!!!!!!!!!!!"#$%&''!&()*+&,#+-!#!.%/#0! !!!!!!!!!!! !!!!!!!!!!!!"#$%&'$(")*%+,-./.#$0%&$%"'1.#'&+$ $$$$$$$$$$$$$$$ $$$$$$$$$$$$$$$$"2234#%+&3-.)$5.'63$(")*%+7&86").'9

!!!!!!!!!!!"#$%&''!&()*+&,#+-!#!.%/#0!

!!!!!!!!!!! !!!!!!!!!!! !"#$%&'$(")*%+,-./.#$0%&$%"'1.#'&+$

$$$$$$$$$$$$$$$ $$$$$$$$$$$$$$$$"2234#%+&3-.)$5.'63$(")*%+7&86").'9

"#$%1''!&()*$%,&!#+!/2&!

$/*,&

!6:$,&'$+)6#.$3&'&5.#+$*',#.&+.$,"+)63.#+;$

&)).')*6'$)-#6"5-$+)6#.$7&86")9

<=&3.'+&#(.).$*'63$-">"163#?1.)$

/0#.)&5+.%6'63*$

@")*%+,-./+2#65#&33.)$A@BCD$

E#"'1'*>?$FG$!05+%67.264'5$H?#).#3*' IJFK

L&#*.77.$M"#N'$

L&1.7.*'.$@*++*6'*$

O&#&$H?#-&77

!&'17.1&#.P$E&#8$Q6%%

<=&3*'&)6#P$R6#(S0#'$TS"'5%>*+)

!""#$%&&'()*+#,-"."/

01!"&#2"."/333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333334 03015*67&#879-/*:"23333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333;

03<15*67&#8(6*8:&#*."/333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333;

03=1>??'9+'#"'1'@(+#3333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333330A 03B1CD/*E"'"."/9*33333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333330A

<1F#+62333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333330A

<301>+D#,-&."/19D1?*67&#8'+E&&"."/33333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333330A

<3<1G9&19D1:"2#*')-"."/'8#+62333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333300

<3=1H9+9."'98&."/333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333300

<3=301ID9&.+9+.D19"'9+'333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333300

<3=3<1F9.&."+#*DJ:33333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333330<

<3B1>*D9&3333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333330=

<3KL.++#*9+:*')-"."/33333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333330=

<3M1F#+62-*.+.-333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333330=

=1N#6*.33333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333330B

=301I:"27#+##"2#33333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333330M B1O8?.*.33333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333330P B301!"+#*DJ:18#217:+.-',$#(1C3333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333330P B3<1!"+#*DJ:18#217:+.-',$#(1Q33333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333330P B3=1!"+#*DJ:18#217:+.-',$#(1R333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333304 B3B1!"+#*DJ:18#217:+.-',$#(1H3333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333330;

B3K1!"+#*DJ:18#21(6-:'/*:??3333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333330;

K1C"9&@'3333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333<A K301C"9&@'18#217:+.-',$#(#*"933333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333<A K3<1C"9&@'18#21(6-:'/*:??3333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333<<

M1S&:+'9+'333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333<B P1CD'&:+9"2#12.'-:''.6"333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333333<K

!"##"$%"&&$'$(

H#"1 )-9"2#1 -6"-:**#"'#"1 ."681 2#+9&J$9"2#&"1 /)*1 2#+1 9&&+1 'D%*9*#1 ()*1 2#+9&J.'+#*1 9++1 :+8E*-9 './31 O"1 :".-1 7:+.-'&9@6:+1 -9"1 2E*()*1 $JE&?91 +.&&1 9++1 ?%D#*-91 -:"2#*"9'1 7#+##"2#1 6,$1 ()*7E++*9 7:+.-#*"9'1&)"'98$#+31O++1DE&?&9"#*9+1-:"2D9*D1-9"1(%1-:"2#*"9 9++1:??8E*-'98891(&#*12#&9*19D '6*+.8#"+#+31I:"2#*"9'1()*DE"+"."/9*1?%17:+.-'7#')-#+1E*1$)/*#1E"1+.2./9*#31H#++91.""#7E*19++12#+

."+# #"79* + E*1 'JE&D91 ?*62:-+#"1 '681 -:"2#"1 :+DE*2#*9* #(+#*1 7:+.-'7#')-#+1 :+9" ED#"1 7:+.-#"' 9+86'(E*3

S@(+#+18#21:??'9+'#"1E*19++1(% #"1."7&.,-1.1$:*17:+.-'&9@6:+#"1.1'?6*+7:+.-#*1-9"19"DE"29'1()* 9++

?%D#*-91 6,$1 :??8E*-'98891 -:"2#*"91 ?%1 '6*+.8#"+#+31 >+)D#* 2#++91 '-9&&1 :??'9+'#"1 6,-'%

()*')-91+91*#291?%1681-:"2#*"91:??&#D#*17:+.-'&9@6:+#"1'681#++1$JE&?8#2#&1"E*12#81$9"2&9*3 T)*19++17#'D9*91:??'9+'#"'1(*%/#'+E&&"."/9*1/#"68()*2#'1."+#*DJ:#*18#21(@*917:+.-',$#(#*16,$1#"

(6-:'/*:??'."+#*DJ:31 U#':&+9+#+1 (*%"1 ."+#*DJ:#*"91 8#21 7:+.-',$#(#*"91 D.'9*1 9++1 #"1 7:+.-'&9@6:+

'681E*1+@2&./V1."'?.*#*9"2#1 6,$1."7J:29"2#1 '-9?9*1-)?&:'+1 $6'1 -:"2#*"9 6,$1(:"/#*9*1'681 #++

-6"-:**#"'8#2#&31 G.29*#1 (*98/.,-1 2#+1 9++1 #++1 +@2&./+1 -:"2D9*D1 :"2#*&E++9*1 ()*1 -:"2#* " 9 9++

:??8E*-'98891(&#*1?*62:-+#*1:*1'6*+.8#"+#+31I:"2D9*D#+1'-9&&1D9*91)??#+1()*19++1-:"2#*"91'-9&&

-E""91 9++1 2#+1 E*1 #"1 "9+:*&./1 DE/1 9++1 /%31 5#*'6"#*"91 '681 2#&+6/1 .1 (6-:'/*:??'."+#*DJ:"1 D9*

)D#*#"'1 681 9++1 7:+.-'&9@6:+#"1 E*1 7#+@2#&'#(:&&31 H# 9"'%/1 9++1 #"1 *)*./1 6,$1 6?&9"#*921 7:+.-1 E*

J677./1 9++1 7#(.""91 './1 .31 H#1 +*6*1 9++1 7:+.-'&9@6:+#"1 8#21 '+6*1 '9""6&.-$#+1 ?%D#*-9*1 $:*:D.29 -:"2#*1DE&J#*19++1-)?91#&&#*1."+#3

)*+&,"-&

N$#1.",*#9'."/1,68?#+.+.6"1."1*#+9.&189-#'1.+1.",*#9'."/&@12.((.,:&+1(6*1*#+9.&#*'1+61'+9"216:+31C :".W:#1 '+6*#1 &9@6:+1 ,9"1 +$#*#(6* # $#&?1 ."(&:#",#1 ,:'+68#*'1 7#$9D.6*1 9"21 .8?*6D#1 +$#1 '+6*#'X

?*6(.+97.&.+@31 C1 Y#&&Z?&9""#21 '6&.,.+9+.6"1 ,9"1 /#+1 ,:'+68#*'1 +61 "6+.,#1 +$#1 ?*62:,+1 *9"/#3 R:'+68#*'X #[?#,+9+.6"'16"1+$#1'$6?1D.'.+19*#1$./$#*1+$9"1."1+$#1?9'+31N$.'18#9"'1+$9+1.+1.'1"6+

6"&@1 +$#1 ?*62:,+1 ."1 8."21 +$9+1 +$#1 ,:'+68#*'1 #D9&:9+#1 9(+#*1 +$#1 '$6?1 D.'.+1 7:+1 9&'61 +$#1 '+6*#

9+86'?$#*#3

N$#1?:*?6'#16(1+$#1#''9@1.'1+61/#+19"1."'./$+1."1$6Y1'+6*#1&9@6:+1."1'?6*+'1'$6?'1,9"17#1:'#21+6 ."(&:#",#1 9"21 /#+1 +$#1 ,:'+68#*'1 +61 "6+.,#1 +$#1 ?*62:,+1 *9"/#31 !"1 922.+.6"V1 +$#1 #''9@1 '$9&&1 9&'6 +*@1+61(."216:+1.(1+$#1,:'+68#*'1#[?#*.#",#1+$#1'+6*#1&9@6:+19'191+66&1Y$#"1+$#@19*#1'$6??."/3 N 6 9"'Y#* +$#1 #''9@'1 W:#'+.6"'1 ."+#*D.#Y'1 Y.+$1 (6:*1 '+6*# 1 89"9/#*'1 9"21 191 (6,: ' 1 /*6:?

."+#*D.#Y Y#*#1892#31N$#1*#':&+1(*681+$#1."+#*D.#Y' Y.+$1+$#1'+6*#189"9/#*'1'$6Y1+$9+191'+6*#

&9@6:+1Y$.,$1.'167D.6:'V1."'?.*."/ 9"21Y#&,68."/1,*#9+#1912#'.*#1+617:@1986"/ ,:'+68#*'19"2 9,+'19'191,68?#+.+.D#1+66&3 T:*+$#*86*#V1.+19??#9*#21 +$9+ 9"167D.6:'1'6&.,.+9+.6"189-#'1.+1#9'.#*

(6*1+$#1,:'+68#*'1+61"6+.,#186*#1?*62:,+'1."1+$#1*9"/#31N$#1'6&.,.+9+.6"1'$6:&217# ,&#9*1'61+$9+

+$#1 ,:'+68#*'1 (##&1 +$9+1 .+1 .'1 91 "9+:*9&1 Y9@1 +61 /631 N$#1 ?#6?&#1 Y$61 ?9*+.,.?9+#21 ."1 +$#1 (6,:' /*6:?1 ."+#*D.#Y1 9/*##21 +$9+1 +$#1 '+6*#1 &9@6:+1 .'1 8#9"."/(:&31 N$#@1 +$6:/$+1 +$9+1 91 8#''@ 9"2 :"?&9""#21 '+6*#1 .'1 +6:/$1 +61 7#1 ."31 N$#@1+$."-1 +$9+1 +$#1 '+6*#1 &9@6:+1 ?*6797&@19((#,+1 Y$#+$#*

,:'+68#*'12#,.2#1+617:@16*1"6+3

./0$123$'$(

!"#$%&'()*)+,$-./,0)#123(1-0)2-,42$+,122#/)+,/)05)#-1,./,1##,4"#$%&/$236-,/7+%41+#,895)+%1+

*6+&723-$-:)-;, 8+.0"%#"#57+0)+$-:)-, .'(, #$22*+)0&&#722)2&)-<, =)#, (1+, 5$&1#, &$:, 1##, 1##$#>0)- :)-#)/.#, 4"#$%&/$236-, &8)21+, )-, &#6++), +.22, 5$0, 512)#, 15, 4"#$%, 7-, 1##$#>0)-, /.#, &37251, 51+1-

?@81-:)-4)+:;,A+.B2)>;,C)-0)+&.-;,DEEFG<

!"!#$%&'()*'+,-%./0

I6+&#*1 \0;P=]0;PB^1 7#'-*.D#*1 9+86'(E*#"1 '681 _2#"1 8#2D#+"91 :+(6*8"."/#"1 9D1 :+*@88#1 ()*

9++1'-9?91#"1D.''1?%D#*-9"1$6'1-)?9*"9_31C+86'(E*#"186+'D9*9*12E*8#212#+19*7#+#+1'681:+()*' ()*1 1 9++ 1 '-9?9 1 # " 1 -)?8.&J) 1 '68 1 '-9&& 1 (*98-9&&91 1 -E"'&6* 1 $6' 1 -:"2# " 1 '68 1 ()*'+E*-#*

'9""6&.-$#+#"19++1#++1-)?1/)*'1\I6+&#*V10;P=]0;PB^3T)*1 9++1 +91 *#291 ?%1 D.&-#"1 &9@6:+1 '681 ."+#

79*91 89[.8#*9*1 -:"2#*"9'1 +.&&(*#2''+E&&#&'#1 :+9"16,-'%12#*9'1'?#"2#*9"2#1$9*1(6*'-9*#12*9/.+

()*2#&19D1."(6*89+.6"1.1-9''9*#/.'+#*1'6817#*E++9*1D921-:"2#*"91$9*1-)?+16,$1D.21D.&-#"1+.2?:"-+

2#1-)?+#12#+31F#21$JE&?19D12#""91."(6*89+.6"1-9"1 (6*'-9*#1 7@//91 862#&&#*1 9D1 #"1 7:+.-1 8#2 D.*+:#&&91 -:"2#*31 H#''91 '.8:&#*."/9*1 $9*1 D.'9+ 9+ + 1 ()*E"2*."/9*1 1 . 1 7:+.-'&9@6:+#" 1 $9*

?6+#"+.9&#"119++11)-911-:"2#*"9'11'?#"2#*9"2#118#211<A1?*6,#"+1\Q6"97#9:V1<AA<^3

O(+#*'681 -6"-:**#"'#"1 7&.*1 9&&+1 '+)**#1 ?%1 89*-"92#"1 6,$1 7:+.-#*"9'1 8%&1 E*1 9++1 /%1 8#21 D."'+

-*ED'1 2#+1 9++1 2#1 '+.,-#*1 :+1 .1 8E"/2#"1 ()*1 9++1 :??"%1 8%&#+31 I:"2#*"91 :??8E*-'9889*1 (*E8'+

/#"681 '@"#"V1 2%1 $JE*"9"1 +9 * #86+1 8#'+1 ."(6*89+.6"1 /#"681 2#+1 '.""#+31 H#+1 7&.*1 2E*()* 9&&+

D.-+./9*#1 ()*1 7:+.-#*1 9++1 &E//91 "#*1 +.21 6,$1 *#':*'#*1 ?%1 2#"1 D.':#&&91 #[?6"#*."/#"1 ()*1 9++1 -:""9 )-91 '."1 &)"'98$#+1 6,$1 -:""91 -6"-:**#*91 8#21 9"2*91 7:+.-#*31 G.':#&&1 #[?6"#*."/1 .""#(9++9*

7:+.-#"'1 2#'./"(9-+6*#*1 '681 -:"2#*"91 -9"1 '#1 8#21 )/9+V1 #[#8?#&D.'1 7:+.-'&9@6:+1 6,$1 (E*/

\`6*2(E&+V1<AAP^3

!29/1(.""'12#+1#"1:??'J) 9D16&.-91*#-&98#*1'681 E*1 *.-+92#186+1 -:"2#*V1#[#8?#&D.'1 NGV1*92.6V +.2"."/9*16,$1."+#*"#+31a81D.1'%1)"'-9*1-9"1D.1.29/1$6??91)D#*1#"1'+6*12#&19D19&&+12#++916,$12#+

E*1'D%*9*# 9++1 "%1:+1 +.&&1-:"2#*16,$1."+9&91+.&&1 -)?31H#++91.""#7E*19++12#+1 D.-+./9'+#1'+E&&#+19++1 (%

-:"2#"1 9++1 -)?9 "%/6"+."/1 E*1 .""#1 .1 'JE&D91 7:+.-#"1 6,$1 2#+1 E*1 2E*1 "E'+9"1 9&&91 7#'&:+1 (9++9'3 Q:+.-#"1 -9"1 'E/9'1 D9*91 #"1 '&9/' *#-&981 .1 './1 \>"2#*$.&&V1 <AAM^31 I6"':8#"+6*.#"+#*."/1$9*1#"

'+6*1 1 ."D#*-9"1 ?%1 -)?7#+##"2#+1 D.21 ()*'E&J"."/''+E&&#+1 #(+#*'681 -:"2#*"91 #"29'+1 -9"1 -)?9 2#81 D9*6*1'6812#1-9"1$.++91\b*6#??#&ZI&#."16,$1Q9*+89""'V <AA4^

T)*19++1-:"2#*"91'-9&&17&.1:??8E*-'98891?%1'6*+.8#"+#+1.17:+.-#"1 E*12#+19D1'+6*17#+@2#&'# 9++

:+(6*891#++1/#"68+E"-+1-:"2D9*D1.17:+.-#"31!1D9"&./91(9&&1D.'+9'1-:"2#*1#"29'+1.1<K1?*6,#"+19D

7:+.-'@+9"1D.&-#+1.""#7E*19++12#+1E* 9D1'+6*1D.-+19++19"DE"291'./19D1#++1/#"68+E"-+16,$1?&9"#*9+

-:"2D9*D1 \S6*#"'6"V1 <AA=^31 S6*#"'6"1 \<AA=^1 8#"9* 9++1 2#+1 D.-+./9'+#1 ."+#1 E* 9++1 -:"2#"1 /%*1 .

$#&917:+.-'@+9"18#"19++1-:"2#"1/%*1?%12#1D.-+./9'+#1'+E&&#"931I:"2#"1'-9&&19&2*./17#$)D91&#+91'./

68-*."/1 #(+#*1 ?*62:-+#*"91 .1 7:+.-#"1 :+9"1 7:+.-#"1 '-9&&1 $91 #++1 '%?9''1 7*91 -:"2D9*D1 9++

?*62:-+#*"91 .'+E&&#+1 -688#*1 +.&&1 -:"2#" \S6*#"'6"V1 <AA=^3 Q:+.-'&9@6:+#"1.""#(9++9*1ED#"1(E*/

'681$9*1#"1'+6*1?%D#*-9"1?%1$:*1D.18E"".'-6* *)*16''V1D9212# 9:+689+.'-+1:??8E*-'9889*16,$

2#*9'1?:&'1\b#*9*2V10;KP^3

H#"18#'+1:+8E*-9"2# #/#"'-9?#"1E*17:+.-#"'19+86'(E*V1"E*89*#17#'+E8+1?&9+'#"1'681?*62:-+#"

'E&J'11?%3 1H#"11E* 18#*11."(&@+#&'#*.- 1E" 1'JE&D9 1?*62:-+#"11. 17#'&:+'?*6,#''#"31C+86'(E*#"1.1'./

-9"1+.&&16,$18#21D9*912#"1$:D:2'9-&./91?*62:-+#"1\I6+&#*V10;P=]0;PB^3

!"1#$%&'()*2&%*.()%3/-

C"+,%1-,4"#$%&'()*)+,$,&8.+#4"#$%)+,/)0,(3728,15 4"#$%&21>."#,*9,%"-0)+-1,1##,"88/7+%&1//1 ()21,,&.+#$/)-#)#H,,

,C"+,#+.+,%"-0)+-1,1##,,0)+1&,,%684)#))-0),895)+%1&,15,4"#$%&21>."#)-H

!"4#5667+87)/7#7928)

S@(+#+18#21:??'9+'#"1E*19++1(%1#"1)-921()*'+%#&'#11.1$:*17:+.-'&9@6:+#"1-9"1$JE&?917:+.-',$#(#*1.

'.++ 9*7#+#1 8#21 9++1 ?%D#*-91 6,$1 :??8E*-'98891 -:"2#*"91 ?%1 '.++1 '6*+.8#"+31 G.1 D.&&1 6,-'%1 +9

*#291?%1$:*:D.291-:"2#*"91:??&#D#*17:+.-'&9@6:+#"1'681#++1$JE&?8#2#&1.12#*9'1-)?7#+##"2#3

!":#;<-%=/7/3/-+%

H#+1 (.""'1 8%"/91 6&.-91 (9-+6*#*1 '681 /)*1 9++1 #"1 7:+.-1 '#*1 :+1 '681 2#"1 /)*1 6,$1 D.1 $9*1 9D/*E"'9+

6''11+.&& #[?6"#*."/1 .11(6*8 9D117:+.-'&9@6:+11."6811'?6*+7:+.-#*31 Q:+.-'&9@6:+11.""#(9++9*1 2#+

D.':#&&91.1#"17:+.-V1'681&J:'V1(E*/V1-:"2D9*D16,$126(+#*31!"68168*%2#+17:+.-'&9@6:+1-688#*1D.

/%12J:?9*#1."1?%1-:"2D9*DV1(E*/16,$1-:"27#+##"2#31H#''91(9-+6*#*1$9*1."(&@+9"2#1?%1#"17:+.-16,$

2E*()*1$9*1D.1D9&+19++1()*2J:?916''1.12#''91:+.(*%"1(@*916&.-91'?6*+7:+.-#*31

4/52&63

! 8#+629D'".++#+1 ?*#'#"+#*9'1 +.&&DE/9/%"/''E++#+1 '681 .""#(9++9*1:+D#,-&."/19D1?*67&#8'+E&&"."/V D9&1 9D1 :"2#*')-"."/'8#+62V1 29+9."'98&."/V1 &.++#*9+:*')-"."/V1 :*D9&1 6,$1 8#+62-*.+.-31 O"

9*/:8#"+9+.6"1-688#*1()*9'1-*."/12#1D9&1'681/J6*+' /#"681?*6,#''#"31G.1$9*1D9&+19++1&E//91:??

D%*18#+621#(+#*1c9,67'#"'1\<AA<^176-1510;,("+,.'(,51+*6+<

1"!#58<)>,(3/-#+<#6%&'()*78=((/3/-

G%*1 (6*'-"."/'(*%/91 E*1 79'#*921 ?%1 +.2./9*#1 -:*'#*1 ?%1 7:+.-',$#('?*6/*988#+31 >"2#*

?*6/*988#+'1 /%"/1 (.,-1 D.1 &E*91 6''1 $:*1 D.-+./+1 2#+1 E*1 8#21 :+'##"2#1 .1 #"1 7:+.-1 6,$1 D9&2#1 9++

()*2J:?91 6''1 .1 7:+.-'&9@6:+31 Q:+.-'&9@6:+1 .""#(9++9*1 2#+1 D.':#&&91 .1 #"1 7:+.-V1 '681 &J:'V1 (E*/1 6,$

-:"2D9*D31G.1$9*1D9&+19++1(6-:'#*9 ?%1(E*/16,$1-:"2D9*D1()*19++19*7#+#+1'-9&&17&.1."+#"'.D+V18#2 2#+18#"9'19++1D.1/%*1."1?%12J:?#+1\c9,67'#"V1<AA<^31G.1D9&2#1#++1."+#"'.D+1:??&E//1()*19++19*7#+#+

."+#1 '-9&&1 7&.1 ()*1 7*#++V1 ()*1 2%1 '-:&&#1 D.1 ."+#1 -:""91 /%1 ."1 ?%1 2J:?#+31 C"&#2"."/#"1 +.&&1 D9&1 9D (6*'-"."/'(*%/9"1E*1(*E8'+1()*19++1D%*+1E8"#1."+#1+.2./9*#1$9*1-9+9&6/.'#*9+'16,$19"9&@'#*9+'1:+.(*%"

7:+.-'&9@6:+1 .1 '?6*+7:+.-#*'1 ?#*'?#-+.D31 G.1 $9*1 D9&+1 9++1 &%+91 D%*1 ?*67&#8(6*8:&#*."/ '+@*9

*9??6*+#"1 ()*1 9++1 9*7#+#+1 ."+#1'-9&&1 7&.1 ()*17*#++31 G.1 D.&&#19++17:+.-',$#(#*"91'-9&&1&E'91*9??6*+#"

6,$1 -:""91 :+"@++J91 2#*9'1 7:+.-'&9@6:+1 '%1 8@,-#+1 '681 8)J&./+1 6,$1 2E*8#21 )-91 -:"2#*"9' :??8E*-'98$#+3

1"1#?+(#+<#./0)%7@,/3/-7*)8&0

`E*1 D.1 7#'+E82#1 :"2#*')-"."/'8#+621 :+/.,-1 D.1 (*%"1 D%*1 ?*67&#8'+E&&"."/31 T)*1 9++1 (%1 :+1 7E'+9 8)J&./9 *#':&+9+19D1?*67&#8'+E&&"."/#"1D9&2#1D.1#++1."+#"'.D+1:??&E//1\c9,67'#"V1<AA<^31O(+#*'68 '@(+#+1D9*19++1+91*#291?%1$:*17:+.-',$#(#*1-9"1D9*918#216,$1?%D#*-91-:"2#*"91+.&&1(&#*1-)?1/#"68 7:+.-'&9@6:+1+.&&E8?9'17%2#1-D9&.+9+.D16,$1-D9"+.+9+.D129+9."'98&."/31H#+1:+()*2#' #"1."+#*DJ:1.

(6*81 9D1 (6-:'/*:??'."+#*DJ:V1+*#1)??"91."+#*DJ:#*18#216&.-9 7:+.-',$#(#* '98+1 #"1."+#*DJ:1D.9 89.&1 8 # 2 #"1 7:+.-',$#(31 C"&#2"."/#"1 +.&&1 D9&1 9D1 2#' ' 9 8#+62#* E*1 9++1 (%1 #"1 ()*'+%#&'#1 ()*

7:+.-',$#(#*'1+9"-9*179-68 1 7:+.-'&9@6:+#" 1 '98+1 . 1 D.&-#" 1 /*92 1 -:"2#*"91:??8E*-'9889*

2#++931 c9,67'#"1 \<AA<^1 8#"9*1 9++1 )??"91 ."+#*DJ:#*1 &E8?9*1 './1 7E'+1 2%1 (%1 ?#*'6"#*1 ."+#*DJ:9'3 G.29*#1 '-*.D#*1 c9,67'#"1 \<AA<^1 9++1 )??"91 ."+#*DJ:#*1 ()*#2*9'1 2%1 ."+*#''#+1 &.//#*1 .1 D921 ."2.D.2#"

'E/#*1 '98+1 2#""#'1 +6&-"."/9*1 9D1 #++1 '?#,.#&&+1 (#"68#"31 G.1 :+/.,-1 (*%"1 2#++91 6,$1 9"'%/1 9++1 2#+

'+E82#1 )D#*#"'1 8#21 D921 D.1 D.&&#1 (%1 (*981 (*%"1 ."+#*DJ:#*"93 G.1/#"68()*2# (@*91."+#*DJ:#*1'68

*#?*#'#"+#*9*1 2#1 D9"&./9'+#1 '?6*+7:+.-'-#2J6*"91 . SD#*./#31 G.1 *#(&#-+#*92#1 )D#*1 $:*:D.291 D.

'-:&&# /#"68()*91 (&#*91 ."+#*DJ:#*1 8#21 #"1 6,$1 '98891 7:+.-'-#2J91 8#"1 D.1 -681 (*981 +.&&1 9++

*9??6*+#"'1#8?.*.2#&12%1'-:&&#1268."#*9'19D1#"19D17:+.-'-#2J6*"93

c9,67'#"1 \<AA<^1 '-*.D#*1 9++1 (6-:'/*:??'."+#*DJ:#*1 (:"/#*9*1 '681 7E'+1 "E*1 '@(+#+1 E*1 9++1 (%1 (*98

*#'?6"2#"+#*"9'1#*(9*#"$#+#*1-*."/12#+1'?#,.(.-91E8"#+31C"&#2"."/#"1+.&&1D9*()*1D.1D9&2#19++1$91#"

(6-:'/*:??1 D9*1 ()*1 9++1 -:""91 7#'D9*91 2#"1 9"2*91 ?*67&#8(6*8:&#*."/#"31 G.1 7#$)D2#1 (%1 #++

-:"2?#*'?#-+.D31G.1D9&2#1J:'+1(6-:'/*:??1()*19++1D.12%1-:"2#1(%1(:&&'+E"2./91()*-&9*."/9*1+.&&1$:*

2#1*#'6"#*92#31d92#1D.19"DE"+16''19D1#"-E+#*1+*6*1D.19++1'D9*#"1."+#1$92#1D9*.+1&.-91:+()*&./931

G.1$9*1D9&+19++1/)*9 9&&91?#*'6"#*"91.17%2#12#1."2.D.2:#&&91."+#*DJ:#*"916,$1(6-:'/*:??'."+#*DJ:"

9"6"@891 9D1 #+.'-91 '-E&3 G.1 +@,-+#1 9++1 2#+1 D9*1 D.-+./+1 9++1 +91 $E"'@"1 +.&&1 (6*'-"."/'#+.'-91 (*%/6*

#(+#*'681D.1."+#*DJ:9*18E"".'-6*31H#+1E*1D.-+./+19++19&&91-E""#*1'./1+*@//918#219++1'+E&&91:??1?%

#"1."+#*DJ:16,$1*#'?6"2#"+#*"91'-9&&1."+#1:+'E++9'1()* "%/6"+."/ #(+#*1*9??6*+#"31G%*91(*%/6* E*

7@//291?%12#+1D.'#+19++17:+.-',$#(#*"91'D9*92#1?%1$:*1 2# 9*7#+9*1.1'."17:+.-V12#+1 (.""' ."/91*E++

#&&#*1(#&1'D9*31HE*()*1E*12#+1D.-+./+19++1$912#''91?#*'6"#* 9"6"@891 ()* 9++1."/#"1'681&E'#*12#++9 9*7#+#1'-9&&1-6"+9-+91?#*'6"#"16,$1'E/919++12#+1D9*1(#&31H#++91."(6*8#*92#1D.17:+.-',$#(#*"9168 D.&-#+1/J6*2#19++12#1-:"2#1'D9*91E*&./+16,$1)??#+3

1"4#A+8+3/7+*(3/-

4787./9:"1'&"&':/"$+"&+

H#" 1 -D9&.+9+.D9 1 :"2#*')-"."/'(6*8#" 1 7#'-*.D#* 1 c9,67'#" 1 \<AA<^ 1 '68 1 2#" 1 8#+62 '681(*98$ED#*12#+9&J#*1 6,$1 D9*J#1'D9*1E*1 :".-+1 ()*1 D9*J#1 *#'?6"2#"+31 HE*()*1 $9*1 D.1 (*E8'+1 D9&+

9++ 1'98&91 1." 129+9 1/#"68 12#" 1-D9&.+9+.D9 129+9."'98&."/#" 1. 1(6*8 19D 1)??"911."2.D.2:#&&9 ."+#*DJ:#*1 8#21 +*#1 6&.-91 7:+.-',$#(#*1 '98+1 #"1 (6-:'/*:??31 C"&#2"."/#"1 +.&&1 D9*()*1 D.1 D9&2# 9++

(*E8'+1(6-:'#*91?%12#"1-D9&.+9+.D9129+9."'98&."/#"1D9*1()* 9++12#+1/#*1#"1+@2&./9*#16,$12J:?9*#

7.&219D17:+.-',$#(#"17:2'-9?1\c9,67'#"V1<AA<^31H#"1-D9&.+9+.D918#+62#"1$JE&?#*16''1ED#"18#2 9++1 (%1 #"1 $)/1 ."+#*"1 /.&+./$#+1 6,$1 *#&#D9"'V1 D.&-#+1 .""#7E*1 9++1 *#':&+9+#+1 '+E88#*1 \c9,67'#"V

<AA<^31 G.1 9"'%/1 9++1 2#"1 -D9&.+9+.D91 8#+62#"1 .1 (6*81 9D1 ."2.D.2:#&&91 ."+#*DJ:#*1 /#*1 6''1 2#+

89+#*.9&1D.1E*1 :+#1#(+#*31G.1E*18#2D#+"916819++1#*(9*#"$#+#*16,$1:+7.&2"."/1?%D#*-9*1'D9*#"31H#+

E*1*#'?6"2#"+#*"9'1-:"'-9?#*16,$1%'.-+#*1'681'+@*1*#':&+9+#+1(*%"1."+#*DJ:#*"9

H#1 ."2.D.2:#&&91 ."+#*DJ:#*"91 /#"68()*2#'1 .1 7:+.-#*"9'1 #/"91 -6"+6*V1 2#++91 ()* 9++1 D.1 D.&& # 9++

7:+.-',$#(#*"91 '-:&&#1 -E""91 './1+*@//91 6,$1 -:""91 'D9*91 :+()*&./+1 ?%1 (*%/6*"931 G.1 7#'+E82#1 9++

9&&91 7:+.-',$#(#*1 '-:&&#1 D9* 9 9"6"@891 6,$1 .'+E&&#+1 ?*#'#"+#*91 2#81 .1 7:+.-1 CV1 QV1 R1 6,$1 H31 H#

)??"91 ."2.D.2:#&&91 ."+#*DJ:#*"91 8#21 7:+.-',$#(#*"91 '?#&92#'1 ."1 2%1 D.1 17#$)D2#1 &@''"91 ?%

."+#*DJ:"1#"1/%"/1+.&&1#(+#*%+1()*19++1D9*9 'E-*91?%19++1D.1(%++18#219&&+31G.1$92#1.""9"1+9/.+1(*98 (*%/6*1 D.1 D.&&#1 (%1 'D9*1 ?%1 6,$1 2#+1 7&#D1 0A1 '+31 O(+# * 9++1 $91 '9889"'+E&&+1 2#1 +*#1 ."2.D.2:#&&9 ."+#*DJ:#*"91 )D#*7&.,-92#1 D.1 6,$1 9"'%/1 9++1 89+#*.9&#+1 D.1 '98&9+1 ."1 D9*1 9D1 $)/1 ."+#*"1 /.&+./$#+

6,$1*#&#D9"'3

T6-:'/*:??'."+#*DJ:"1/#"68()*2#'1.1#++1*:81'681D.1(.,-1&%"91?%1R98?:'1C&."/'%'16,$12#+1D9*

'J:1'+@,-#"1?#*'6"#*1'6812#&+6/31H#+1D9*1+*#18E"16,$1(@*91-D.""6*1.1%&2*9*"910;ZP01%*31G.1D.&&#

$9 1 ?#*'6"#* 1 . 1 6&.-9 1 %&2#*'/*:??#* 1 ()* 1 9++ 1 (% 1 #" 1 7*#2 1 :??(9++"."/3 1 C&&9 1 ?#*'6"#*"9 1 E*

."+*#''#*92#19D1'?6*+16,$1+@,-#*19++12#+1E*1D.-+./+18#217*91:+*:'+"."/1+.&&1+*E"."/#"3

F9" <K

F9" KA

F9" P0

ID.""9 0;

ID.""9 <=

ID.""9 BK ID.""9 M;

G.1$92#1()*7#*#++1."+#*DJ:"18#210<1(*%/6*1'681D.1'9++16,$12.'-:+#*92#16,$1ED#"1'+E&&+1(*981-9((#V '8)*/%'9*16,$1-9-6*315#*'6"#*"91.1(6-:'/*:??'."+#*DJ:"1-E"2#1D9*9"2*912#&D.'16,$12#+17.2*6/

+.&&1#"17*916,$19D'&9??"921'+E8"."/12E*1D.1()*')-+#1'+@*91."+#*DJ:"1'%19&&91(.,-1'."1*)'+1$)*231G.

9"'%/ 9++12#+1D9*1#"1()*2#&19++1?#*'6"#*"91.1/*:??#"1-E"2#1D9*9"2*91#(+#*'6819++12#1-E"2#1 './

7#-DE891 6,$112.'-:''.6"#"11(&)+11?%311!"+#*DJ:"1+6/1 ,9e1011+.88#311G.11'?#&92#1 ."1'98+9&#+1:"2#*

$#&91."+#*DJ:"V1'98+.2./+19"+#,-"92# #"1?#*'6"18#29"12#1+D% 9"2*91?#*'6"#*"91'+@*2#1."+#*DJ:"3 fD#"1(6-:'/*:??'."+#*DJ:"19"'%/'1D9*919D1$)/1."+#*"1/.&+./$#+16,$1*#&#D9"'3

47874/5"'1'$&2,:;<

G.1 &92#1 (6-:'1 ?%1 9++1 $.++91 #"1 7:+.-',$#(1 '681 $92#1 '+6*1 ()*-:"'-9?1 8#21 :+7.&2"." / 6,$1 &%"/

#*(9*#"$#+31 G.1 &92#1 "#*1 8@,-#+1 +.21 ?%1 (*%/#(6*8:&E*#+1 ()* 9++1 ."/91 8.''()*'+%"21 '-:&&#1 :??'+%3 fD#"1.12#""918#+62(6*81E*12#+17:+.-',$#(#"'1#*(9*#"$#+#*16,$1 %'.-+#*1 '681 '+@*1 *#':&+9+#+31 `E*

D.1 '-.,-9+1 :+1 (*%/#(6*8:&E*#+1 +6/1 2#+1 ."+#1 8%"/91 29/9*1 .""9"1 D.1 (.,-1 #++1 :+()*&./+1 'D9*31 G.

'9889"'+E&&2#1 ."(6*89+.6"#"1 6,$1 )D#*7&.,-92#1 681 2#+1 D9*1 $)/1 ."+#*"1 /.&+./$#+1 6,$1 *#&#D9"'V D.&-#+12#+1D9*31G.19"9&@'#*92#189+#*.9&#+1(*%"19&&91."+#*DJ:#*"916,$1()*')-+#1$.++91'9879"218#&&9"

'D9*#"3

1":##5%<+(#

I88-1,$-#)+53")+,/)0,4"#$%&'()*)+

`E*1 D.1 D9&2#1 D%*91 7:+.-',$#(#*1 +.&&1 2#1 )??"91 ."+#*DJ:#*"91 7)*J92#1 D.1 8#21 9++1 )D#*7&.,-91 9&&9 +E"-79*91:"2#*')-"."/'67J#-+31G%*+1-*.+#*.#*1()*1D.&-91D.1D.&&#1."+#*DJ:91D9*19++12#19"+."/#"1'-:&&#

$91 :+7.&2"."/1 6,$]#&&#*1 &%"/1 #*(9*#"$#+1 ."681 7*9"',$#"V1 8#21 9"2*91 6*21 ."(6*89+.6"'-*.+#*.#*3 H#++91 ()*1 9++1 D.1 D.&&#1 $91 $)/1 ."+#*"1 /.&+./$#+1 6,$1 *#&#D9"'31 G.1 $9*1 D9*.+1 -*.+.'-91 +.&&1 2#"

."(6*89+.6"#"1D.1+9/.+12#&19D16,$1.(*%/9'9++1$:*:D.2912#"1E*1+*6DE*2./1#&&#*1."+#31G.1D.&&#1."+#19++

"%/6"19D17:+.-',$#(#*"91'-:&&#1$91()*1&.+#1-E""#2681681E8"#+12%12#++91'-:&&#1?%D#*-919*7#+#+' +*6DE*2./$#+31H#+1D9*1."+*#''9"+19++1."+#*DJ:917:+.-',$#(#*1(*%"16&.-917:+.-#*1."681'988917*9"',$

()*19++1'#16812#+1(9""'1'-.&&"92#*16,$]#&&#*1&.-$#+#*31

J.%"&:+"88&$-#)+53"

!""9"1D.1+6/1-6"+9-+18#21?#*'6"#*"917#'+E82#1D.1$:*18%"/91'681'-:&&#12#&+931G.1D.&&#1$91(@*9 8E"1 6,$1 (@*91 -D.""6*1 ()*1 9++1 (%1 #"1 JE8"1 :??2#&"."/1 8#&&9"1 -)"#"1 6,$1 ()*1 9++1 2#+1 '-:&&#

:"2#*&E++91()*19&&919++1-68891+.&&1+9&'31c9,67'#"1\<AA<^18#"9*19++18#"."/':+7@+#+17&.*17#/*E"'9+

681 /*:??#"1 E*1 ()*1 &.+#"31 a81 /*:??#"1 E*1 ()*1 '+6*1 -9"1 2.'-:''.6"#"1 2#&91 :??1 './1 6,$1 $98"9 :+9"()*1 E8"#+31 5*#,.'1 '681 c9,67'#"1 \<AA<^1 '-*.D#*1 E*1 2#+1 6?+.89&+1 9++1 $91 8#&&9"1 (#81 6,$1 %++9 2#&+9/9*#V1D.1$92#1'J:1D.&-#+1-E"2#'18@,-#+1&9/6831H#+1D9*1#"79*+1+*#18E"1'681-:"2#12#&+9V1D.

$92#12#++91.1 %+9"-#1 "E*1D.1/#"68()*2#1."+#*DJ:"V1 8#"1."'%/1 9++12#++91 ."+#1?%D#*-92#1 *#':&+9+#+3 C"&#2"."/#"1+.&&19++1D.1D9&2#1?#*'6"#*1'6812#&D.'1-E"2#1D9*9"2*91D9*1()*19++1()*'E-*916''16819++

9&&91D%/92#1:++*@,-91'."1%'.-+16,$12#+17.2*6/1+.&&19++12#1$JE&?+#1D9*9"2*91.'+E&&#+1()*19++1#"1?#*'6"

+6/1)D#*1'98+9&#+16,$1."+#1&E+1"%/*919D12#1)D*./91*#'?6"2#"+#*"91'D9*93

1"BC388)%+8.%7@,/3/-

N.&&1 2#"1 +#6*#+.' - 9 *#(#*#"'*98#"1 9"DE"2#'1 7),-#* V #&#-+*6".'-91 '.26*1 '98+1 D#+#"'-9?&./9 9*+.-&9*3 1 T)* 9++ 1 /#1 1:??'9+'#" 1 #" 1 D#+#"'-9?&./ 1 /*:"2 1 $9* 1 D. 1 D9&+ 1 9++ 1 (*E8'+ 1 9"DE"29 D#+#"'-9?&./9 19*+.-&9* 16,$112#''91 $9*1 +9/.+' 1(*9811/#"6811',$6&9*3/66/&#3'#31 G. 1$.++92#1 7*9 9*+.-&9*1 D.91 ',$6&9*3 /66/&#1 6,$1 D9&2#1 9++1 ."+#1 &#+91 D.29*#1 .1 $)/'-6&9"'1 29+979'#*31 L.++#*9+:*#"

7#*)*1 $:D:2'9-&./#"1 89*-"92'()*."/1 6,$1 7:+.-'8.&J)31 H#1 (&#'+91 7),-#*"91 &%"92#'1 (*%"1 6&.-9 (6&-7.7&.6+#-V1)D*./91E*1+.2./9*#1-:*'&.++#*9+:*1(*%"1Q:+.-',$#('?*6/*988#+3

G.1$9*19&&+.21/*9"'-9+1&.++#*9+:*#"1D.18)++16,$1D9*.+1-*.+.'-91+.&&12#+1D.1&E'+31G.1$9*1+.&&1#[#8?#&1D9&+

9++1 ()*')-91 9"DE"291 8#'+92#&'1 "@9*#1 (6*'-"."/31 `E*1 D.1 D9&+1 :+1 D%*1 &.++#*9+:*1 $9*1 D.1 &E'+1 68

()*(9++9*"9'1 +*6DE*2./$#+1 6,$1 -E&&9"'1 +*6DE*2./$#+1 \U.#"#,-#*1 6,$1 c)*/#"'#"V1 <A0=^31 `E*1 D.

')-+1?%1!"+#*"#+1$9*1D.1ED#"1$E*1D9*.+1-*.+.'-916,$1D9&+12#1'.26*1'681E*1?%&.+&./931G.1$9*1D9&+19++

79'#*91 D%*+1 9*7#+ # ?%1 D#+#"'-9?&./ 9 9*+.-&9*1 ()* 9++1 9*+.-&9*1 E*1 8#* g:?Z+6Z29+#_31 G.1 $9*1 +9/.+

'+E&&"."/1 +.&&1 9++1 9*+.-&9*1 E*1 8#*1 ()*2J:?92#1 .1 #++1 E8"#1 E"1 D921 #"1 76-1 E*V1 8%"/91 E8"#"1 E*

7#/*E"'92#1()*19++1$91.1#"1$#&176-1\U.#"#,-#*16,$1c)*/#"'#"V1<A0=^3

1"D#E)8&0,%383,

G.1$9*1#"79*+1D9&+19++1/)*91#"1."+#*DJ:18#21*#'?#-+.D#17:+.-V19"&#2"."/#"1E*1()*19++1D.1."+#1$9*12#"

+.2#"19++1'98&91."18#*189+#*.9&31H6,-1$9*1D.1&9/+1"#*18@,-#+1+.216,$1*#':*'#*1?%19++1'98&91."1'%

?9''1 8@,-#+1 ."(6*89+.6"1 9++1 *9??6*+#"1 7&.*1 9D1 $)/1 ."+#*"1 /.&+./$#+1 6,$1 *#&#D9"'31 T)*Z1 6,$

"9,-2#&9*18#21:"2#*')-"."/'(6*8#*"91$9*12.'-:+#*9+'16,$12#1"9,-2#&9*1'681$9*1(:"".+'1$9*1D.

()*')-+19++18."'-931O[#8?#&D.'1$9*1D.1D9*.+ #[+*91+@2&./91.1D%*+1(*%/#(6*8:&E*1+.&&1 89.&."+#*DJ:"3 G.1 D9*1 "6/91 8#21 9++1 (6*8:&#*91 (*%/6*"91 ?%1 #++1 67J#-+.D+1 'E++1 ()*1 9++1 ."+#1 ?%1 "%/6+1 'E++1 ?%D#*-9

*#'?6"2#"+#*"9'1'D9*31G.1D.&&#19++12#1'-:&&#1(%18)J&./$#+#"19++1'D9*91?%1(*%/6*"91$#&+1:+.(*%"1#/"9

#*(9*#"$#+#*V1 -:"'-9?#*1 6,$1 :??(9++"."/9*31 T)* 9++1 (%1 '%1 $)/1 ."+#*"1 /.&+./$#+1 6,$1 *#&#D9"'1 '68 8)J&./+1D9&2#1D.19++1."+#*DJ:91(@*91'+6*91'?6*+7:+.-#*31H#++91/J6*2#19++1D.1(.,-1#"12J:?1:??(9++"."/

9D1$:*12#16&.-917:+.-#*"919*7#+9*18#21'."17:+.-'&9@6:+31H#1(@*91."+#*DJ:#*"918#2()*2#12E*8#219++

+.&&()*&.+&./$#+#"1)-92#V1$92#1D.1#"79*+1."+#*DJ:9+1+D%17:+.-',$#(#*1$92#1D.12#&'1."+#1-:""9+1$91#++

."+#"'.D+1:??&E//V12#&'1$92#1D.1."+#1(%++1#++1&.-91'+6*+1?#*'?#-+.D1?%1E8"#+31H#+1(9-+:819++1D.1D9&2#

?#*'6"#*18#21:+7.&2"."/19&+#*"9+.D+1&%"/1#*(9*#"$#+17.2*6/1+.&&19*7#+#+'1+.&&()*&.+&./$#+31

8/=26,'

>"2#*1*:7*.-#"1+#6*.1-688#*1D.1?*#'#"+#*91*#&#D9"+1(9-+91(*%"1D#+#"'-9?&./919*+.-&9*16,$

7),-#*V1'681-9"17#'D9*91D%*1(6*'-"."/'(*%/91+.&&'9889"'18#21D%*1#8?.*.2#&31

!"#$%&21>."#

I6+&#*1 \0;P=]0;PB^1 7#'-*.D#*1 9+86'(E*#"1 '681 _2#"1 8#2D#+"91 :+(6*8"."/#"1 9D1 :+*@88#1 ()*

9++1'-9?9 #"1D.''1?%D#*-9"1$6'1-)?9*"9_31C+86'(E*#"186+'D9*9*12E*8#212#+19*7#+#+1'681:+()*' ()* 9+ + 1 '-9?9 1 #" 1 -)?8.&J) 1 '68 1 '-9&& 1 (*98-9&&91 1-E"'&6* 1 $6' 1 -:"2#" 1 '68 1 ()*'+E*-#*

'9""6&.-$#+#" 9++1#++1-)?1/)*'1\I6+&#*V10;P=]0;PB^31H#+1D.':#&&91."+*@,-#+1'681-:"2#"1(%*1'?#&9*

*6&&1 ()*1 D.&-91 -E"'&6*1 2#""#1 9''6,.#*9*1 8#21 7:+.-#"31 a81 (&#*91 7:+.-#*1 $9*1 &.-"9"2#1?*.'#*

6,$1'6*+.8#"+1-9"17:+.-#"'18.&J)16,$12#'./"1%+'-.&J917:+.-#*"91(*%"1D9*9"2*916,$1?%1'%1'E++1/#

-:"2#"1#++18#*DE*2#1\N$:*6YV1<AAP^3

H#+9&J.'+#*1 '681 7#(.""#*1 './1 ?%1 #"1 89*-"921 8#21 )-9"2#1 -6"-:**#"'1 (.""#*1 2#+1 9&&+1 'D%*9*#1 9++

-:""912.((#*#"+.#*91'./1#"79*+1/#"6812#*9'1D9*6*V1?*.'1#&&#*1&E/#31Q:+.-#"1.1'./1-9"1$91#"1:".- 7:+.-'9+86'(E*1'681-9"1?%D#*-91-:"2#*"9'17#'&:+1\Q9-#*V10;;B^3 1Q:+.-#"'1."+#*.)*V #[#8?#&D.' (E*/1 -9"1 $91 #"1 '+)**#1 #((#-+1 ?%1 7#'&:+'+9/9"2#+1 E"1 9"2*91 +@?#*1 9D1 #[?6"#*."/9* 3 Q:+.-'8.&J)"

'?#&9*1#"1 9D/)*9"2#1 *6&&1 2%12#"1 ()*'#*1-:"2#*"918#21 ."(6*89+.D91 ?%8.""#&'#*1681D9*6*"9 6,$

'#*D.,#-D9&.+#+1 \Q9-#*V1 0;;B^31 H#''91 ?%8.""#&'#*1 -9"1 #[#8?#&D.'1 '-# /#"681 2#"1 '%1 -9&&92#

)??"9 #[?6"#*."/#"1 '681 +.&&%+#*1 -:"2#*"9 9++1 7&9"21 9""9+1 -E""91 6,$1 +#'+91 D9*6*"91 \N$:*6YV

<AAP^31 Q:+.-'8.&J)"1 $9*1 ED#"1 D.'9+1 './1 D9*91 #"1 9D1 8%"/91 (9-+6*#*1 '681 ?%D#*-9*1 $:*1 -:"2#"

:??(9++9*17:+.-#"'1)D#*/*.?9"2#1.89/# 6,$12#""#'19++.+@2186+17:+.-#"1\Q9-#*V1 0;;B^3 1`E*1 2#+

-688#*1 +.&&11D9& 9D117:+.-11$9*1 2#''11.89/#1 #" 1'+6*117#+@2#&'#V112#"1.""#(9++9*1."+#1#"79*+12#"

D.':#&&91#[?6"#*."/#"1:+9"1ED#"1D9*6*"916,$1'#*D.,#-D9&.+#+#"1\Q9-#*V10;;B^31O(+#*'681+JE"'+#*

"6*89&+1'E++1?*62:,#*9'16,$1-6"':8#*9'1'98+.2./+1.1#"17:+.-1:??&#D#*1-:"2#*16(+919++12#"1+6+9&9 :??&#D#&'#"1 E*1 ."7E22921 .1 7:+.-#"'1 (@'.'-91 8.&J)31 Q:+.-#"'1 8.&J)V1 2#"1 ?&9+'1 2E*1 +JE"'+#"

&#D#*#*9'V1 /%*1 ."+#1 9++1 2)&J91 6,$1 -9"1 2E*()*1 $91 #"1 '+9*-1 ?%D#*-9"1 ?%1 -:"2#*"9'1 :??(9++"."/1 9D +JE"'+#"1\Q.+"#*V10;;<^3

!""9"1-:"2#"1/)*1#++1-)?1&#+9*12#""# #(+#*1+#,-#"1'681-9"1'E/91"%/6+16817:+.-#"'1-9?9,.+#+16,$

-D9&.+#+31H#"1(@'.'-917:+.-'8.&J)"1/#*18%"/919"+@2"."/9*16812#++916,$1-9"1$91'+6*+1."(&@+9"2#1.

$:*17:+.-#"1-688:".,#*9*12#''1.89/#16,$1E"298%&186+1-:"2#"31I6+&#*1\0;P=]0;PB^1E*1.""#1?%

'98891 '?%*1 '681 Q.+"#*1 \0;;<^1 D921 /E&&#*1 2#+1 (9-+:81 9++1 -:"2#*"91 ."+#1 79*91 :??8E*-'9889' 6,$1?%D#*-9'19D12#"1#"'-.&291?*62:-+1'681-:"2#"1$9*1()*19D'.-+19++1-)?931I:"2#"1*#9/#*9*1?%

2#"1+6+9&91?*62:-+#"V12#+1D.&&1'E/919&&912#''1#/#"'-9?#*1'681?*62:-+#"'1()*?9,-"."/V17#8)+9"2#

(*%"1?#*'6"9&V19""6"'#*."/V1?*.'#+V1/9*9"+.#*V17.&2#*16,$19"2*91+."/1'681()&J#*18#21?*62:-+#"3

J7+:

T6*'-9*#1$9*1&E"/#1'+:2#*9+1(E*/#"'17#+@2#&'#16,$1 $:*1'+6*1D.-+12#"1(9-+.'-+1$9*1.17:+.-#*1\L##

6,$1 U96V1 <A0A^31 Q:+.-'8.&J)"1 -9"1 ?%D#*-91 /*92#"1 9D1 +.&&(*#2''+E&&#&'#1 $6'1 -:"2#*"91 \Q.+"#*V 0;;<^31TE*/1?*E/&9*18E"".'-6*'1&.D1 +.&&1'%1'+6*1 2#&19++1 8%"/91+9*1(E*/#*1 /.D#+1\R*6Y&#@V10;;=^3 C&&91 (E*/#*1 DE,-#*1 6&.-91 +9"-#79"6*1 $6'1 6''1 8E"".'-6*1 6,$1 ?%D#*-9*1 6''1 68#2D#+#+1 .1 8%"/9 '9889"$9"/ \`6*2(E&+V 1<AAP^3 1O(+#*'68 18%"/9 1+@?#* 1 9D 189*-"92'-688:".-9+.6" 1'-#*

/#"681 #[#8?#&D.'1 7:+.-'8.&J)"1 6,$1 ?*62:-+#*V1 :??8E*-'9889*1 -:"2#*"91 2#81 8#21 $JE&?1 9D (E*/#*1\R*6Y&#@V10;;=^31G9*891(E*/#*1'681*)++19"DE"2'16(+91.1'-@&+()"'+#*1#&&#*1D.21."/%"/#"1.

7:+.-#"1()*19++12*91+.&&1'./1(&#*1-:"2#*V1D.21*#919"DE"2'16,-'%1D9*891(E*/#*31!""#1.17:+.-#"V12E*12#+

-*ED'1 &:/"1 6,$1 *61 ()*1 9++1 + 9 #++1 7#'&:+V1 9"DE"2'1 -9&&91 (E*/#*1 '681 +.&&1 #[#8?#&1 7&%++1 \S,$8.2+

N$:*6Y1 h1S-)&21 `.&''6"V1 <AAB^31 H#''91(E*/#((#-+#*1 $9*1'681 :??/.(+1 9++1 9-+.D#*91 #"1 *921 6&.-9

-6"':8#"+7#+##"2#"1 \R*6Y&#@V1 0;;=^31 N*6+'1 2#++91 D.'9*1 (6*'-"."/1 9++1 6&.-91 (E*/#*1 $9*1 6&.-9

#((#-+#*V1 ?'@-.'-+1 6,$1 (@'.'-31 H#"1 ?'@-.'-91 2#&#"1 D.'9*1 9++1 6&.- 9 #((#-+#*1 6,$1 9''6,.9+.6"#*

(*987*."/9'1 9D1 D9*.#*9"2#1 '+.8:&#*9"2#1 (E*/#*31 TE*/#*"9 9"'#'1 $91 6&.-91 8)"'+#*1 9D1 ?%D#*-9"3 G.''91 (E*/#*1 '+.8:&#*9*1 $JE*"D%/6*"9'1 9-+.D.+#+1 8#29"1 9"2*91 +#"2#*9*1 9++1 D9*91 9D9-+.D#*9"2#3 H#1 (E*/#*1 '681 ()*7E++*9*1 -:"2#*"9'1 :??(9++"."/1 E*1 ."+#1 ")2DE"2./+D.'1 2#81 '681 -:"2#*"9 9"'#*1D9*919-+.D#*9"2#1#&&#*19D9-+.D#*92#1\R*6Y&#@V10;;=^3

L##1 6,$1 U961 \<A0A^1 8#"9*1 9++1 2#+1 E*1 '+6*1 '-.&&"921 ?%1 2#1 D9*891 (E*/#*"9V1 '681 *)++1 6,$1 6*9"/#

6,$12#1-9&&91(E*/#*"9V1'6817&%++16,$1/*)"+31T@'.'-+16,$1?'@-6&6/.'-+1$9*12#1D9*891(E*/#*"91#"

+#"2#"'19++1)-917&62+*@,-#+V1(*987*."/91%"/#'+V1$:8)*'DE"/"."/9*16,$1(%1$JE*+9+19++1'&%1(6*+9*#

D.&-#+1&#2#*1+.&&19++1 8E"".'-6*1+9*17#'&:+1'"9779*#31H#1-9&&91(E*/#*"91$9*186+'9++1#((#-+16,$1$9*

#" 18#* 19D'&9??"9"2# 1#((#-+3 1T6*'-9*"9 1(9"" 19++ 1#" 17&% 18.&J) 1&#22# 1+.&& 1(&#* 1-)?V 1'+)**#

7#&E/#"$#+19++1'$6??916,$12#+1:??&#D2#'1'681+*#D&./9*#1E"1#"1*)218.&J)1\L##16,$1U96V1<A0A^3

\YYY3/66/&#3'#V1<A0B3AP3<<^

O"&./+1 L##1 6,$1 U961 \<A0A^1 -9"1 '8%1 '-.&&"92#*1 8#21 (E*/#*1 /)*91 '+6*91'-.&&"92#* 1()* 1#"17:+.-3 H#11:+()*2#'11#++11#[?#*.8#"+ 18#211+D%11-9&&91(E*/#*V17&%++16,$1/*)"+31H#1D9&2#19++18%&91#"17:+.-1.

+D%1 6&.-91 (E*/#*1 6,$1 '#1 D.&-#"1 7:+.-1 '681 (.,-1 '+)*'+1 ()*+*6#"2#31 H#+1 #8?.*.'-91 7#&E//#+1 D9*1 MK

?*6,#"+19D1()*')-'?#*'6"#*"91D9&2#12#"17&%917:+.-#"1(*98()*12#"1/*)"931TE*/#*1$9*1'+6*17#+@2#&'#

()*17:+.-#"V12#+1/E&&#* 9++1DE&J91*E++1(E*/1()*19++1(%1#++1()*+*6#"2#16,$19++.+@2#*1+.&&1#"17:+.- \L##16,$

U96V1<A0A^3

K"-051+5

b6&D#+1 E*1#"1 ,#"+*9&1 2#&1 .1 #"1 7:+.-V1 8#'+92#&'1 9"DE"2'1 2#"1 +.&&1 ."*#2"."/ ()*1 9++1 :"2#*&E++91()*

-:"2#*"919++1$.++91'6*+.8#"+#+12#1&#+9*1#(+#*315.$&'/%*21#+19&31\<AA=^18#"9*19++1."*#2"."/#"1."+#1(%*

+91 ()*1 8@,-#+1 /6&D@+91 :+9"1 8%'+#1 &E8"91 ?&9+'1 ()*1 9++1 -:"2#*"91 '-9&&1 -:""91 *)*91 './1 . 7:+.-#"31 b#"681 9++1 $91 #++1 /#"68+E"-+1 -:"2D9*D1 -9"1 7:+.-#"1 (%1 -:"2#" 9++1 :??&#D91 $#&9 '6*+.8#"+#+1 \5.$&'/%*21 #+1 9&V1 <AA=^31 O++1 -:"2D9*D1 -9"1 '#1 :+1 ?%1 8%"/91 6&.-91 'E++V1 9"+."/#"

+D."/91-:"2#*"91*:"+1$#&917:+.-#"1'681!IOC1$9*1#&&#*1#++1-:"2D9*D1'681E*19D1#"1(*.D.&&./1D9*.9"+

\`6*2(E&2+V1<AAP^3

Q:++&#1 \0;4B^1 +*@,-#*1 ?%1 +*#1 6&.-91 ?:"-+#*1 681 D9*()*1 2#+1 E*1 D.-+./1 ()*1 7:+.-#*1 9++1 9*7#+91 8#2 -:"2D9*D#+1 0^1 I:"2#*1 '#*1 $#&91 7:+.-'@+9"1 6,$1 D9*6*1 $9"2&9'1 (*%"1 $#&91 7:+.-#"1 6,$1 ."+#1 9D :+D9&291 2#&9*1 .1 7:+.-#"31 <^1 I:"2#*1 $9"2&9*1 8#*1 "E*1 2#81 '?#"2#*9*1 &E"/*#1 +.21 .1 7:+.-#"31 =^

I:"2#*"91+#"2#*9*1 9++1 /%1 &E"/'+1 @++#*D9*D#+1.17:+.-#"1'681 -9&&9'1_DE//'$6??."/_31 a817:+.-#"

."+#1DE/&#2#*1-:"2#*"91?%19""9+1'E++3

T)*1 7:+.-#*1 E*1 2#+1 #"1 :+89"."/ 9++1 (%1 '."91 -:"2#*1 9++1 /%1 /#"681 $#&91 7:+.-#"1 6,$1 (*98()*9&&+

-68891 &E"/'+1 79-1 .1 7:+.-#"31 O++1 D9"&./+1 'E++1 ()*1 9++1 &6,-91 -:"2#*"91 '%1 &%"/+1 ."1 .1 7:+.-#"1 '68 8)J&./+1E*19++1'E++912#81?6?:&E*9'+#1D9*6*"91&E"/'+1."1D.&-#+ /)*19++1-:"2#*"918%'+#1/%1./#"68

$#&917:+.-#"1()*1 9++1-68891%+1 2#''91 \>"2#*$.&&V1<AAM^3 1 I:"2D9*D#+1'-9&&1 D9*91:+(6*89+1 '%1 9++

-:"2#*"91 *)*1 './1 .1 $#&91 7:+.-#"1 6,$1 '?#"2#*9*1 '%1 &%"/1 +.21 '681 8)J&./+1 .1 7:+.-#"V1 ?%1 '%1 'E++1 E*

2#+19D1'+)*+1'9""6&.-$#+19++1ED#"1-:"2#*"91'?#"2#*9*18#'+1?#"/9*1\>"2#*$.&&V1<AAM^3

L1+/1,.'(,%1221,>#.+

H#+1E*17*9 ()*17:+.-#" 9++1-E""91+.&&12#1D9*8916,$ -9&&91@+6*"91.17:+.-#"31b#"6819++1'+:2#*91$:*

-:"2#*"91 *)*1 './1 .1 7:+.-#"1 )-9*1 -:"'-9?#"1 681 2#1 -9&&91 6,$1 D9*891 @+6*"931 G9*891 @+6*V1 ED#"

-9&&92#1 CZ@+6*V1 2E*1 7#')-'1 ?&9+'#"1 (&.+./+1 9D1 -:"2#"31 5%1 2#''91 @+6* (.""'1 6(+9'+1 '+)**#

#[?6"#*."/9*1 ?&9,#*92#1 .1 7:+.-#"31 G9*891 @+6*1 .1 7:+.-#"1 &#2#*1 D9"&./+D.'1 +.&&1 .8?:&'-)?31 H#

-9&&91 @+6*"91 .1 7:+.-#"1 &E//#*1 -:"2#"1 ."+#1 8E*-#1 +.&&1 6,$1 7#')-'1 ."+#1 &.-91 (*#-D#"+1 \S,$8.2+

N$:*6Y1h1S-)&21`.&''6"V1<AAB^3

K"-04)#))-0)

O++17:+.-'7#')-1E*1.18%"/91(9&&1#"1'.8?#&1*:+."1()*1-:"2#"1'68126,-1-9"1D9*916."'?.*#*9216,$

"%/6+1 '681 -:"2#"1 79*91 8%'+#1/)*931 Q:+.-#"1.1 './ E*1.1 'JE&D91D#*-#+1 #"1 8@,-#+1 -68?&#[1 8.&J)

\L9"/#V1 <A0<^31 I:"2#*"91 +9*1 ."1 ."(6*89+.6"1 7#*6#"2#1 ?%1 $:*1 2#"1 :++*@,-'V1 '#*1 :+1 6,$1 -E""'

\i9"/#*1 <AA<^31 >+)D#*1 2#++91 (.""'1 2#+1 ."+*@,-1 '681 E*1 +.&&1 ()*1 9++1 ?%D#*-91 -:"2#*"9'1 '.""#"V 2E*.7&9"21(E*/ ?%17%2#1/6&D16,$1$@&&6*1'681)-9*1-68?&#[.+#+#"1.17:+.-'7#')-#+1\L9"/#V1<A0<^3 I:"2#*"91:+'E++'1()*1."(6*89+.6"1/%"/1?%1/%"/1:"2#*1#++1#"'+9-917:+.-'7#')-31C&&912#1?*62:-+#*

'681-:"2#"1-9"1-)?91?&:'19&&1-688:".-9+.6"1'681'-9&&1?%D#*-91-:"2#"1E*12#+1'68 /)*17:+.-#"

-68?&#[1\L9"/#V1<A0<^3

I:"2#*1/)*1'+E"2./+1D9&18#&&9"1?*62:-+#*16,$12#1E*1."+#1(:&&+18#2D#+"91681-6"'#-D#"'#*"918#2 D9&#+31 I:"2#*"91 '9-"9*1 ."+#1 79*91 ."(6*89+.6"1 681 ?*62:-+#"'1 ?*.'1:+9"1 6,-'%1 681 2#''1 -D9&.+#+

\`#&'6"V1 0;PA^31 O"1 -:"21 -9"1 #[#8?#&D.'1 &E++1 9D/)*91 ?*.'#+1 ?%1 #"1 NGV1 8#"1 2#+1 E*1 'D%*9*#1 ()*

-:"2#"1 9++1 9D/)*91 2#''1 ?*#'+9"291 #&&#*1 681 2#"1 -688#*1 7#$)D91 &9/9'31 F%"/917#')-1 .1 #"

7:+.-1 /)*'1 ()*1 9++1 -:"2#*"91 $9*1 #"1 '+*ED9"1 #(+#*1 ."(6*89+.6"31 Q:+.-#"'1 &E/#1 -9"1 ?%D#*-9

$:*:D.291#"1-:"219"'+*E"/#*1'./1()*19++1(%1."(6*89+.6"1\`#&'6"V10;PA^3

I:"2#*"9'1:??8E*-'98$#+1E*17#/*E"'921D.&-#+1.""#7E* 9++12#81#"29'+1-9"1+91."1#"1&.+#"12#&19D 9&&91 2#1 ."+*@,-11'68 1(.""'11.117:+.-#"311H#++9 18#2()*1 9++ 89J6*.+#+#" 19D 19&&91 ?*62:-+#*1 6,$

."(6*89+.6"1 ."+#1 #"'1 :??8E*-'9889'1 9D1 -:"2#*"91 \L9"/#V1 <A0<^31 C++1 #[?6"#*91 #"1 D9*91 )-9*

,$9"'#*"91 9++1 (%"/91 -:"2#*"9'1 :??8E*-'98$#+31 b#"#*#&&+1 +.++9*1 -:"2#*"91 ?%1 2#+1 '681 '+.,-#*

:+V1 $#&'+1 '-9&&1 D9*9"1 '+.,-91 :+1 89*-9"+1 ()*1 9++1 )-91 :??8E*-'98$#+#"1 \i9"/#*V1 <AA<^31 O"

+*#D&./1 7:+.-'9+86'(E*1 +.&&()*1 9++1 -:"2#"1 '-9?9*1 #"1 ?6'.+.D1 '.""#''+E8"."/31 H#++91 7.2*9*1 +.&&1 9++

-:"2#*"91 E* 8#* 7#"E/"9 9++1 +#'+91 "@9 ?*62:-+#*31 G.-+./+1 9++1 +E"-9 ?% E* 9++1 9&&91 -:"2#*"9 E*

6&.-916,$1.7&9"21E*1-:"2#*"91*#29"1(*%"17)*J9"1)D#*'-)&J2918#21."+*@,-16,$1."(6*89+.6"1\i9"/#*

<AA<^3

O"&./+1b*6#??#&ZI&#."16,$1Q9*+89""1\<AA4^1(9++9*1(&#* 6,$1(&#*1-:"2#*1#++1-)?7#'&:+1()*'+1"E*12#

E*1 D.21 ()*'E&J"."/''+E&&#+31 I:"2#*"91 ."'?.*#*9'1 9D1 7:+.-'2#'./"#"1 6,$1 ?*#'#"+9+.6"#"1 9D

?*62:-+#*"91 ?% $@&&6*"931 O"1 9D1 "@,-#&(9-+6*#*"91 '681 $9*1 #"1 ."D#*-9"1 ?%1 -)?7#+##"2#+1 D.2 ()*'E&J"."/''+E&&#+1 E*1-6"':8#"+6*.#"+#*."/V1 #(+#*'681 -:"2#*"91 #"29'+1 -9"1 -)?91 2#81 D9*6*

'6812#1-9"1$.++931O"19D1b*6#??#&ZI&#."16,$1Q9*+89""'1\<AA4^1$@?6+#'1E*19++1681-:"2#*1&#2'1.

#"18#2:*'1*.-+"."/1-688#*12#1$91#"18#*12#+9&J#*9218#"+9&1-9*+9V1:+DE*2#*917:+.-#"18#*1?6'.+.D+

6,$1D9*91D.&&./9*#19++1'?#"2#*918#*1?#"/9*1E"16812#1&#2'1.1#"186+:*'1*.-+"."/3

H#"1 +#6*#+.'-91 79-/*:"2#"1 +.&&1 6*.#"+#*."/1 -9"1 (.""9'1 .1 '+:2.#*1 681 8.&J)?'@-6&6/.1 6,$

"#:*6?'@-6&6/.1 \b*6#??#&ZI&#."#1 h1 Q9*+89""V1 <AA4^31 `#:*6?'@-6&6/.1 $9"2&9*1 681 *#&9+.6"#"

8#&&9"1$JE*"9"1 6,$12#18#"+9&91(:"-+.6"#*"91 \"#3'#V1<A0B^31 H#+1 -6/".+.D91 "E*89"2#+1 9D1 8.&J)Z

?'@-6&6/.1 ()*')-#* (9'+'+E&&91 $:*1 ."2.D.2#*1 :??(9++9* 6,$1 8.""'1 8.&J)"31 b*:"2#"1 +.&&1 2#++91 E*

8#"+9&91 -9*+6*1 '681 E*1 &9/*92#1 .1 -:"2#*"9'1 8.""#"31 H#1 (&#'+9 1 7:+.-#*"91 1&#2#* 1 -:"2#*"9 /#"68 1 7:+.-#" 1 86+:*' 3 1 H#++9 1 ? % 1 /*:"2 1 9D 1 9+ + 1 2 # 1 (&#'+91 -:"2#*"9 E*1 $)/#*$E"+931 F#"V

"#:*6?'@-6&6/.'-1 (6*'-"."/1 ()*#'&%*1 #"1 9""9"1 ()*-&9*."/1 +.&&1 'DE"/1 ?*#(#*#"'#"1 Z1 "E8&./#"

$6*86"#+1 26?98."31 c:1 $)/*#1 26?98."$9&+1 . 2#"1 DE"'+*91 2#&#"1 9D1 $JE*"9"1 2#'+61 8#*

:??8E*-'98$#+1*.-+9*1-:"2#*"9186+12#"1$)/*91'.29"19D17:+.-#"31H#+1$9*1D.29*#1()*#'&9/.+'19++

-:"2#*16,-'%1*#29"1$9*1#"1."'+E&&"."/186+1DE//9*"91?%1/*:"219D1'E-#*$#+''-E&1()* 9++12#+1(%*12#

9++1-E""91'./1+*@//931H#++91&#2#*1+.&&19++1-:"2#*"91:??8E*-'9889*1 ?*62:-+#*1 ?%1 2#"1 DE"'+*9 '.29"1 9D1 /%"/#"1 .1 7:+.-#"1 \b*6#??#&ZI&#."1 h1Q9*+89""V1<AA4^3

@1//1-*1##-$-:,

H#+1 +#6*#+.'-91 89+#*.9&#+1 D.1 $9*1 9"DE"+1 $9*1 D9*.+1 *#&#D9"+1 ()*1 9++1 D.1 '-9&&1 7#'D9*91 D%*9

(6*'-"."/'(*%/6*31 H#+1 +#6*#+.'-91 89+#*.9&#+1 $9*1 '#29"1 D9*.+1 +.&&1 $JE&?1 ()*1 9++1 9"9&@'#*91 #8?.*."3 N#6*."1/9D16''1:"2#*&9/#+1()*19++1-:""91'#1'-.&&"92#*16,$1&.-$#+#*18#&&9"1+#6*."16,$1#8?.*."V12#++9

$JE&?+#16''19++1-&9*/)*911'&:+'9+'#"31

>/?#@','

O8?.*.-9?.+&#+1.""#$%&&#*1+*#1)??"91."+#*DJ:#*18#216&.-917:+.-',$#(#*1'681D.1-9&&9*1CV1Q16,$1R3 O"1!"+#*DJ:1/J6*2#'1D.9189.&V12#""91-9&&9'1H31H#+1:+()*2#'1ED#"1#"1(6-:'/*:??'."+#*DJ:311

:"!#F/8)%<G.#*)0#'.83,7>H)2#;

Q:+.-',$#(#"1 D.&&1 9++1 -:"2#*"91 '-9&&1 (%1 #"1 ."'?.*#*9"2#1 6,$1 9++*9-+.D1 :??(9++"."/1 '681 '-9?9*

-)?&:'+V1 2#1 9*7#+9*1 -6"+.":#*&./+1 8#21 9++1 ?%D#*-91 J:'+1 2#++931 I:"2#*"91 '-9&&1 ( % #"1 7#$9/&./

-E"'&91"E*12#1E*1.""#1.17:+.-#"3

Q:+.-#"1E*1:??7@//218#21#++1-:"2D9*D1'681E*1&.-+1#++1:1()*19++1(%1-:"2#*"919++1/%1/#"681$#&9 7:+.-#"V12#+1 (.""' ."/#" 79-68&.//9"2#1+9"-#1?%1$:*17:+.-#"1'-9&&1(%1'."9 -:"2#* 9++1/%18#&&9"

2#1 6&.-91 /%"/9*"91 '681 (.""'1 .1 7:+.-#"31 Q:+.-',$#(#"1 9"'%/ 9++1 #++1 +@2&./+1 -:"2D9*D1 -9"

:"2#*&E++91 ()*1 -:"2#*"91 9++1 :??8E*-'98891 (&#*1 ?*62:-+#*1 .1 7:+.-#"3 1 Q:+.-',$#(#"1 7#*E++92#

9++1 '-6*1 E*1 2#+1 '681 'E&J#*1 8#'+1 2E*()*1 $9*1 2#1 D9&+1 9++1 '+E&&91 '-6*1 &E"/'+1 ."1 .1 7:+.-#"1 D.&-#+

8#2()*1 9++1 -:"2#*"91 :??8E*-'9889'1 ()*1 (&#*1 ?*62:-+#*1 .1 7:+.-#"31 !7&9"21 ?&9,#*9'1 D9*6*"9

#(+#*1(E*/V1?*.'16,$1(6*831 Q:+.-1C1$9*1#++1DE&2./+1+@2&./+1$)/#*D9*D12%1."/%"/#"1+.&&17:+.-#"1E*

?%1$)/#*1'.291'%12#+17&.*18#'+1"9+:*&./+19++1(6*+'E++91*9-+1(*9831I9''9"1E*1+.&&1DE"'+#*1681."/%"/#"

6,$17&.*12%1(#&1681-:"2#"17)*J9*1/%1%+1DE"'+#*1.17:+.-#"1.'+E&&#+3

Q:+.-#"18E*-#*19++1D.''91D9*6*1'E&J#*18#*16,$1/#*12#''91#[+*91:+*@88#"1()*19++1/)*912#1E"":18#*

9++*9-+.D931F#"1.1D.''91(9&&1D.&&12#1$#&&*#1/# 8#*1:+*@88#16,$1#[?6"#*91D9*6*1'681."+# E*1&.-9

#(+#*(*%/92#1 ()*1 9++1 /)*91 $#&91 '6*+.8#"+#+1 &6,-9"2#31 `%/6+1 7:+.-',$#(#"1 :??8E*-'9889+ E* 9++

$@&&6*1'681E*1(@&&2918#21D9*6*1'E&J#*18#*1E"1$@&&6*1'681E*1$9&D(:&&93

Q:+.-',$#(#"1 ()*#2*9* D.+91 DE//9*1 ()*1 9++1 7:+.-#"1 '-9&&1 :??&#D9'1 '681 &J:'1 6,$1 "#:+*9&3 Q:+.-',$#(#"1 ()*-&9*92#1 9++1 681 7:+.-#"1 $9*1 8@,-#+1 8)*-+1 :??+.&&1 ?%1 DE//#"1 6,$1 &J:'+1 "#*+.&&

(%*1 -:"2#*"9 -E"'&9"1 9D1 9++1 DE//#"1 *9'9*1 )D#*1 2#831 N.&&1 '+)*'+1 2#&1 E*1 2#+1 -&E2#*"91 '681 '+@*

D.&-#"1 (E*/1 2#+1 7&.*1 .1 7:+.-#"31 a81 2#+1 E*1 8@,-#+1 'D9*+91 -&E2#*1 ?%1 D."+#*"1 (%*1 -:"2#*"91 #"

-E"'&919D19++12#+17&.*18)*-+1.17:+.-#"31G.21*#91?#*.62#*19"DE"2#*12#1'./19D1*)++1()* 9++1(%12#+19++

'+.,-91:+3

:"1#F/8)%<G.#*)0#'.83,7>H)2#I

Q:+.-',$#(1 Q1 7#*E++92#1 $9"1 #(+#*'+*ED92#1 9++1 $91 #"1 &J:'V1 (*E',$1 6,$1 +@2&./1 7:+.-'9+86'(E*3 G.29*#1 '91 $9"1 9++1 7:+.-'&9@6:+#"1 (:"/#*9*1 '681 #++1 -6"-:**#"'8#2#&1 8#"1 9++1 2#+1 9&&+.21 (.""' '9-#*1'681-9"1()*7E++*9'31N.&&1#[#8?#&19++1/)*912#+1E"":1&E++9*#1()*1-:"2#*"919++1$.++91.17:+.-#"3

O(+#*'6817:+.-1Q1E*1#"1(*9",$.'#7:+.-1-9"17:+.-',$#(#"1'+@*91'.++1'6*+.8#"+1&6-9&+V12#81$9*1'JE&D9

&E*+1 './1 D921 '681 (:"/#*9*1 7E'+1 ()*1 ()*'E&J"."/#"1 6,$1 2E*#(+#*1 'JE&D91 E"2*9+1 681 :??&E//#+ 9D '6*+.8#"+#+1.17:+.-#"31Q:+.-1Q1E*17#&E/#"1.1#"18."2*#1'+921D.&-#+1.""#7E*19++12#*9'1:+7:217#'+%*19D 8#*1D9*.#*92#1D9*6* E"1.1#"17:+.-1.1#"1'+6*'+9231H#81$9*1'+)**#1@+916,$12E*8#21(&#* 9D2#&"."/9*3 T)*19++1/#1-:"2#*"9 #"1+.&&(*#2''+E&&9"2#1:??&#D#&'#19D17:+.-'7#')-#+17#*E++92#17:+.-',$#(1Q 9++

?#*'6"9&#"1 E*1 2#+1 D.-+./9'+#31 H#81 ()*')-#* 9&&+.21 D9*91 DE&1 ?%&E'+91 681 '."91 ?*62:-+#*1 6,$1 9++

+*.D'#&"1.17:+.-#"1'-9&&1D9*91?%1+6??3

T)*1 9++1 -:""91 '-9?9 #++1 '%1 7*91 -:"2D9*D1 '681 8)J&./+1 ()*')-#*1 7:+.-',$#(#"1 '#1 2#+1 :+.(*%"1 #++

-:"2?#*'?#-+.D1()*19++1*E++91+.&&12#+1'681E*1_(#&_31H#+1E*1ED#"1D.-+./+19++1-:"2D9*D#+1E*1)??#+16,$

(*.++1'%1-:"2#"1-E""#*19++12#"1DE/#"1E*1"9+:*&./9'+19++1+91.17:+.-#"31

Q:+.-',$#(#"18#"92#16,-'%19++12#+1'?#&92#1'+6*1*6&&19++1$91*E++1D9*91?% *E++1?&9+'16,$1.1*E++18E"/23 Q:+.-#"1$9*1."/#"1/.D#"1?&9"1()*1'.++1-:"2D9*D1:+9"1/%*1*:"+1D9*J#1+6*'29/16,$1'#*1#(+#*1681"%/*9 E"2*."/9*17#$)D#*1/)*9'3

N9"-#"1 8#21 -:"2D9*D#+1 E*1 9++1 -:"2#*"91 (*E8'+1 '-9&&1 *)*91 './1 &E"/'1 8#21 $:D:2'+*%-#+1 8#"

'98+.2./+1$.++91."1?%12#816&.-9 9D2#&"."/9*"916,$1."7J:29'1+.&&19++1:??8E*-'988919&&91?*62:-+#*

'681 7:+.-#"1 #*7J:2#*31 H#1 6&.-91 -98?9"J#*"91 7:+.-#"1 $9*1 '+E&&'1 &E"/'+1 ."1 .1 7:+.-#"1 '% 9++

-:"2#*"91 '-91 7#$)D91 /%1 ./#"681 9"2*91 2#&9*1 9D1 7:+.-#"1 1()*1 9++1 -68891 +.&&1 2#+1 8#'+

?6?:&E*91'+E&&#+31H#+1'+E&&'1ED#"1-98?9"JD9*6*1.1D.''91/%"/9*1'%19++1-:"2#*"9 ED#"1'-9&&1$.++91."

2E*31Q:+.-1Q1$9*1."/#"179-68&.//9"2#1+9"-#16819++1-:"2#"1()*'+1'-9&&1/%1%+1$)/#*1:+9"12#+1$9*

79*917&.D.+1'%18#"9*17:+.-',$#(#"V1_#(+#*'681#"1'+6*12#&19D189J6*.+#+#"1/%*1()*'+1%+1$)/#*1"E*12#8 -688#*1."1$9*1D.1(6*+'9++19++17@//+1:??17:+.-#"1#(+#*1#++1$)/#*D9*D_3

Q:+.-#"19"DE"2#*1'./1."+#19D16&.-91(E*/#*1'681-9"1?%D#*-91-:"2#*"9'17#+##"2#1:+9"1 ()&J#*1D92 +*#"2#*"91'E/#*31GE//9*"91'-9&&19&&+.21D9*91D.+916,$1*)291D.21*#91'681'-@&+9*V1?*.'&9??9*18383

:"4#F/8)%<G.#*)0#'.83,7>H)2#J

Q:+.-',$#(#"1 D.&&1 9++1 -:"2#*"91 '-9&&1 :??&#D91 7:+.-#"'1 9+86'(E*1 '681 ."7J:29"2#V1 ."'?.*#*9"2#

6,$1 $9*86".'-31 T)*1 9++1 -:"2#*"91 '-9&&1 -E""91 './1 +.&&(*#2''+E&&291 #(+#*1 #++1 -)?1 E*1 2#+1 D.-+./+1 9++

2#1 '-9&&1 $91 7&.D.+1 DE&1 7#8)++91 9D1 ?#*'6"9&#"V1 (%++1 2#"1 $JE&?1 2#81 7#$)D#*1 6,$1 9++1 2#1 *E++9

?*62:-+#*"91 ()*1 -:"2#*"91 (.""'1 .1 7:+.-#"31 Q:+.-',$#(#"1 +*6*1 9++1 2#+1 E*1 9D/)*9"2#1 ()*1 7:+.-#"' )D#*&#D"921 9++1 7:+.-'&9@6:+#"1 6,$1 ?#*'6"9&#"1 E*1 ?%1 +6??1 8#21 +9"-#1 ?%1 9++1 2#+1 (.""'1 (&#*9 9&+#*"9+.D91'?6*+7:+.-#*1()*1-:"2#*"919++1DE&J918#&&9"3

Q:+.-#"'1 &9@6:+1 E*1 7#'+E821 9D1 &#2"."/#"1 D.&-#+1 /)*1 9++1 7:+.-',$#(#"1 ."+#1 $9*1 "%/6"1 (*.$#+1 9++

E"2*91 681 $:*1 '681 $#&'+31 F#"1 $9"1 7#*E++92#1 9++1 2#+1 -9"1 7#$)D9'1 /)*91 9"?9''"."/9*1 7#*6#"2#

?%1$:*17:+.-#"1E*1:??7@//231Q:+.-',$#(#"17#*E++92#19++12#1D.&&1$91#"1*)21+*%21/#"681$#&917:+.-#"

6,$1 9++1 2#1 9*7#+9*1 8@,-#+1 8#21 +@2&./$#+31 N.&&1 #[#8?#&1 ?&9,#*9'1 -98?9"J#*1 '681 D.'9'1?%1 NGZ

*#-&981#&&#*1.19""6"'#*1.1+.2"."/9*1.1/%"/9*"91()*19++1?%8.""91-:"2#*"91681D9*6*"93

Q:+.-#"1 9*7#+9*1 '+E"2./+1 8#21 '.++1 -:"2D9*D31 H#1 7@+#*1 +.&&1 #[#8?#&1 :+1 ?*62:-+#*1 #(+#*1 D.&-#+

DE2#*12#+1E*31U#/"9*12#+1'+E&&#*1 2# (*981?9*9?&@#*31Q:+.-',$#(#"17#*E++92#19++12#+1E*1D.-+./+19++

-:""91 /)*91 '8%1 E"2*."/9*1 681 2#+1 (.""'1 8)J&./$#+1 ()*1 9++1 -:"2#*"91 '-9&&1 -E""91 9++1 2#1 D9*J#

/%"/18)+'19D1"@91()*E"2*."/9*1.17:+.-#"31T)*19++1(%1-:"2#*"919++1*)*91'./1.19&&912#&9*19D17:+.-#"

'+E&&'1 -98?9"JD9*6*1 &E"/'+1 ."31 T) * 9++1 *.-+91 -:"2#*"9'1 :??8E*-'98$#+1 ."1 86+1 2#81 8."2*#

/%"/9*"91 7*:-9*1 7:+.-#"1 ()*')-91 (%"/912#*9'1 7&.,-9*1 8#21 $JE&?1 9D1 D9*6*1 '681 '+.,-#*1 :+31 S-9&&

7:+.-#"1#[#8?#&D.'1#[?6"#*91#"1*#/"J9,-91-9"12#+1D9*917*919++1$E"/91#"1(E*/'+9*-1J9,-91.18.++#"3 Q:+.-1R1E*1&.-17:+.-1C18#21#++1+@2&./+1$)/#*D9*D12%1-9''9"1&.//#*12.*#-+1+.&&1DE"'+#*1D.21."/%"/#"3

Q:+.-#"1$9*17&%91DE//9*1D.&-#+V1#"&./+17:+.-',$#(#"V1'-9?9*1#"18#*17#$9/&./1-E"'&931Q:+.-',$#(#"

+@,-#*1?#*'6"&./#"19++12#+1E*1*6&./9*#18#218#*1(E*/1.17:+.-#"18#"1()*'+%*1D9*()*18%"/91 7:+.-#*

DE&J#*1 9++1 9"DE"291 './1 9D1 &J:'91 "#:+*9&91 (E*/#*1 ?%1 (*E8'+1 DE//9*"931 T)*1 9++1 (%1'."9 *#9D9*6*19++

'+.,-91:+1$9*12#+1'9++1*)291?*.'&9??9*3

:":#F/8)%<G.#*)0#'.83,7>H)2#A ,,,,,,,,,,?M1$2$-#)+53"G

T)*19++17:+.-#"1'-9&&1:??&#D9'1'681+.&&(*#2''+E&&9"2#16,$19++1(%1-:"2#*"9 9++1:??8E*-'98891$#&9 7:+.-#"16,$12#''1D9*6*1'+*ED9*17:+.-',$#(#"1#(+#*1'+*:-+:*16,$16*2"."/1/#"681$#&91'6*+.8#"+#+3 Q:+.-#"1 E*1 :??2#&921 .1 '#[1 6&.-91 9D2#&"."/9*31 H#++91 ()*1 9++1 9"?9''91 './1 +.&&1 9&&91 ."2.D.2:#&&9 -:"2#*315*#,.'1'6817:+.-',$#(#"1'E/#*1'JE&D1_9&&+1()*19++12#"1-:"21'681D.&&1-&9*91'./1'JE&D1'-9&&

-:""91 /)*91 2#+1 6,$1 2#"1 -:"2#"1 '681 D.&&1 $91 $JE&?1 $9*1 /.D#+D.'1 8)J&./$#+1 9++1 ?*9+91 8#21 D%*9

'E&J9*#1'681(.""'1+.&&/E"/&./9 ?%19&&9 9D2#&"."/9*_31Q:+.-',$#(1H1D.&&19++1-:"2#*"91'-9&&1:??&#D9 7:+.-'8.&J)"1 '681 7#$9/&./ 9++1 $9"2&91 .31 Q:+.-',$#(#"1 E*1 8#2D#+#"1 681 9++1 +.& & #[#8?#&1 8:'.- -9"1 $91 '681 '@(+#1 9++1 (*98-9&&91 -)?&:'+1 8#"1 #"&./+1 $6"681 -9"1 2#+1 :??&#D9'1 '681 '+*#''./+

2E*()*1 $9*1 7:+.-#"1 D9&+1 9++1 ."+#1 '?#&91 8:'.-1 2%1 2#1 D.&&1 :"2D.-91 9&&+1 '681 -9"1 (%1-:"2#*"919++

-E""9167#$9/3

Q:+.-',$#(#" 9"'#*19++12#*9'1D#*-'98$#+1E*1 :".- ?%12#+ 'E++#+19++12#1$9*1#++1'+6*+16,$17*#++1:+7:2 8#"1 6,-'%1 ?%1 /*:"21 9D1 $:*1 7:+.-#"'1 9D2#&"."/9*1 E*1 :??2#&92#3 Q:+.-'-#2J9"1 E*1 #"1 '+6*

-6"-:**#"+1 ?%1 89*-"92#"1 D.&-#+1 8E*-'1 2%1 -:"2#*1 $9"2&9*1 ()*1 '+)**#1 '".++-)?1 E"1 $6' -6"-:**#"+#*"9V1 D.&-#+1 #"&./+1 7:+.-',$#(#"1 E*1 +9,-1 D9* # 2#*9'1 7:+.-'&9@6:+31 Q:+.-',$#(#"

7#*E++92#1 9++1 2#81 -9&&9*1 6,$1 7#$9"2&9*1 9&&9 -:"2#*1 '681 _/E'+#*_31 b#"681 9++1 :+7.&29 8#29*7#+9*"9 1+.&&'9889"' 18#2111&#D#*9"+)*#*"9 17&.*1112#8 1#[?#*+#* 1?%111'."9 1*#'?#-+.D#

9D2#&"."/9*1 D.&-#+1 8#2()*1 9++1 2#1 -9"1 #*7J:291 '." 9 _/E'+#* _ #"1 '%1 7*91 '#*D.,#1 8)J&./+31 N.&&

#[#8?#& 1(%* 18#29*7#+9*"9 1()&J9 18#2 1&#D#*9"+)*#*"916,$ 1+#'+9 1:+*:'+"."/ 16,$ 1?*62:-+#* 1.

+.&&E8?9218.&J)31Q:+.-#"'1(*E8'+91?*.6*.+#+1E*19++1_/)*91/E'+#"1")J2_31H#++91:??"%'1/#"6819++19&&9 8#29*7#+9*#1$9*1#++1'+6*+1."+*#''#1()*1?*62:-+#*"912#1J6779*18#216,$1ED#"19"DE"2#*12#81?*.D9+3 C&&91D9*:$:'1."6817:+.-'-#2J9"1E*1:??7@//29 ?%1'98891'E++31L9@6:+#"1?&9"#*9'19D1()*#+9/#+'

#/"91 -6",#?++#9831 I:"2D9*D#"1 ?&9"#*9'1 2E*#86+1 '#?9*9+1 .1 9&&91 7:+.-#*1 2 % 2#+1 (.""'1 6&.-9 ()*:+'E++"."/9* 9++1 $91 .1 %+9"-#V1 +.&&1 #[#8?#&1 ")2:+/%"/9*V1 $.''9*1 6,$1 ?#&9*#31 N9"-#"1 79-68 -:"2D9*D#+1 E*1 9++1 /#1 -:"2#*"91 8)J&./$#+#"1 9++1 :??&#D91 $#&91 '6*+.8#"+#+1 ()*1 9++1 2E*./#"68 -:""918)+912#*9'17#$6D1.1'+)*'+91:+'+*E,-"."/1O"&./+17:+.-',$#(#"1E*12#+1D.-+./+19++1'-9?91#"

+@2&./$#+ 1 ()* 1 -:"2#*"9 1 2%1 17:+.-#" ' 1 @+ 9 1 E* 1 '+6*3 1 HE*()* 1 /E&&#*1 12#+ 1 9+ + 1 -:""91 1'-9?9 ()*:+'E++"."/9*1 ()* _/E'+#*"9_1 9++1 *)*91 './1 /#"681 $#&91 D9*:$:'#+1 ?%1 #++1 7*91 'E++1 6,$1 9++1 2#

'&:+&./#"1 '-9&&1 $.++91 +.&&1 -9''6*"931 Q:+.-',$#(#"1 D.&&1 DE/&#291 -:"2#*"91 '"9*9*# E"1 '+@*91 2#83 I:"2D9*D#+1 '-9&&1 $JE&?91 -:"2#*"91 9++1 :??8E*-'98891 6,$1 $.++91 9&&91 ?*62:-+#*1 2%1 2#+1 7&.*

'+)**# ,$9"'1 9++1 -:"2#*"91 $9"2&9*1 9D1 $#&91 7:+.-#"31 G.29*#1 7#*E++9*1 7:+.-',$#(1 H1 9++V1 ()*:+68 'JE&D91 -:"2D9*D#+V1 /%*1 9D2#&"."/9*"91 681 &6++31 H#+1 D.&&1 'E/91 9++1 #"1 "@ 9D2#&"."/1 7)*J9*1 2E*1 #"

9""9"1 '&:+9*31 H#++91 '-9?9*1 #++1 (6*+'9++1 ."+*#''#1 /#"681 $#&91 7:+.-#"31 G.21 D9*J# 9D2#&"."/1 (.""' ED#"126,-6*1'681E*1-&E22916,$1:+*:'+92#18#21'%29"+1'681(.""'1?% 9D2#&"."/#"1-:"2#"17#(.""#*

'./1 .31 Q:+.-',$#(#"1 7#*E++9*1 9++1 2#++91 '-9&&1 (%"/91 -:"2#"'1 ."+*#''#1 6,$1 (%1 2#""#1 9++1D.&J91/%

D.29* # ?%1 9D2#&"."/#"31 H#+1 E*1 6,-'%1 E"":1 #++1 'E++1 9++1 '-9?91 +@2&./$#+1 6,$1 ED#"1 -)?&:'+1 $6' -:"2#*"931 I98?9"J#*1 '+E&&'1 ED#"1 &E"/'+1 ."1 .1 7:+.-#"1 ()*1 9++1 (%1 -:"2#* " 9 9++1 -68891 2.+3 Q:+.-',$#(#"1 $9*1 ."/#+1 #86+1 9++1 -:"2#*"91 *)*1 './1 (*.++1 .1 7:+.-#"1 '%1 &E"/#1 2#1 +9*1 './1 ./#"68 '98+&./91 9D2#&"."/9*31 I:"2D9*D#+1 .1 './1 E*1 +@2&./+1 89*-#*9+31 Q:+.-',$#(#"1 8#"9*1 9++1 2#++91 /)*

9++1 -:"2#*"91 :??&#D#*1 #"1 +@2&./$#+1 .1 7:+.-#"31 H#+1 (.""'1 ED#"1 #"1 /#"DE/ ?&9,#*921 .1 8.++#"1 9D 7:+.-#"1 '681 E*1 9D'#221 ()*1 9++1 :"2#*&E++91 ()*1 2#81 -:"2#*1 '681 #"79*+1 $9*1 #++1 '"977+1 E*#"2#3 I:"2D9*D#+1 /%*1 86+'6&'V1 2#+1 D.&&1 'E/91 2#+1 E*1 #++1 DE"'+#*D9*D31 T)*1 9++1 &6,-91 -:"2#*"91 ."1 .1 2#

8."2*#1 /%"/9*"91 J6779*1 7:+.-#"1 8@,-#+1 8#21 '%1 -9&&92#1 ?*.''+#/9*31 H#++91 .""#7E*1 9++1 -:"2#"

()*'+ 18)+' 19D 12#+ 17.&&./9'+# 19&+#*"9+.D#+ 1D.2 1-:"2D9*D#+ 16,$ 12E*#(+#* 1-688#*112#+ 1(&#*9 9&+#*"9+.D1'681/)*19++1-:"2#"17&.*1."+*#''#*9219D1/%1&E"/*#1."1.1/%"/#"3

G921 /E&&#*1 (E*/1 9"'#* 7:+.-',$#(1 H1 9++1 2#+1 E*1 D.-+./+1 9++1 2#+1 (.""'1 #"1 *)21 +*%21 8#&&9"1 7%2#

9""6"'#*."/ 6,$18#212#*9'1D9*:8E*-#31Q:+.-#"'1D9*:8E*-#16,$1&6//91E*1'D9*+]/*)"12E*()*1(.""' 2#''91 (E*/#*1 .""#1 .1 7:+.-#"1 +.&&'9889"'1 8#2 #"1 /*%1 (E*/'-9&931 O"&./+1 7:+.-',$#(#"1 9/#*9*1 2#"

'D9*+91(E*/#"1'681#"1"#:+*9&1(E*/18#"18#21#"19"."/1+:(($#+V12#+1/*)"91:+/)*1(E*/-&.,-#"16,$12#"

/*%9 "@9"'#"17*@+#*19D18#&&9" 2#''9 (E*/#*31>"2#*1*#9Z?#*.62#*1268."#*9'17:+.-#"19D12#"1 *)29 (E*/#"1 ()*1 9++1 +@2&./+1 89*-#*91 9++1 2#+1 E*1 *#931 Q:+.-',$#(#"1 +*6*1 9++1 2#*9'1 (E*/#*1 E*1 #++1 7*9 D#*-+@/1 '681 $JE&?#*1 2#81 9++1 '-.&J91 './1 :*1 8E"/2#"1 ."681 7*9"',$#"1 8#"1 6,-'%1 ."681 )D*./

$9"2#&31T)*19++1(%1-:"2#*"919++1:??8E*-'98891?*62:-+#*"91&E"/'+1."1.1/%"/9*"916,$ ?%1DE//9*

+9*1 7:+.-#"1 $JE&?1 9D1 (E*/31 O++1 9""9+1 -"#?1 E*1 9++1 ?&9,#* 9 "@$#+#*1 ?%1 2#''91 :+*@88#"1 ()*1 9++

2E*./#"681DE,-91#++1."+*#''#1$6'1-:"2#*"93

:"B#F/8)%<G.#*)0#2&,.7-%.66

!1 (6-:'/*:??'."+#*DJ:" D9*1 2#+ +*#1 8E"1 6,$ (@*91 -D.""6*1 '681 D9*1 .1 %&2*9*"91 8#&&9"1 0;ZP03 F9J6*.+#+#" 9D1 /*:??#" 7#')-#*1 7:+.-#*"91 +*#1 +.&&1 (@*91 /%"/#*1 .1 8%"92#"31 D.1 $9*1 '+E&&+1 (*%/6*

/#"#*#&&+1 681 7:+.-'&9@6:+V1 9"&#2"."/#"1 +.&&1 2#++91 D9* ()* 9++1 $91 7:+.-#*"91 $#&+1 9"6"@893 5#*'6"#*"91.1(6-:'/*:??#"1D9*1#"92#16819++17:+.-'&9@6:+#"1E*1D.-+./+31fD#"1681+D%16&.-917:+.-#*

$9*1 '98891 '6*+.8#"+1 $92#1 2#&+9/9*"91 '."1 (9D6*.+1 '?6*+7:+.-#*31 O" 9D1 2#&+9/9*"91 +*622#1 2#++9 7#*622#1 ?%1 '#*D.,#1 6,$1 :+'##"2#+1 ?%1 #"1 7:+.- 3 T&#*91 .1 (6-:'/*:??#" D9*1 )D#*+@/92#1 6 8 9++

7:+.-#"'1:+'##"2#1$9*1D9*.+18#216,$1?%D#*-9+ 6812#1-)?+ #"1?*62:-+1#&&#*1."+#31C"&#2"."/#"1+.&&

2#++91D9* ()*19++18%"/91/%"/#*1-6812#1$#8 8#21(&#* D9*6*1E"1D9212#1+E"-+1'./31H#1+@,-+#19++12#+

E*1+*#D&./9*#19++1D9*91.""#1.1#"17:+.-18#216*2"."/31H#+1E*17:+.-#"'1.89/#16,$1:+'+*%&"."/1'681(%*

2#&+9/9*"9 9++1 -68891 +.&&79-91 +.&&1 #"1 7:+.-31 H#1 +*622#1 9++1 -:"2#*"91 ?%D#*-9'1 68#2D#+#+ 9D 7:+.-'&9@6:+#"V1 68 #"17:+.-1 '68 E* *)*./1:+9"1"%/6"1?&9"#*."/1E*1J677./+19++1D9*91.V1_89" 7&.*

DE&2./+1+*)++16,$1"E'+9"1.**.+#*921"E*12#+1."+#1(.""'1"%/6+1:??&E//1.17:+.-#"_

5#*'6"#*"91.1(6-:'/*:??#"1D9*1."+#1)D#*#"'1681$:* 2#+1/%*1.1#"17:+.-V +D%1-.&&9*1/%* 9&&+.2 #(+#*

-:"2D9*D#+169D'#++1D9212#1'-9&&1$931O"1@"/*#1+J#J1/%*18#21-:"2D9*D#+1+.&&'1$6"1'#*12#"1D9*9"

$6"1'-9&&1$9V12%1$6" 9DD.-#* (*%"1-:"2D9*D#+31F#29" #" 9""9"1+J#J ."+#1/%*1#(+#* "%/6"

'?#,.(.-+1-:"2D9*D1:+9"1#"79*+1/%*12E*1$6"1-E""#*1()*31H#1(&#'+91?#*'6"#*"91+@,-+#19++12#+

E*1#"17*919++17@//91:?? #"17:+.-1'68 #++1:3 5#*'6"#*"91+*622#19++12#1(&#'+91-:"2#*1()&J#*

-:"2D9*D#+16,$1?%1'%1'E++1(%*1-:"2#*"91'#1$#&917:+.-#"3

O"1 +J#J1 . (6-:'/*:??#"17#*E++92# 9++1$6"1."+#1+E"-#*1'%1-6"-*#+1?%17:+.-'&9@6:+#"1:+9" 9++12#+

?%D#*-9'1 :"2#*8#2D#+#+V1 '?#,.#&&+1 $:8)*1 6,$1 D.&J9" 9++1 -)?91 ?%D#*-9'31 d6"1 8#"9* 9++1 681 #"

7:+.- E* *)*./1?%D#*-9' $6"168#2D#+#+1/#"6819++17&.1+*)++16,$1."+#16*-931H#1(&#'+91?#*'6"#*"9

$)&&18#21"E* #"189"17#*E++92#19++1$9"16(+9'+ &E//#*18E*-#1+.&&16812#+ E*16*2"."/16,$ *#291#&&#*

681 2#+ E* *)*./+31H#1(&#'+91'%/ /E*"919++17:+.-#"1$9* #"1?&9"#*921&9@6:+3 `E*12#+17&.* ()*1*)*./+

()*'E8*9' $#&91 7:+.-'9+86'(E*#"1 D.&-#+1 -9"1 /)* 9 9++1 -:"2#*"91 ."+#1 D.&&1 D9*91 -D9*1 .1 7:+.-#"3 T)*'+91."+*@,-#+19D1#"17:+.-1-9"1$91#"19D/)*9"2#1*6&&1681-:"2#*"91-688#*1+.&&79-91#&&#*1."+#3 C++1 7:+.-'&9@6:+#"1 .1 #" 7:+.-1 -9"1 D9*91 8#2 6,$1 ?%D#*-91 681 -:"2#*1 -)?#*1 #&&#*1 ."+#1 D9* 9&&9 )D#*#"'16831O"1-.&&#1.1(6-:'/*:??#"1$92#1$)*+1'#29"1.""9" 9++16&.-91(E*/#*1$9*16&.-91."D#*-9"1?%

8E"".'-6*V1$9"17#*E++92#19++1 *)++1 -9"1?%D#*-91 /#"681 '+*#''31HE*#86+1 D9*1 2#+ ."/#"1 . /*:??#"

'681$92#1+E"-+1?%16812#817&.D.+18#*1'+*#''92#19D1*)++31`E* ?#*'6"#*"91?*9+92#1681D.&-#"1(E*/

2#1()*#2*9*1.17:+.-#* +@,-+#12#+1(&#'+919++1"#:+*9&9 (E*/#* ?9''9*17E'+1?%1DE//9* ()* 9++12#+1'-9?9*

#++1&:/"3 H#+1E*17E++*#18#21&J:'91(E*/#*1?%1DE//9* 6,$1(E*/92#1D9*6*1'681&.D9*1:??17:+.-#"31O"

@"/*#1 -D.""9 +@,-+#1 2#+1 D9*1 +*#D&./+ 8#2 #"1 (E*/1 '681 ?9''9*1 7:+.-#"'1 .89/#31 !1 8%"/91 (9&&

:??8E*-'98892#12#&+9/9*"91.1(6-:'/*:??#"1(E*/#"1*)2V1.19"-"@+"."/1+.&&19++12#+1'+621*#93 H#1(&#'+91.1(6-:'/*:??#"1+*622#19++17:+.-',$#(#"1$9*1#"1'+6*1*6&&1.1$:*17:+.-#"1'#*1:+ 8#2 #"1D.''

?%D#*-9"19D #"1$)/*#1&#2"."/31H#17#*E++92#19++16812#+1-688#* #" "@17:+.-',$#(1-9"1."+#12#"

E"2*91$#&917:+.-#"1:+9"18%'+#1$%&&91'./1+.&&17:+.-#"'1.89/#31H#19D'&:+92#18#2 9++17#*E++9 9++12#

+*622#19++17:+.-',$#(#"1$9*18%"/91-"#?1()*19++1&6,-91-:"2#*"91+.&&1-)?3

A/)$"1B+

N-12>&)-, 7+, 41&)+10, 89, 0)-, #).+$, 5$, #1:$#, *+1/, .'(, 0)-, )/8$+$, &./, &1/21#&, $-, :)-./, *>+1,

&#>'%)-,$-#)+53")+,/)0,.2$%1,4"#$%&'()*)+,.'(,)-,*.%"&:+"88&$-#)+53"<

B"!#;/+(97#*)0#'.83,7>H)2)%/+