser efter periodens utgång finns inte att rapportera.
REDOVISNINGS- OCH VÄRDERINGSPRINCIPER Allmänt
Kvartalsrapporten har upprättas i enlighet med års- redovisningslagen och BFNAR 2012:1 (K3).
Enligt Regeringens riktlinjer från den 29 november 2007 för extern rapportering för företag med statligt ägande ska IFRS (International Financial Reporting Standards) tillämpas. Enligt beslut av bolagets styrel- se under 2014 kommer IFRS inte att tillämpas. Beslutet baseras på att IFRS-regelverket är anpassat för stora börsnoterade koncerner och onödigt komplext för Metrias storlek samt följer ägarens instruktioner.
Intäkter
Som intäkt redovisas det verkliga värdet av vad som erhållits eller som kommer att erhållas. Avdrag görs för lämnade rabatter.
För abonnemangsintäkter innebär det att intäkten fördelas jämnt över perioden. Intäkter redovisas endast om det är sannolikt att de ekonomiska förde- larna kommer att tillfalla företaget och dessa fördelar kan beräknas på ett tillförlitligt sätt. Om det senare uppstår osäkerhet vad avser möjligheten att erhålla betalning för belopp som redan redovisats som intäkt, redovisas det belopp för vilket betalning inte längre är sannolikt som en kostnad.
Goodwill
Goodwill utvärderas årligen om indikation på ned- skrivning föreligger, genom att förväntade framtida kassaflöden bedöms. Goodwill bedöms ha en nytt- jandeperiod på 10 år för den del som avser verksam- hetsöverlåtelserna från Lantmäteriet vid Metrias bildande. Övrig goodwill skrivs av på 5 år. Utöver goodwill förekommer inga immateriella anläggnings- tillgångar.
Pågående arbete
Pågående arbeten till fast pris värderas enligt meto- den Successiv vinstavräkning, vilket innebär att intäktsredovisningen sker enligt uppdragens respek- tive färdigställandegrad. Uppdrag på löpande räkning intäktsredovisas i takt med att arbetet utförs. I Metria används fast pris och löpande räkning som ersätt- ningsformer för uppdrag/projekt.
Värderingen av projekt till fast pris görs med budgeterade kostnader/intäkter som grund samt en bedömning av värdet av projekten på balansdagen.
Värderingen av projekt till löpande räkning görs med nedlagd tid och omkostnader som grund i förhållande till bokförda intäkter. Värderingen kan resultera i antingen en tillgång eller en skuld.
Belopp i MSEK 2016
jan-mar 2015
jan-mar 2015
jan-dec RÖRELSENS INTÄKTER
Nettoomsättning 102,8 102,9 431,4
Övriga rörelseintäkter 0,2 0,2 0,5
Summa rörelsens intäkter 103,0 103,1 431,9
RÖRELSENS KOSTNADER
Handelsvaror -37,1 -40,1 -159,2
Övriga externa kostnader -15,2 -15,8 -61,7
Personalkostnader -41,7 -44,8 -171,8
Avskrivningar av immateriella tillgångar -2,2 -2,2 -8,7
Avskrivningar av materiella tillgångar -1,6 -1,7 -6,6
Summa rörelsens kostnader -97,8 -104,6 -408,0
Rörelseresultat 5,2 -1,5 23,9
RESULTAT FRÅN FINANSIELLA POSTER
Ränteintäkter och liknande resultatposter 0,0 0,0 0,0
Räntekostnader och liknande resultatposter 0,0 0,0 0,0
Finansnetto 0,0 0,0 0,0
Resultat efter finansiella poster 5,2 -1,5 23,9
Bokslutsdispositioner - - -3,5
Skatt på periodens resultat -1,2 0,3 -4,4
Periodens resultat 4,0 -1,2 16,0
RESULTATRÄKNING
Belopp i MSEK 2016-03-31 2015-03-31 2015-12-31
ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR Immateriella anläggningstillgångar
Goodwill 43,9 52,5 46,0
43,9 52,5 46,0
Materiella anläggningstillgångar
Maskiner och andra tekniska anläggningar 6,4 5,9 5,2
Inventarier, verktyg och installationer 7,3 6,5 7,3
13,7 12,4 12,5
Finansiella anläggningstillgångar
Uppskjuten skattefordran 0,0 2,6 0,0
Andra långfristiga fordringar 0,5 1,1 0,5
0,5 3,7 0,5
Summa anläggningstillgångar 58,1 68,6 59,0
OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR Kortfristiga fordringar
Upparbetade, ej fakturerade intäkter 12,8 17,9 6,0
Kundfordringar 75,3 76,2 86,9
Övriga kortfristiga fordringar 1,9 1,2 3,0
Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 22,7 20,6 17,3
Summa kortfristiga fordringar 112,7 115,9 113,2
Kassa och bank 66,3 36,4 51,5
Summa omsättningstillgångar 179,0 152,3 164,7
SUMMA TILLGÅNGAR 237,1 220,9 223,7
BALANSRÄKNING
BALANSRÄKNING
Belopp i MSEK 2016-03-31 2015-03-31 2015-12-31
EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital
Aktiekapital (20 754 562 aktier med kvotvärde 1 kr) 20,8 20,8 20,8
Överkursfond 63,0 63,0 63,0
Balanserat resultat 24,9 12,0 8,9
Periodens resultat 4,0 -1,2 16,0
Summa eget kapital 112,7 94,6 108,7
Obeskattade reserver
Periodiseringsfond 3,2 - 3,2
Överavskrivningar 0,3 - 0,3
Summa obeskattade reserver 3,5 0,0 3,5
AVSÄTTNINGAR
Avsättningar för pensioner och andra förpliktelser 0,6 1,4 0,6
Summa avsättningar 0,6 1,4 0,6
KORTFRISTIGA SKULDER Icke räntebärande skulder
Fakturerade, ej upparbetade intäkter 16,0 25,9 16,0
Leverantörsskulder 24,5 24,6 27,6
Övriga skulder 10,6 10,3 15,0
Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 69,2 64,1 52,3
Summa kortfristiga skulder 120,3 124,9 110,9
Summa eget kapital och skulder 237,1 220,9 223,7
STÄLLDA PANTER
Kapitalförsäkring till förmån för pensionsutfästelse 0,5 1,1 0,5
Ansvarsförbindelser
Hyresgaranti och Förskottsgaranti 1,1 2,9
Balansräkning, forts.
KASSAFLÖDESANALYS
Belopp i MSEK 2016
jan-mar 2015
jan-mar 2015
jan-dec
DEN LÖPANDE VERKSAMHETEN
Resultat efter finansiella poster 5,2 -1,5 23,9
Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet:
Avskrivningar 3,8 3,9 15,3
Avsättningar - - -0,8
Reavinster −0,1 0,0 -0,2
Betald skatt −0,7 −0,8 −2,9
Kassaflöde från den löpande verksamheten före
förändringar av rörelsekapital 8,2 1,6 35,3
KASSAFLÖDE FRÅN FÖRÄNDRINGAR I RÖRELSEKAPITAL
Ökning(-)/Minskning(+) av pågående arbete −6,9 -7,5 -5,5
Ökning(-)/Minskning(+) av övriga rörelsefordringar 7,9 4,7 -2,4
Ökning(+)/Minskning(-) av rörelseskulder 8,3 19,7 13,5
Kassaflöde från den löpande verksamheten 17,5 18,5 40,9
INVESTERINGSVERKSAMHETEN
Försäljning av materiella anläggningstillgångar 0,1 0,0 0,2
Förvärv av materiella anläggningstillgångar −2,8 −1,0 -6,0
Placering av övriga finansiella anläggningstillgångar - - 0,6
Kassaflöde från investeringsverksamheten −2,7 −1,0 −5,2
FINANSIERINGSVERKSAMHETEN
Utbetald utdelning - - -3,1
Kassaflöde från finansieringsverksamheten 0,0 0,0 -3,1
Periodens kassaflöde 14,8 17,5 32,6
Likvida medel vid periodens början 51,5 18,9 18,9
Belopp i MSEK Aktiekapital Överkursfond
Övrigt fritt eget kapital
Summa eget kapital
2015
Eget kapital vid årets ingång 20,8 63,0 12,0 95,8
Periodens resultat jan–mar - - -1,2 −1,2
Utdelning till aktieägare - - -3,1 −3,1
Periodens resultat apr–jun - - 3,1 3,1
Periodens resultat jul–sep - - 6,4 6,4
Periodens resultat okt-dec - - 7,7 7,7
Utgående eget kapital 2015-12-31 20,8 63,0 24,9 108,7
2016
Eget kapital vid årets ingång 20,8 63,0 24,9 108,7
Periodens resultat jan–mar - - 4,0 4,0
Utgående eget kapital 2016-03-31 20,8 63,0 28,9 112,7
FÖRÄNDRINGAR I EGET KAPITAL
MSEK
2016 jan-mar
2015 jan-mar
2015 jan-dec
2014 jan-dec
Nettoomsättning 102,8 102,9 431,4 414,8
Rörelseresultat (EBITDA) 9,0 2,4 39,2 27,9
Rörelsemarginal, % (EBITDA) 8,8 2,3 9,1 6,7
Rörelseresultat (EBITA) 7,4 0,6 32,6 20,5
Rörelsemarginal, % (EBITA) 7,2 0,6 7,6 4,9
Rörelseresultat (EBIT) 5,2 -1,5 23,9 11,8
Rörelsemarginal, % (EBIT) 5,1 -1,5 5,5 2,8
Resultat före skatt 5,2 -1,5 20,4 12,0
Resultat efter skatt 4,0 -1,2 16,0 9,6
Avkastning eget kapital, % 3,6 -1,3 15,6 10,6
Avkastning sysselsatt kapital, % 3,1 -1,6 22,9 13,0
Soliditet, % 47,5 42,8 48,6 48,3
Kassaflöde från löpande verksamhet 17,5 18,5 40,9 16,6
Investeringar 2,8 1,0 6,0 5,7
Medelantal anställda* 236 254 253 259
Resultat per aktie, kronor 0,19 -0,06 0,77 0,46
Nettoskuld −66,3 −36,4 −51,5 −18,9
* Beräknad enligt Bokföringsnämndens allmänna råd 2006:11 med årsarbetstiden 1 920 timmar. Historisk data har omräknats.
NYCKELTAL
VERKSAMHET
Med 250 medarbetare fördelade på 23 kontor har Met- ria såväl nationell täckning som lokal närvaro. Vi bedri- ver konsult- och produktverksamhet inom geografisk information, fastighetsinformation och geografisk informationsteknik.
AFFÄRSIDÉ
Metria skapar kundnytta av kart- och mätdata. Syftet är att vidareutveckla och effektivisera våra kunders verksamhet. Vi utför mätningar, förädlar och analyse- rar geografiska data och fastighetsinformation.
KUNDER
Metrias kunder finns främst inom våra nyckelsegment – bank, energi, kommuner, myndigheter, skog och telekom. Exempel på stora kunder är Försvarsmakten, Naturvårdsverket, Skatteverket, Södra skogsägarna, Swedbank, Skogsstyrelsen, Trafikverket och Eniro.
KOMPETENS
Metria har mångårig erfarenhet av att länka samman karta med verklighet. Hos oss finns experter inom geodata, geodesi, kartografi, fjärranalys och GIS- utveckling.
KORT OM METRIA
Metria är ett helägt statligt bolag och en ledande aktör på marknaden för digitala karttjänster, mätning och geografiska informationssystem.
Vår affärsidè är att skapa kundnytta av kart- och mätdata. Vi strävar
efter att bygga en hållbar organisation och hållbara lösningar.
De flesta av Metrias tjänster innebär föräd- ling av grundläggande kartinformation från såväl egna mätningar i fält som från upp- handlad satellitinformation, lantmäteridata och flygbilder. Vi utvecklar och underhåller kostnadseffektiva molnbaserade tjänster och samarbetsplattformar som levereras både stationärt och mobilt. Verksamheten bedrivs inom tre affärsområden:
Plan- och mät
Vi mäter och framställer projekteringsunderlag, grundkartor, nybyggnadskartor, primärkartor och stomnät. Vi utför också tjänster i planprocessen såsom detaljplaner, fastighetsförteckningar och fastighetsutredningar.
Produkter
Metrias produkter ger våra kunder enkel tillgång till kvalitetssäkrad geografisk information via kart- och fastighetstjänster eller som dataleve- ranser.
Konsult
Med hjälp av olika typer av analyser tar vi fram beslutsunderlag till våra kunder. Vi utvecklar också applikationer, system och tjänster inom geografisk IT och erbjuder förvaltning och drift av geografiska IT-system.
HISTORIK
Metria är ett ungt företag, men med djupa rötter. År 1628 gav Gustav II Adolf generalma- tematikern Anders Bure i uppdrag att kartlägga
Sverige. Knappa fyra århundraden senare, den 1 januari 1996, bildades en ny organisation för den statliga lantmäteri- och fastighetsdata- verksamheten. Som en av tre nya divisioner i Lantmäteriet bildas Metria. I september 2009
tillsattes en utredning för att se över förut- sättningarna för att bolagisera Metria och den
16 mars 2011 fattade riksdagen beslut om att bilda Metria AB. I maj samma år övergår Metria formellt till det statliga bolaget Metria AB och upphör i och med detta att vara en division
inom Lantmäteriet.
MÅL
Metria ska vara ett lönsamt, växande och attraktivt bolag som leder marknaden för digitala karttjänster.
• Högre lönsamhet ska nås genom produktivitetsförbätt- ringar och kostnadskontroll samt fokus på lönsamma produkter och tjänster.
• Tillväxt skall uppnås genom ökat säljfokus och ökat fokus på kundnytta samt merförsäljning till befintliga kunder.
• Metria ska vara attraktivt för våra medarbetare så att vi kan behålla och rekrytera de bästa i branschen. Vi ska vara attraktiva för våra kunder som ska se Metria som det naturliga valet av leverantör.
Lönsamt
Attraktivt
Växande
DEFINITIONER
Avkastning eget kapital Resultat efter skatt i procent av genomsnittligt eget kapital.
Avkastning sysselsatt kapital Rörelseresultat (EBIT) plus finansiella intäkter i procent av genomsnittligt sysselsatt kapital.
Rörelsemarginal
Rörelseresultat (EBITDA, EBITA och EBIT) i procent av nettoomsättningen.
Soliditet
Eget kapital i procent av
balansomslutningen på balansdagen.
Sysselsatt kapital
Balansomslutningen minskad med icke räntebärande skulder och uppskjutna skatteskulder på obeskattade reserver.
Nettoskuld
Räntebärande skulder minskade med räntebärande tillgångar och likvida medel.
EBITDA
Rörelseresultat före räntor, skatt, nedskrivningar och avskrivningar.
EBITA
Rörelseresultat före räntor, skatt och avskrivning av goodwill.
EBIT
Rörelseresultat före finansiella poster och skatt.