OM RESURS HOLDING
Resurs Holding (Resurs), som verkar genom dotterbolagen Resurs Bank och Solid Försäkring, är ledande inom retail finance i Norden och erbjuder betallösningar, konsumentlån och nischade försäkringsprodukter. Resurs Bank har sedan starten 1977 etablerat sig som en ledande partner för säljdrivande betal- och lojalitetslösningar för butik och e-handel och därigenom har Resurs byggt en kundbas på cirka 6 miljoner privatkunder i Norden. Resurs Bank har sedan 2001 bankoktroj och står under tillsyn av Finansinspektionen. Resurskoncernen har verksamhet i Sverige, Danmark, Norge och Finland. Vid utgången av det fjärde kvartalet 2020 uppgick antalet anställda till 722 personer och låneboken till 30,9 miljarder SEK. Resurs är noterat på Nasdaq Stockholm.
* Vissa nyckeltal som anges i detta avsnitt är inte upprättade i enlighet med IFRS eller kapitaltäckningsregelverket, d.v.s. är alternativa nyckeltal. Beräkningar och avstämning mot information i de finansiella rapporterna av dessa nyckeltal återfinns på hemsidan under Finansiella rapporter. Definitioner av nyckeltal återfinns på hemsidan under Finansiell data. I detta avsnitt refererar förändring och jämförelsesiffror till samma period föregående år. Detsamma gäller för övriga textavsnitt i delårsrapporten, resultatposter och kassaflöde jämförs med samma period föregående år. Undantag är finansiell ställning där jämförelsesiffran avser 31 december 2019.
1 oktober—31 december 2020*
• Utlåning till allmänheten minskade med 2% och uppgick till 30 858 MSEK, en ökning i lokal valuta med 2%.
• Kvartalet innehöll, som tidigare kommunicerats, engångskostnader om 70 MSEK kopplat till transformationsresan.
• Rörelsens intäkter minskade med 7% till 876 MSEK, exklusive engångskostnader var minskningen 6%.
• K/I före kreditförluster (exklusive Insurance) uppgick till 48,2% (39,2%), exklusive engångskostnader till 40,3%.
• Resultat före kreditförluster minskade med 19% till 463 MSEK, exklusive engångskostnader var minskningen 7%.
• Kreditförlustnivån uppgick till 2,5% (2,7%), exklusive engångskostnad i Q4-19 om 35 MSEK är jämförelsetalet 2,2%.
• Rörelseresultatet minskade med 26% till 268 MSEK, exklusive engångskostnader var minskningen 15%.
1 januari—31 december 2020*
• Utlåning till allmänheten minskade med 2% och uppgick till 30 858 MSEK, en ökning i lokal valuta med 2%.
• 2020 innehöll engångskostnader om 145 MSEK varav 70 MSEK i fjärde kvartalet kopplat till transformationsresan samt 75 MSEK för den extra kreditreserveringen som gjordes i första kvartalet.
• Rörelsens intäkter minskade med 2% till 3 613 MSEK.
• K/I före kreditförluster (exklusive Insurance) uppgick till 40,4% (39,0%), exklusive engångskostnader till 38,6%.
• Kreditförlustnivån uppgick till 2,7% (2,3%), exklusive engångskostnader till 2,5% (2,1%).
• Rörelseresultatet minskade med 18% till 1 287 MSEK, exklusive engångskostnader var minskningen 10%.
• I enlighet med Finansinspektionens rekommendation föreslår styrelsen att dela ut 25% av nettovinsten 2019 och 2020 vilket motsvarar 2,68 SEK per aktie. Utdelningspolicyn ligger fast oförändrad och styrelsens ambition är att dela ut resterande förutsebar utdelning under hösten 2021.
”Ambitiös agenda för 2021 och flera nya partners”
Nils Carlsson, VD Resurs Holding AB
Q4
Bokslutskommuniké januari—december 2020
Q4
VD kommenterar
Ambitiös agenda för 2021 och flera nya partners
För att långsiktigt säkerställa en konkurrenskraftig, hållbar och lönsam bank gick under fjärde kvartalet startskottet för Resurs transformationsresa. Resurs Bank kommer att bli en mer datadriven och tech- orienterad finansiell aktör under 2021. Ett av de första stegen var att lyfta blicken och se över våra arbetssätt för att bättre ta tillvara de synergier som nu skapas i kraft av den nya nordiska
organisationen. Det mer datadrivna och agila arbetssätt med produktutveckling i autonoma team som implementerades under hösten levererade omgående resultat i form av en ny version av vår bankapp, som utvecklats i egen regi och nu gör det ännu enklare för våra kunder att hantera sina engagemang hos Resurs. En annan del av transformationsresan är ett ökat fokus på hållbarhetsfrågor och under kvartalet rekryterades en affärsdriven Nordic Sustainability Manager med uppdrag att utveckla vårt nordiska hållbarhetsarbete.
Den genomsyn av balansräkningen som gjordes i samband med att transformationsresan startades identifierade ett nedskrivningsbehov om 48 MSEK, varav 38 MSEK avsåg tidigare aktiverade IT-investeringar. Transformationsresan har också inneburit personalförändringar och minskningar vilket kostat 22 MSEK. Totalt uppgick engångskostnader för det fjärde kvartalet till 70 MSEK.
Åtgärderna skapar de förutsättningarna som krävs för att säkerställa att viktiga affärsdrivande IT-projekt och lösningar kan genomföras de närmsta åren. Det är vår avsikt att under 2021 presentera nya finansiella mål och även bjuda in till en kapitalmarknadsdag där vi mer fördjupat berättar om vår transformationresa, framtida marknadsposition och strategi för att nå de nya finansiella målen.
Flera nya partners och positiva tecken i Norge
Den totala låneboken minskade med 2 procent jämfört med föregående år. Den restriktivare kreditbedömningen som Resurs införde under Q1 2020 låg i sin helhet kvar och begränsade tillväxten.
Samtidigt är de proaktiva åtgärderna i linje med den hållbara kreditgivning som är grundläggande för Resurs verksamhet och som säkerställer att kunden inte lånar mer än vad den privatekonomiska situationen tillåter. Vi såg fortsatt inget förändrat betalningsmönster hos våra kunder. Exkluderat den norska marknaden och försäljning av NPL-portföljen var låneboksökningen i lokal valuta
11 procent. Den norska marknaden var fortsatt utmanande, samtidigt som det fanns tecken på att de insatser som gjorts för att utveckla mer attraktiva erbjudanden mottogs positivt.
Inom Payment Solutions varierade efterfrågan stort mellan olika branscher och marknader, vilket är en effekt av de samhällsåtgärder som vidtagits för att minska smittspridning i den fysiska handeln. En bred diversifiering inom nordisk detaljhandel gav oss dock viktig motståndskraft och en förmåga att
kompensera för branscher med vikande efterfrågan med andra som klarade sig relativt sett bättre. Under året har vi fortsatt att utveckla vårt e-handelserbjudande och under 2020 har vi inlett samarbete med 75 nya e-handelsaktörer. Under det kvartalet inleddes också ett nytt partnerskap med Uno-X i Danmark och dess rikstäckande kedja av 248 obemannade bensinstationer. Vi kunde också välkomna tillbaka HiFi- klubben, med sina drygt 20 butiker i Norge och Sverige, efter ett par år hos en konkurrent.
Utvecklingen inom Insurance var fortsatt stark, där bland annat en ökad försäljning och lönsamhet inom motorsegmentet bidrog till ett tekniskt resultat som ökat med 13 procent under 2020. Under kvartalet inledde Elon med sina 350 vitvarubutiker och online försäljning i Sverige, ett samarbete med Insurance.
Högt förtroende på kapitalmarknaden och ett resultat som kommer aktieägarna till del I linje med vår strategi om långsiktigt diversifierad finansiering förlängde vi under kvartalet ABS- finansieringen med JP Morgan Chase Bank. På samma sätt följde vi vår strategi när det gällde hanteringen av förfallna fordringar då vi sålde fordringar till ett bruttovärde om drygt 500 MSEK.
Försäljningen reducerade vårt kapitalbehov och påverkade likviditeten positivt, samtidigt som den var resultatneutral. Att vi kunde genomföra dessa transaktioner, givet marknadsförutsättningarna, visar på det förtroende som finns för Resurs på kapitalmarknaden.
I enlighet med Finansinspektionens rekommendationer i december är styrelsens förslag att dela ut 25 procent av nettovinsten för 2019 och 2020 under våren 2021, vilket motsvarar 2,68 SEK per aktie.
Utdelningspolicyn ligger fast oförändrad och styrelsens ambition är att dela ut resterande förutsebar utdelning under hösten 2021.
Jag är imponerad av hur snabbt verksamheten ställt om och anpassats för att möta såväl externa utmaningar som interna förändringsprocesser i denna exceptionella tid. Det ger oss självförtroende när vi nu siktar framåt och ställer om för att med ett ännu tydligare hållbarhetsperspektiv långsiktigt stärka Resurs konkurrenskraft och leverera tillväxt. Vi kommer att bli en mer datadriven och tech-orienterad finansiell aktör genom att erbjuda den nordiska marknadens mest innovativa tjänster och produkter som skapar såväl affärs- och kundnytta som aktieägarvärde.
Nils Carlsson VD Resurs Holding AB
HELÅR 2020 +11 procent
Lånebokstillväxt i lokal valuta exkl.
Norge och NPL-försäljning
38,6 procent
K/I-tal (exkl. Insurance och engångskostnader)
288 procent
Liquidity Coverage Ratio (Lagstadgat krav 100%)
17,4 procent
Total kapitalrelation (Regulatoriskt krav 11,7%)
BOKSLUTSKOMMUNIKÉ JANUARI-DECEMBER 2020 | 2
Nyckeltal
MSEK om ej annat anges okt-dec
2020 okt-dec
2019 För-
ändring jan-dec
2020 jan–dec
2019 För-
ändring
Rörelseintäkter 876 945 -7% 3 613 3 679 -2%
Rörelseresultat 268 364 -26% 1 287 1 563 -18%
Rörelseresultat exkl. engångskostnader 338 399 -15% 1 431 1 598 -10%
Periodens resultat 200 289 -31% 954 1 216 -22%
Resultat per aktie, SEK 0,98 1,43 -32% 4,68 6,07 -23%
K/I före kreditförluster, %* 47,2 39,2 40,7 39,3
K/I före kreditförluster exkl. Insurance, %* 48,2 39,2 40,4 39,0
K/I före kreditförluster exkl. Insurance och engångskostnader, %* 40,3 39,2 38,6 39,0
Kärnprimärkapitalrelation, % 15,1 13,6 15,1 13,6
Total kapitalrelation, % 17,4 16,3 17,4 16,3
Utlåning till allmänheten 30 858 31 345 -1,6% 30 858 31 345 -1,6%
NIM, %* 8,7 9,4 9,1 9,7
Riskjusterad NBI-marginal, %* 7,9 8,6 8,2 9,4
Riskjusterad NBI-marginal, %* exkl. engångskostnader 8,0 9,1 8,4 9,5
NBI-marginal, %* 10,5 11,3 10,9 11,7
Kreditförlustnivå, %* 2,5 2,7 2,7 2,3
Kreditförlustnivå, %* exkl. engångskostnader 2,5 2,2 2,5 2,1
Avkastning på eget kapital, exkl. immateriella
anläggningstillgångar, (RoTE), %* 13,4 23,3 17,1 25,7
Avkastning på eget kapital, exkl. immateriella anläggnings- tillgångar och engångskostnader, givet kärnprimärkapitalrelation enligt styrelsens mål och avdragen utdelning från kapitalbasen,
(RoTE), %* 24,6 32,9 26,1 33,5
-6 procent
Kvartalets rörelseintäkter exkl.
engångskostnader
-5 procent
Kvartalets kostnader exkl.
engångskostnader
40,3 procent
K/I-tal exkl. Insurance och engångskostnader
Koncernens resultat*
Fjärde kvartalet 2020, oktober-december
Rörelsens intäkter
Koncernens rörelseintäkter minskade 7 procent och uppgick till 876 MSEK (945). De relativt sett lägre intäkterna förklaras främst av nedgång i Norge, samt mixeffekter inom Payment Solutions där många av Resurs större retail finance-partners klarat sig relativt bra under pandemin, med en oförändrad och i vissa fall ökad efterfrågan. Samtidigt innebär dessa samarbeten en lägre marginal vilket påverkade totala NBI-marginalen negativt. Exklusive engångskostnader om 10 MSEK avseende nedskrivning av ett mindre onoterat innehav minskade rörelsens intäkter med 6 procent.
Räntenettot minskade med 8 procent till 681 MSEK (741), ränteintäkterna uppgick till 775 MSEK (846) och räntekostnaderna till -93 MSEK (-105). Minskningen i räntenettot förklaras främst av den lägre låneboken i Norge samt mixeffekter inom Payment Solutions. Provisionsintäkterna uppgick till 45 MSEK (55) och provisionskostnaderna till -16 MSEK (-16), vilket gav ett totalt provisionsnetto i bankrörelsen på 29 MSEK (39). Det minskade provisionsnettot var i sin helhet hänförligt till effekter från covid-19, genom minskade kreditkortsintäkter, utlåningsprovisioner och lägre factoringintäkter.
I försäkringsverksamheten var premieintäkterna oförändrade och uppgick till 231 MSEK (231), samtidigt som skadekostnaderna, vilka redovisas i posten försäkringsersättningar netto, uppgick till -57 MSEK (-55). Provisionskostnaderna i försäkringsrörelsen uppgick till -62 MSEK (-59). Sammantaget minskade försäkringsintäkterna netto till 113 MSEK (117).
Under kvartalet fortsatte återhämtningen på kapitalmarknaden och marknadsvärdena på aktie- och obligationsportföljerna ökade vilket innebar ett positivt utfall i nettoresultat av finansiella transaktioner för Insurance med 6 MSEK (5 MSEK). Engångskostnaden avseende nedskrivning av ett mindre onoterat aktiebolag belastade nettoresultat finansiella transaktioner om 10 MSEK och totalt uppgick posten till -5 MSEK (-16). Övriga rörelseintäkter, vilka huvudsakligen utgörs av ersättningar från utlåningsverksamheten, uppgick till 58 MSEK (64).
Rörelsens kostnader
Koncernens kostnader före kreditförluster exklusive engångskostnader minskade med 5procent till -354 MSEK (-370) till följd av fortsatt god kostnadskontroll. Kvartalet belastades med engångskostnader om 60 MSEK kopplat till transformationsresan, varav 22 MSEK var kostnader kopplade till personalneddragning och 38 MSEK avsåg tidigare aktiverade IT-investeringar.
Inklusive engångskostnaderna ökade koncernens kostnader före kreditförluster jämfört med motsvarande period föregående år med 12 procent till -413 MSEK (-370). I relation till verksamhetens intäkter uppgick kostnadsnivån (exklusive Insurance och engångskostnader) till 40,3 procent (39,2 procent) till följd av den lägre intäktsnivån.
Kreditförlusterna uppgick till -195 MSEK (-210) och kreditförlustnivån till 2,5 procent (2,7 procent). Exklusive engångseffekter under Q4-19 som uppgick till 35 MSEK är
jämförelsesiffran 175 MSEK och jämförelsetalet 2,2 procent. Exklusive engångskostnader ökade kvartalets kreditförluster såväl i absoluta tal som andel av låneboken, vilket främst var en effekt av den tidigare högre lånebokstillväxten. Banken har ännu inte sett några förändrade
betalningsmönster hos kunderna med anledning av covid-19, varför kvartalets kreditförluster inte påverkades av direkta effekter kopplade till covid-19. Riskjusterad NBI-marginal uppgick totalt till 7,9 procent (8,6 procent). Utöver effekten av den tidigare högre lånebokstillväxten berodde den lägre marginalen främst på mixförändringar inom Payment Solutions.
Resultat
Rörelseresultatet minskade med 26 procent till 268 MSEK (364), exklusive engångskostnader minskade resultatet med 15 procent. Skattekostnaden för kvartalet uppgick till -68 MSEK (-75).
Kvartalets resultat efter skatt uppgick till 200 MSEK (289).
Helår 2020, januari–december
Rörelsens intäkter och kostnader
Koncernens rörelseintäkter minskade med 2 procent och uppgick till 3 613 MSEK (3 679). De relativt sett lägre intäkterna förklaras främst av fortsatt nedgång i Norge, samt mixeffekter inom Payment Solutions där många av Resurs större retail finance-partners klarat sig relativt bra under pandemin, med en oförändrad och i vissa fall ökad efterfrågan. Samtidigt innebär dessa
samarbeten en lägre marginal vilket påverkade totala NBI-marginalen negativt.
Räntenettot minskade med 1 procent till 2 859 MSEK (2 902), där ränteintäkterna uppgick till 3 259 MSEK (3 311) och räntekostnaderna till -400 MSEK (-409).
* Vissa nyckeltal som anges i detta avsnitt är inte upprättade i enlighet med IFRS eller kapitaltäcknings- regelverket, d.v.s. alternativa nyckeltal.
Beräkningar och avstämning mot information i de finansiella rapporterna av dessa nyckeltal återfinns på hemsidan under Finansiella rapporter.
Definitioner av nyckeltal återfinns på hemsidan under Finansiell data.
Provisionsintäkterna uppgick till 186 MSEK (223) och provisionskostnaderna till -64 MSEK (-60).
Kostnaderna ökade med 2 procent och uppgick till -1 472 MSEK (-1 447), exklusive engångskostnader minskade kostnaderna med 2 procent till följd av fortsatt god kostnadskontroll.
I relation till verksamhetens intäkter fortsatte kostnadsnivån (exklusive Insurance och engångskostnader) att förbättras och uppgick till 38,6 procent (39,0 procent). Kreditförlusterna uppgick till -854 MSEK (-669) och kreditförlustnivån till 2,7 procent (2,3 procent). Exklusive engångskostnader uppgick kreditförlusterna till -779 MSEK (-634) och kreditförlustnivån till 2,5 procent (2,1 procent). Kreditförlusterna ökade såväl i absoluta tal som andel av låneboken vilket var en effekt av den tidigare högre tillväxten i låneboken. Riskjusterad NBI-marginal uppgick till 8,2 procent (9,4 procent), exklusive engångskostnader uppgick den till 8,4 procent (9,5 procent).
Resultat
Rörelseresultatet minskade med 18 procent till 1 287 MSEK (1 563). Exklusive engångskostnader minskade rörelseresultatet med 10 procent, främst till följd av lägre intäkter. Periodens resultat uppgick till 954 MSEK (1 216). Skattekostnaden för perioden uppgick till -333 MSEK (-346).
Covid-19
Under första kvartalet 2020 gjordes en extra framåtblickande kreditförlustreservering om 75 MSEK för att möta eventuella ökade kreditförluster, utöver de modellbaserade
reserveringarna, i enlighet med IFRS9. Det är fortsatt svårt att bedöma vilka effekter covid-19 kommer att få på Resurs verksamhet. Bolaget har ännu inte noterat någon negativ utveckling i kundernas betalningsmönster. Bedömningen är alltjämt att risken för fallissemang kan komma att påverkas negativt vilket beaktats vid den extra kreditreserveringen. Osäkerheten framöver har minskat men är alltjämt kvar avseende ökande arbetslöshet och risk för minskad
betalningsförmåga, men den samlade bedömningen föranleder i dagsläget ingen ytterligare kreditförlustreservering till följd av covid-19.
Redan i ett tidigt skede av covid-19 vidtog Resurs tillfälliga åtgärder med åtstramningar i kreditgivningen inom Consumer Loans för att säkerställa en fortsatt god kontroll av risknivå, vilket reducerat risken i nyutlåningen på samtliga marknader med tillhörande minskade volymer. Utöver detta påverkades framförallt nyutlåning i Finland negativt av
räntebegränsnings- och direktmarknadsföringsreglerna som tillfälligt infördes i början av Q3 2020. Den direkta påverkan på koncernens resultat var i huvudsak relaterad till nedgången i resebranschen vilken i sin tur påverkade och beräknas fortsätta påverka kreditkortsprovisioner och valutaväxlingsavgifter negativt, samtidigt som lägre aktivitet inom factoring resulterat i lägre provisioner. Insurance påverkades totalt sett endast marginellt under året, även om segmentets minsta affärsområde Resor påverkades negativt.
-2 procent
Årets rörelseintäkter
38,6 procent
K/I-tal före kreditförluster exkl.
Insurance och engångskostnader
1 287 MSEK
Årets rörelseresultat
Finansiell ställning
per den 31 december 2020*
Jämförelsesiffror under detta avsnitt avser 31 december 2019, förutom kassaflödet där jämförelsesiffran avser motsvarande period föregående år.
Koncernens finansiella ställning är stark och per den 31 december 2020 uppgick kapitalbasen till 5 367 MSEK (5 071) i den konsoliderade situationen, som består av moderbolaget Resurs Holding och Resurs Bank-koncernen. Total kapitalrelation uppgick till 17,4 procent (16,3 procent) och kärnprimärkapitalrelationen till 15,1 procent (13,6 procent).
Med anledning av covid-19 beslutade myndigheterna under våren 2020 om en reducering av det regulatoriska minimikapitalkravet i kontracyklisk buffertavsättning. Detta innebar för Resurs en sammanvägd sänkning med cirka 1,8 procentenheter till 0,2 procent.
Utlåning till allmänheten per den 31 december 2020 uppgick till 30 858 MSEK (31 345), vilket innebar en minskning med knappt 2 procent och exklusive valutaeffekter en ökning med 2 procent. Per den 31 december 2020 var fördelningen av låneboken; Sverige 49 procent, Norge 21 procent, Danmark 13 procent och Finland 17 procent. Den svagare utvecklingen av låneboken berodde på en lägre lånebok i Norge, NPL-försäljning som påverkade låneboken negativt med cirka 1 procent samt en svagare norsk krona.
Utöver kapital från aktieägare och obligationsinvesterare finansieras verksamheten av inlåning från allmänheten. Koncernen arbetar aktivt med olika finansieringskällor för att långsiktigt skapa och bibehålla en diversifierad finansiering.
Inlåning från allmänheten per den 31 december 2020 uppgick till 24 692 MSEK (24 409). Banken har inlåning i svenska kronor, norska kronor och i euro. Finansieringen via emitterade värdepapper uppgick till 6 297 MSEK (7 672). Likviditeten är fortsatt mycket god och Liquidity Coverage Ratio (LCR) uppgick till 288 procent (264 procent) för den konsoliderade situationen. Det regulatoriska gränsvärdet för LCR är 100 procent. Utlåning till kreditinstitut per den 31 december 2020 uppgick till 4 150 MSEK (4 129). Innehavet av belåningsbara statsskuldförbindelser samt obligationer och andra räntebärande värdepapper uppgick till 3 446 MSEK (3 048). Under 2020 emitterades obligationer för nominellt 1 300 MSEK under Resurs Banks MTN program. Under hösten förlängde banken även ABS-finansieringen med JP Morgan Chase Bank med en finansieringsram om 2 miljarder SEK. Koncernen har en mycket god likviditet för att möta kommande åtaganden.
Immateriella anläggningstillgångar uppgick till 1 895 MSEK (2 063) och bestod främst av goodwill som uppkom vid förvärv av Finaref och Danaktiv 2014 samt yA Bank 2015.
Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick under perioden till 1 479 MSEK (1 014).
Kassaflödet från inlåningen uppgick till 934 MSEK (3 624) och nettoförändringen av placerings- tillgångar till -491 MSEK (-783). Kassaflödet från investeringsverksamheten var under året -68 MSEK (-103) och kassaflödet från finansieringsverksamheten -1 391 MSEK (-372).
Utdelning
Bolaget följer regulatoriska myndigheters rekommendationer, ställningstaganden och
restriktioner kring att banker samt holdingbolag till banker lämnar aktieutdelning. I enlighet med Finansinspektionens uttalande i december 2020, samt efter avstämning med Finans-
inspektionen, föreslår styrelsen att årsstämman beslutar om en vinstutdelning som motsvarar 25 procent av koncernens sammanlagda nettovinst 2019 och 2020. Totalt sett uppgår föreslagen utdelning till 536 MSEK motsvarande 2,68 SEK per aktie. Bolagets utdelningspolicy är oförändrad och återstoden av förutsebar utdelning avses att delas ut under det fjärde kvartalet 2021 under förutsättning att regulatoriska myndigheters rekommendationer eller ställningstagande inte förlängs eller förändras. Så länge konsekvenserna av den pågående pandemin inte kan överblickas är det styrelsens avsikt att dela ut 50 procent av koncernens nettoresultat från och med 2020 års intjäning.
31,3 30,9
Q4-19 Q4-20
-2%
Utlåning till allmänheten
Utveckling av utlåning till allmänheten i miljarder SEK.
288 procent
Liquidity Coverage Ratio (Lagstadgat krav 100%)
7,9%
13,6% 15,1%
1,6%
1,0%
1,0%
2,2%
1,7% 1,3%
Capital
requirements Q4 19 Q4 20
CET 1 AT 1 Tier 2 Capital Kapitalposition, konsoliderad situation
* Vissa nyckeltal som anges i detta avsnitt är inte upprättade i enlighet med IFRS eller kapitaltäckningsregelverket, d.v.s.
alternativa nyckeltal. Beräkningar och avstämning mot information i de finansiella rapporterna av dessa nyckeltal återfinns på hemsidan under Finansiella rapporter.
Definitioner av nyckeltal återfinns på hemsidan under Finansiell data.
11,7%
16,3%
17,4%
<
Nyckeltal – Payment Solutions
MSEK om ej annat anges okt-dec
2020 okt-dec
2019 För-
ändring jan-dec
2020 jan–dec
2019 För- ändring
Utlåning till allmänheten vid periodslut 10 994 11 426 -4% 10 994 11 426 -4%
Rörelseintäkter 338 397 -15% 1 409 1 529 -8%
Rörelseintäkter med avdrag för kreditförluster 290 305 -5% 1 147 1 317 -13%
Riskjusterad NBI-marginal, % 10,5 10,7 10,2 12,0
Kreditförlustnivå, % 1,7 3,2 2,3 1,9
Payment Solutions
Stabilitet trots turbulent omvärld
Fjärde kvartalet 2020, oktober-december
Coronapandemin behöll sitt grepp under kvartalet där framförallt en återkommande
samhällsnedstängning i Danmark och Norge bidrog till att påverka handeln negativt. Payment Solutions breda diversifiering inom nordisk detaljhandel gav dock viktig motståndskraft och god förmåga att kompensera branscher med vikande efterfrågan med andra där efterfrågan var intakt. Positivt var att många av Resurs större retail finance-partners klarat sig relativt bra, med en oförändrad och i vissa fall ökad efterfrågan. Samtidigt innebär dessa samarbeten en lägre marginal vilket påverkade totala NBI-marginalen negativt.
Som en följd av inställda resor och restaurangbesök minskade användningen av Supreme Card.
En rad insatser gjordes löpande under året för att dämpa effekterna, till exempel att styra om kommunikationen till att i högre grad handla om inköp för ”hemester” och fixa hemma, tillsammans med ökad flexibilitet för delbetalning av krediter.
Under året har Resurs e-handelserbjudande fortsatt att utvecklas vilket tagits emot väl på marknaden både bland befiltiga och nya retail finance-partners, under 2020 har samarbete inletts med 75 nya e-handelsaktörer. Under kvartalet inleddes också ett nytt partnerskap med Uno-X i Danmark och dess rikstäckande kedja av 248 obemannade bensinstationer. Den nya
kundkortslösningen som nu erbjuds Uno-X:s kunder ger dem möjlighet att betala tankningen snabbt och smidigt med MobilePay via Uno-X:s appen. Glädjande är också det nygamla partnersamarbetet med HiFi-klubben som, med sina drygt 20 butiker i Norge respektive Sverige, återvände till Resurs efter ett par år hos en konkurrent.
Lanseringen av Gekås Ullareds nya kundkort i Resurs regi är planerad till februari 2021 men redan under kvartalet har närmare 10 000 nya kortanvändare signat upp för det nya kortet.
Även samarbetet med Mekonomen Group fortsatte med en bred utrullning av Resurs Checkout, som med sin pushfunktion gör det enkelt för kunden att betala direkt i mobilen.
Utlåning till allmänheten per den 31 december 2020 minskade med 4 procent och uppgick till 10 994 MSEK (11 426), i lokal valuta minskade låneboken med 1 procent jämfört med föregående år. Lånebokens nedgång beror på covid-19 och en fortsatt vikande utveckling i Norge. Rörelseintäkterna uppgick till 338 MSEK (397), en minskning med 15 procent jämfört med motsvarande kvartal 2019. Den lägre intjäningen förklaras framförallt av den negativa
utvecklingen i Norge, mixeffekter där större partners växer snabbare till följd av pandemin samt lägre provisionsintäkter främst hänförliga till covid-19. Rörelseintäkter med avdrag för kreditförluster uppgick till 290 MSEK (305). Den riskjusterade NBI-marginalen minskade till 10,5 procent (10,7 procent), vilket främst förklaras av de engångskostnader inom kreditförlusterna som påverkade motsvarande kvartal föregående år negativt.
Helår 2020, januari–december
Utlåningen till allmänheten per den 31 december 2020 minskade med 4 procent och uppgick till 10 994 MSEK (11 426). Rörelseintäkterna uppgick till 1 409 MSEK (1 529), en minskning med 8 procent jämfört med motsvarande period 2019. Rörelseintäkter med avdrag för
kreditförluster uppgick till 1 147 MSEK (1 317). Den riskjusterade NBI-marginalen minskade till 10,2 procent (12,0 procent), vilket främst kan förklaras av förändringar i kundmixen och högre kreditförlustnivå. Kreditförlusterna ökade såväl i absoluta tal som andel av låneboken, vilket främst är en effekt av den extra kreditförlustreservering som gjordes i första kvartalet till följd av förväntade framtida effekter av covid-19.
39%
Andel av rörelseintäkterna jan–dec 2020
Om Payment Solutions Segmentet Payment Solutions består av områdena retail finance, credit cards och factoring. Inom retail finance är Resurs den ledande aktören för säljstödjande finansierings-, betal- och lojalitetslösningar i Norden.
Credit cards omfattar Resurs egna kreditkort, där Supreme Card är det mest kända, men även kort där retail finance-partners kan profilera sina egna varumärken.
Utveckling av utlåning till allmänheten i miljarder SEK.
11,4 11,0
Q4-19 Q4-20
-4%
Utlåning till allmänheten
Nyckeltal – Consumer Loans
MSEK om ej annat anges okt-dec
2020 okt-dec
2019 För-
ändring jan-dec
2020 jan–dec
2019 För- ändring
Utlåning till allmänheten vid periodslut 19 865 19 919 0% 19 865 19 919 0%
Rörelseintäkter 476 490 -3% 1 999 1 943 3%
Rörelseintäkter med avdrag för kreditförluster 329 371 -11% 1 406 1 486 -5%
Riskjusterad NBI-marginal, % 6,6 7,5 7,1 8,0
Kreditförlustnivå, % 2,9 2,4 3,0 2,4
Consumer Loans
En efterfrågan på mer normala nivåer bidrog till ett stabilt kvartal
Fjärde kvartalet 2020, oktober-december
Efterfrågan på konsumentkreditlån var under årets fjärde kvartal stabil på alla marknader med undantag för den finska. De tillfälliga regler för direktmarknadsföring som Finland införde tidigare under året bidrog sannolikt till att dämpa efterfrågan. På den svenska marknaden är efterfrågan i princip tillbaka på normala nivåer sedan sommaren och under kvartalet gjordes erbjudandet om att låna upp till 500 000 SEK tillgängligt i samtliga svenska försäljningskanaler.
Tillväxten på den norska marknaden var fortsatt låg, där införandet av ny lagstiftning och Gjeldregistret under 2019 bidragit till att förändra marknaden. Samtidigt fanns tecken under kvartalet på att de insatser som Resurs gjort för att utveckla mer attraktiva erbjudanden mottogs positivt när de nådde marknaden via nya försäljningskanaler.
Den mer restriktiva kreditbedömning som Resurs införde i början av året låg kvar på samtliga marknader och gav en dämpande effekt på tillväxten. Hållbar kreditgivning är grundläggande för Resurs och en förutsättning för att säkerställa att kunden inte lånar mer än den
privatekonomiska situationen tillåter. Under året blev Resurs partner i Alektum Groups initiativ Shoppa Lagom som syfter till att sprida kunskap och lyfta frågor som bidrar till att fler i samhället har en balanserad privatekonomi. Det är med hållbar kreditgivning i fokus som Resurs bygger grunden för trygga och kloka lån, och därmed en hållbar affär för alla parter.
Den nya nordiska organisationen som etablerades under hösten är en viktig del i den transformationsresa som Resurs inledde under kvartalet. Ganska omgående kunde också positiva effekter noteras i form av ett effektivare sätt att på en nordisk nivå bättre samordna och dra nytta av all den kompetens som finns i försäljningsorganisationen.
Utlåning till allmänheten per den 31 december 2020 var i stort oförändrad och uppgick till 19 865 MSEK (19 919), i lokal valuta var ökningen 4 procent. Rörelseintäkterna för kvartalet minskade med 3 procent till 476 MSEK (490). Rörelseintäkter med avdrag för kreditförluster minskade och uppgick till 329 MSEK (371) och den riskjusterade NBI-marginalen uppgick till 6,6 procent (7,5 procent). Kvartalets kreditförluster ökade i såväl absoluta tal som andel av låneboken, vilket främst var en effekt av den historiskt höga lånebokstillväxten samt engångseffekter som påverkade motsvarande kvartal föregående år positivt.
Helår 2020, januari–december
Utlåningen till allmänheten per den 31 december 2020 var i stort oförändrad och uppgick till 19 865 MSEK (19 919). Rörelseintäkterna för perioden ökade med 3 procent till 1 999 MSEK (1 943). Rörelseintäkter med avdrag för kreditförluster uppgick till 1 406 MSEK (1 486) och den riskjusterade NBI-marginalen uppgick till 7,1 procent (8,0 procent). Utvecklingen för den riskjusterade NBI-marginalen kunde främst hänföras till utvecklingen på den norska marknaden samt lägre marginal till följd av högre snittlån med lägre kreditrisk. Kreditförlusterna ökade såväl i absoluta tal som andel av låneboken, vilket främst var en effekt av den extra kreditförlust- reservering som gjordes i första kvartalet till följd av förväntade framtida effekter av covid-19 samt den historiskt höga lånebokstillväxten.
Andel av rörelseintäkterna jan–dec 2020
55%
Om Consumer Loans Inom Consumer Loans erbjuds konsumenten lån utan säkerhet.
Consumer Loans erbjuder även konsolidering av lån som
konsumenter har hos andra banker i syfte att minska konsumentens månads- och/ eller räntekostnader.
19,9 19,9
Q4-1 9 Q4-20
0%
Utlåning till allmänheten
Utveckling av utlåning till allmänheten i miljarder SEK.
Andel av rörelseintäkterna jan–dec 2020
Om Insurance
Inom segmentet Insurance bedrivs sakförsäkringsverksamhet under varumärket Solid Försäkring. Fokus ligger på försäkringar av nisch- karaktär, med Norden som huvudmarknad.
Försäkringsprodukterna är indelade i olika grupper; resor, trygghet, vägassistans/bilgaranti och produkt. Bolaget samarbetar med ledande detaljhandelskedjor inom olika branscher och har cirka 2,3 miljoner kunder i Norden.
6%
104
117
201 9 2020
+13%
Tekniskt resultat, MSEK
Insurance
Stark utveckling och förbättrad totalkostnadsprocent
Fjärde kvartalet 2020, oktober-december
Under det fjärde kvartalet uppvisade segment Insurance tillväxt i resultat och totalkostnadsprocenten fortsatte att förbättras i jämförelse med föregående år.
Under kvartalet signerade Insurance tre partners inom affärsområde Produkt varav den största var Elon med 350 vitvarubutiker och online försäljning i Sverige. Elon väljer att samarbeta med Solid tack vare ett starkt värdebaserat erbjudande och Solids gedigna erfarenhet av långsiktiga strategiska samarbeten inom detaljhandeln. Lansering av dessa partners planeras att
genomföras under det första kvartalet 2021.
Inom segmentet fortsatte arbetet med att öka den digitala närvaron och under kvartalet lanserades ytterligare betalsätt på den svenska marknaden för att effektivisera och förenkla för kunderna.
Premieintäkterna netto var oförändrade i jämförelse med motsvarande kvartal föregående år och uppgick till 232 MSEK (232). Den pågående pandemins påverkan på segmentets minsta affärsområde Resor fortsatte och premieintäkterna inom Resor minskade med 9 procent, i jämförelse med motsvarande kvartal föregående år. Försäkringsersättningar, netto, ökade något och uppgick till -57 MSEK (-55). Ökningen var hänförlig till affärsområde Trygghet med ökad arbetslöshet och permitteringar till följd av covid-19.
Rörelseintäkterna för kvartalet ökade med 9 procent och uppgick till 66 MSEK (60). Under kvartalet skedde ytterligare återhämtning på kapitalmarknaden och marknadsvärdena på aktie- och obligationsportföljerna ökade, vilket resulterade i ett positivt utfall i nettoresultat av finansiella transaktioner som uppgick till 6 MSEK (5).
Det tekniska resultatet ökade med 3 procent och uppgick till 36 MSEK (35), främst till följd av tillväxt i affärsområdet Motor samt förbättrad lönsamhet inom Motor och Produkt.
Rörelseresultatet ökade med 16 procent och uppgick till 43 MSEK (37) jämfört med motsvarande kvartal föregående år. Totalkostnadsprocenten förbättrades och uppgick till 86,5 procent (87,8 procent) till följd av lägre anskaffnings- och driftskostnader.
Helår 2020, januari–december
Premieintäkterna netto ökade med 2 procent i jämförelse med motsvarande period föregående år och uppgick till 913 MSEK (898). Ökningen var hänförlig till affärsområdena Trygghet och Motor. Rörelseintäkterna minskade med 2 procent och uppgick till 219 MSEK (225). Minskningen var främst en effekt av de kraftigt minskade marknadsvärdena på aktie- och obligations- portföljerna i mars, vilka återhämtat sig fram till december och totalt för året uppgick nettoresultat från finansiella transaktioner till -1 MSEK (19). Intäkterna från skadeförsäkrings- rörelsen ökade med 14 MSEK i jämförelse med motsvarande period föregående år.
Det tekniska resultatet ökade med 13 procent i jämförelse med motsvarande period föregående år och uppgick till 117 MSEK (104), främst till följd av tillväxten i affärsområdena Motor och Trygghet, förbättrad lönsamhet inom affärsområdena Motor och Produkt samt god
kostnadskontroll. Rörelseresultatet minskade med 5 MSEK motsvarande 4 procent och uppgick till 120 MSEK (125) jämfört med motsvarande period föregående år. Totalkostnadsprocenten förbättrades och uppgick till 88,2 procent (89,6 procent).
Nyckeltal – Insurance
MSEK om ej annat anges okt-dec
2020 okt-dec
2019 För-
ändring jan-dec
2020 jan–dec
2019 För- ändring
Premieintäkter, netto 232 232 0% 913 898 2%
Rörelseintäkter 66 60 9% 219 225 -2%
Tekniskt resultat 36 35 3% 117 104 13%
Rörelseresultat 43 37 16% 120 125 -4%
Totalkostnadsprocent, % 86,5 87,8 88,2 89,6
Väsentliga händelser
januari–december 2020
Resurs sålde förfallna fordringar till ledande internationell investerare I december 2020 ingick Resurs Bank avtal med en ledande internationell investerare inom förfallna fordringar om att sälja delar av Resurs Banks förfallna fordringar till ett bruttovärde om drygt 500 MSEK. Försäljningen hade positiv påverkan på Resurs Banks kapitalbehov och likviditet samtidigt som den var resultatneutral.
Resurs Bank förlängde sin ABS-finansiering – ett bevis på styrka och förtroende I linje med Resurs strategi om en långsiktigt diversifierad finansiering har Resurs Holdings dotterbolag Resurs Bank förlängt sin existerande ABS-finansiering. Finansieringsramen är på 2 miljarder kronor och genomförs tillsammans med JP Morgan Chase Bank.
Transformationsresan för ökad konkurrenskraft och tillväxt inleddes
I oktober 2020 inleddes Resurs transformationsresa med att skapa en mer effektiv nordisk organisation och parallellt med detta genomföra investeringar i IT-projekt och tekniska lösningar. Som en följd av den förändrade organisationsstrukturen minskade Resurs sin personalstyrka med cirka till 70 tjänster vilket förväntas generera årliga nettobesparingar om ca 43 MSEK och innebar engångskostnader om 22 MSEK under Q4 2020.
Gekås Ullared valde Resurs Bank som samarbetspartner
Gekås Ullared, en av Nordens mest framgångsrika detaljhandlare, valde Resurs Bank som partner för att ta nästa steg inom kort- och betallösningar. Samarbetet har startat och övergången till nytt kort och en ny betallösning sker under Q1 2021.
Resurs erhöll uppdatering från kreditratingbolaget Nordic Credit Rating
Resurs Bank erhöll i september 2020 en uppdatering från kreditratingbolaget Nordic Credit Rating (NCR). Kreditbetyget BBB- bekräftades och utsikterna höjdes från negativa till stabila då Resurs, med lägre kreditförluster och bättre räntemarginal i Q2 2020, överträffade NCRs förväntningar.
Resurs först ut som partner till Alektum Groups initiativ Shoppa Lagom
I september 2020 blev Resurs första aktör från näringslivet att ställa sig bakom, och bli partner i, Alektum Groups initiativ Shoppa Lagom som syftar till att sprida kunskap och lyfta frågor som bidrar till att fler i samhället har en balanserad privatekonomi.
Ny VD på plats hos Resurs
I juni tillträdde Nils Carlsson som koncernchef för Resurs.
Extra kreditreservering i Resurs Bank
Resurs Holdings dotterbolag Resurs Bank gjorde en extra kreditreservering om 75 MSEK i Q1 2020 med anledning av covid-19 i enlighet med IFRS9.
Årsstämman ägde rum den 17 juni 2020
Styrelsen i Resurs Holding beslutade den 27 april att årsstämman 2020 skulle äga rum den 17 juni 2020. Styrelsen konstaterade vidare att bolagets finansiella ställning är stark, men föreslog att beslut om utdelning skjuts upp och istället behandlas när konsekvenserna av covid-19 bättre kan överblickas. Resurs Holdings utdelningspolicy ligger fast.
Efter periodens utgång
Resurs Holding fortsätter transformationsresan och genomför nedskrivningar I samband med transformationsresan gjorde bolaget en genomsyn av balansräkningen och identifierade ett nedskrivningsbehov om 48 MSEK varav 38 MSEK avser aktiverade IT- investeringar. Nedskrivningen påverkade rörelseresultatet för det fjärde kvartalet 2020, men hade ingen likviditetspåverkan och marginell påverkan på kapitalbasen.
Några av de Retail Finance- Partners som samarbetar med Resurs:
Övrig information
Risk- och kapitalhantering
Koncernens förmåga att hantera risker och bedriva en effektiv kapitalplanering är avgörande för koncernens lönsamhet. I verksamheten uppstår olika typer av risker såsom kreditrisker,
marknadsrisker, likviditetsrisker och operativa risker. I syfte att balansera koncernens
risktagande samt begränsa och kontrollera risker har styrelsen fastställt styrdokument (policies) för verksamheten. Samtliga policies uppdateras vid behov och revideras minst en gång per år.
Styrelsen och VD är ytterst ansvariga för riskhanteringen. Generellt har det under perioden inte skett några förändringar av väsentlig betydelse avseende risk- och kapitalhantering. Koncernens förmåga till riskhantering har påverkats i viss utsträckning under pandemin, men tack vare robusta processer är påverkan begränsad. Koncernen har hanterat risken för personalbortfall inom kritiska funktioner genom zonindelning och hemarbete. Ökat hemarbete har ställt högre krav på informationssäkerhetsarbetet och på uppföljningen av Bankens kontrollramverk. En utförligare beskrivning av bankens risker, likviditet och kapitalhantering finns i not K2 Likviditet och not K3 Kapitaltäckning samt i senaste årsredovisningen.
Information om verksamheten
Resurs Holding AB är ett finansiellt holdingföretag. Den operativa verksamheten bedrivs i de helägda dotterbolagen Resurs Bank AB med dotterbolag och Solid Försäkrings AB. Resurs Bank AB bedriver av Finansinspektionen tillståndspliktig bankverksamhet, i huvudsak konsumentorienterad, i de nordiska länderna. Utlåningen till konsument är uppdelad på säljfinanskrediter, konsumentlån, kreditkort med Mastercardfunktion samt inlåning. Säljfinanskrediter erbjuds både via traditionell finansiering av köp i fysisk butik och via e-handel. I Finland bedrivs verksamheten i filial Resurs Bank AB Suomen sivuliike (Helsingfors), i Danmark i filial Resurs Bank filial af Resurs Bank (Vallensbaek Strand) och i Norge i filial Resurs Bank AB NUF (Oslo). Resurs Bank bedriver även inlåning via gränsöverskridande verksamhet i Tyskland.
Solid Försäkring bedriver sakförsäkringsverksamhet i Sverige, övriga Norden samt även till viss del i andra länder i Europa. Solid Försäkring erbjuder traditionella specialförsäkringar. Solid Försäkring bedriver verksamheten i Norge, Finland och Schweiz via filial. På övriga marknader bedrivs verksamheten gränsöverskridande.
Medarbetare
Antalet heltidsarbetande medarbetare inom koncernen uppgick till 722 per den 31 december 2020, en minskning med 1 person sedan 30 september 2020 och en minskning med 28 personer sedan utgången av 2019. Minskningen sedan föregående år berodde på neddragning av antal anställda i Resurs Bank i samtliga länder, detta har skett genom såväl naturliga avgångar som uppsägningar.
722 st
Antal anställda
Information om Resursaktien
De 10 största direktregistrerade aktieägarna
per den 31 december 20201) aktiekapital Andel av
Waldakt AB (fam. Bengtsson) 28,9%
Erik Selin 3,1%
Avanza Pension 3,1%
Länsförsäkringar Fonder 2,8%
Handelsbanken Fonder 2,6%
Norges Bank 2,5%
Swedbank Robur Fonder 2,1%
Vanguard 2,0%
SEB Fonder 1,8%
Nordnet Pensionsförsäkring 1,6%
Summa 50,5%
1)Uppgift om indirekta innehav genom bolag etc. kan i vissa fall saknas.
Resurs Holdings aktie är noterad på Nasdaq Stockholm, Large Cap.
Vid periodens slut var sista betalkurs för Resursaktien 45,00 SEK.
Nyckeltal Mål på medellång sikt Utfall 2020
Årlig lånebokstillväxt över 10% -2%
Riskjusterad NBI-marginal exkl.
Insurance cirka 10 till 12% 8,2%
K/I före kreditförluster exkl. Insurance
och justerat för engångskostnader under 40% 38,6%
Kärnprimärkapitalrelation över 11,5% 15,1%
Total kapitalrelation över 15% 17,4%
Avkastning på eget kapital (RoTE)
justerat för engångskostnader 1) cirka 30% 26,1%
Utdelning minst 50% av årets resultat n/a
1) Justerat för kärnprimärkapitalrelation enligt styrelsens mål och avdragen utdelning från kapitalbasen innevarande år.
Bolaget avser att presentera nya finansiella mål och genomföra en kapitalmarknadsdag under 2021.
Finansiella mål
Finansiell kalender
23 mars 2021 Årsredovisning 2020
27 april 2021 Delårsrapport för perioden januari–mars 2021 28 april 2021 Årsstämma 2021
22 juli 2021 Delårsrapport för perioden april-juni 2021 26 oktober 2021 Kvartalsrapport för perioden juli-september 2021
27 april
Nästa rapport
Styrelsens försäkran
Bokslutskommunikén har inte granskats av bolagets revisor.
Styrelsen och verkställande direktören försäkrar att delårsrapporten ger en rättvisande översikt av koncernens och moderbolagets verksamhet, ställning och resultat samt beskriver väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer som moderbolaget och de företag som ingår i koncernen står inför.
Helsingborg den 8 februari 2021
Nils Carlsson, verkställande direktör
Styrelsen,
Martin Bengtsson, styrelsens ordförande
Johanna Berlinde Fredrik Carlsson Susanne Ehnbåge
Lars Nordstrand Marita Odélius Engström Kristina Patek
Mikael Wintzell
Resultaträkning
TSEK Not okt-dec
2020 okt-dec
2019 jan-dec
2020 jan-dec 2019
Ränteintäkter K5 774 619 845 642 3 258 894 3 310 584
Räntekostnader K5 -93 237 -105 000 -399 599 -408 910
Provisionsintäkter, bankrörelsen 45 037 55 282 186 124 222 693
Provisionskostnader, bankrörelsen -15 580 -15 880 -63 635 -60 442
Premieintäkter, netto K6 231 184 231 470 910 842 896 509
Försäkringsersättningar, netto K7 -56 827 -55 488 -232 196 -222 941
Provisionskostnader, försäkringsrörelsen -61 796 -59 244 -232 283 -242 084
Nettoresultat av finansiella transaktioner -4 608 -15 684 -15 598 -22 536
Övriga rörelseintäkter K8 57 609 63 648 200 362 206 345
Summa rörelseintäkter 876 401 944 746 3 612 911 3 679 218
Allmänna administrationskostnader K9 -313 804 -316 387 -1 206 154 -1 200 762
Av- och nedskrivningar av immateriella- och materiella anläggningstillgångar -64 009 -21 270 -149 777 -87 642
Övriga rörelsekostnader -35 515 -32 723 -115 861 -158 663
Summa kostnader före kreditförluster -413 328 -370 380 -1 471 792 -1 447 067
Resultat före kreditförluster 463 073 574 366 2 141 119 2 232 151
Kreditförluster, netto K10 -195 116 -209 955 -854 372 -669 454
Rörelseresultat 267 957 364 411 1 286 747 1 562 697
Skatt på periodens resultat -67 640 -75 021 -333 087 -346 387
Periodens resultat 200 317 289 390 953 660 1 216 310
Andel av periodens resultat hänförligt till aktieägare i Resurs Holding AB 196 138 286 423 936 716 1 213 343 Andel av periodens resultat hänförligt till innehavare av primärkapitalinstrument 4 179 2 967 16 944 2 967
Periodens resultat 200 317 289 390 953 660 1 216 310
Resultat per aktie före och efter utspädning, SEK K16 0,98 1,43 4,68 6,07
Rapport över totalresultat
TSEK okt-dec
2020 okt-dec
2019 jan-dec
2020 jan-dec 2019
Periodens resultat 200 317 289 390 953 660 1 216 310
Övrigt totalresultat som har eller kan komma att omklassificeras till periodens resultat
Periodens omräkningsdifferenser i utlandsverksamheter 4 455 -23 116 -102 826 33 162
Periodens totalresultat 204 772 266 274 850 834 1 249 472
Andel av periodens totalresultat hänförligt till aktieägarna i Resurs Holding AB 200 593 263 307 833 890 1 246 505 Andel av periodens totalresultat hänförligt till innehavare av primärkapitalinstrument 4 179 2 967 16 944 2 967
Periodens totalresultat 204 772 266 274 850 834 1 249 472
Finansiell information i sammandrag - koncernen
Rapport över finansiell ställning
TSEK Not 31 dec
2020 31 dec 2019 Tillgångar
Kassa och tillgodohavanden hos centralbanker 208 520 220 799
Belåningsbara statsskuldförbindelser m.m. 2 302 823 1 758 835
Utlåning till kreditinstitut 4 149 906 4 128 953
Utlåning till allmänheten K11 30 858 341 31 344 787
Obligationer och andra räntebärande värdepapper 1 143 616 1 288 954
Förlagslån 29 682 28 290
Aktier och andelar 105 494 95 823
Immateriella anläggningstillgångar 1 895 394 2 063 405
Materiella tillgångar 122 210 139 871
Återförsäkrares andel i försäkringstekniska avsättningar 3 667 3 876
Övriga tillgångar 282 464 253 526
Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 351 728 421 629
SUMMA TILLGÅNGAR 41 453 845 41 748 748
Skulder, avsättningar och eget kapital Skulder och avsättningar
Skulder till kreditinstitut 107 400 94 900
In- och upplåning från allmänheten 24 692 195 24 409 032
Övriga skulder 945 838 1 015 578
Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 225 067 211 861
Försäkringstekniska avsättningar 587 764 585 557
Övriga avsättningar K12 21 075 20 337
Emitterade värdepapper 6 297 472 7 672 347
Efterställda skulder 598 702 597 890
Summa skulder och avsättningar 33 475 513 34 607 502
Eget kapital
Aktiekapital 1 000 1 000
Övrigt tillskjutet kapital 2 085 701 2 082 505
Omräkningsreserv -36 620 66 206
Primärkapitalinstrument 300 000 300 000
Balanserad vinst inkl. årets resultat 5 628 251 4 691 535
Summa eget kapital 7 978 332 7 141 246
SUMMA SKULDER, AVSÄTTNINGAR OCH EGET KAPITAL 41 453 845 41 748 748
För information om ställda säkerheter, eventualförpliktelser och åtaganden, se not K13.
Rapport över förändring i eget kapital
TSEK Aktie-
kapital Övrigt tillskjutet kapital
Omräknings
reservPrimärkapita
linstrument Balanserad vinst inkl.
årets resultat
Totalt eget kapital
Ingående eget kapital per 1 januari 2019 1 000 2 086 305 33 044 0 4 228 192 6 348 541
Transaktioner med ägare
Erhållna/återköpta optionspremier -3 800 -3 800
Utdelning enligt årsstämma -390 000 -390 000
Utdelning enligt extra bolagsstämma -360 000 -360 000
Emission av primärkapitalinstrument 300 000 300 000
Kostnad primärkapitalinstrument -2 967 -2 967
Årets resultat 1 216 310 1 216 310
Årets övriga totalresultat 33 162 33 162
Utgående eget kapital per 31 december 2019 1 000 2 082 505 66 206 300 000 4 691 535 7 141 246
Ingående eget kapital per 1 januari 2020 1 000 2 082 505 66 206 300 000 4 691 535 7 141 246
Transaktioner med ägare
Erhållna/återköpta optionspremier 3 196 3 196
Kostnad primärkapitalinstrument -16 944 -16 944
Årets resultat 953 660 953 660
Årets övriga totalresultat -102 826 -102 826
Utgående eget kapital per 31 december 2020 1 000 2 085 701 -36 620 300 000 5 628 251 7 978 332
All eget kapital är hänförligt till aktieägare i moderbolaget.
Rapport över kassaflöden (indirekt metod)
TSEK jan-dec
2020 jan-dec 2019 Den löpande verksamheten
Rörelseresultat 1 286 747 1 562 697
- varav erhållna räntor 3 260 938 3 306 307
- varav erlagda räntor -416 016 -383 662
Justering för ej kassaflödespåverkande poster i rörelseresultatet 1 030 086 896 641
Betalda inkomstskatter -333 926 -287 503
Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändring av rörelsekapital 1 982 907 2 171 835
Kassaflöde från förändringar i rörelsekapital
Utlåning till allmänheten -1 545 166 -3 694 769
Övriga tillgångar 624 312 -143 140
Skulder till kreditinstitut 12 500 -55 000
In- och upplåning från allmänheten 934 406 3 623 920
Förvärv av placeringstillgångar 1) -4 909 134 -3 238 044
Avyttring av placeringstillgångar 1) 4 418 404 2 455 395
Övriga skulder -39 243 -106 353
Kassaflöde från den löpande verksamheten 1 478 986 1 013 844
Investeringsverksamheten
Förvärv av immateriella- och materiella anläggningstillgångar -73 079 -103 966
Avyttring av immateriella- och materiella anläggningstillgångar 5 347 1 343
Kassaflöde från investeringsverksamheten -67 732 -102 623
Finansieringsverksamheten
Utbetald utdelning -750 000
Emitterade värdepapper -1 377 406 -213 887
Erhållna/återköpta optionspremier 3 196 -3 800
Primärkapitalinstrument -16 944 297 033
Efterställda skulder 298 950
Kassaflöde från finansieringsverksamheten -1 391 154 -371 704
Årets kassaflöde 20 100 539 517
Likvida medel vid årets början 2) 4 349 752 3 766 865
Valutakursdifferens i likvida medel -11 426 43 370
Likvida medel vid årets slut 2) 4 358 426 4 349 752
Justering för ej kassaflödespåverkande poster i rörelseresultatet
Kreditförluster 854 372 669 454
Av- och nedskrivningar av immateriella- och materiella anläggningstillgångar 149 777 87 642
Resultat försäljning materiella tillgångar -1 168 -269
Resultat placeringstillgångar 1) -1 414 -20 089
Förändring avsättningar 4 026 50 476
Justering av betalda/erhållna räntor -6 670 29 863
Valutaeffekter 17 821 74 035
Av- och nedskrivningar av aktier och andelar 10 000
Övriga ej likviditetspåverkande poster 3 342 5 529
Summa ej kassaflödespåverkande poster i rörelseresultatet 1 030 086 896 641
1) Placeringstillgångar utgörs av obligationer och andra räntebärande värdepapper, belåningsbara statsskuldförbindelser, förlagslån samt aktier och andelar.
2) Likvida medel består av utlåning till kreditinstitut och kassa och tillgodohavanden hos centralbanker.
Valuta- effekter
Emitterade värdepapper 7 672 347 -1 377 406 2 531 6 297 472
Efterställda skulder 597 890 812 598 702
Summa 8 270 237 -1 377 406 3 343 0 6 896 174
TSEK 1 jan 2020
Periodiserad anskaffningskostnad
Icke kassaflödespåverkande Kassa-
flöde 31 dec 2020
