Fondfakta Strategi
Fakta om andelsklassen Mål och placeringsinriktning
Startdatum: 31.01.13 Portföljförvaltare: Anthony Srom Utsedd till fondförvaltare: 01.07.21 År på Fidelity: 16
Fondstorlek: € 111m
Innehav i fonden*: Lång 24 / Kort 5
Fondens referensvaluta: Amerikanska dollar (USD) Fondens säte: Luxemburg
Fondens juridiska struktur: SICAV
Förvaltningsbolag: FIL Investment Management (Luxembourg) S.A.
Kapitalgaranti: Nej
Kostnad för portföljomsättning (PTC): 0,74%
Portföljomsättningshastighet (PTR): 211,42%
*En definition av innehaven finns på sidan 3 i detta faktablad, i avsnittet om “hur data beräknas och framställs”.
Andra andelsklasser kan finnas tillgängliga. Mer information finns i prospektet.
Startdatum: 16.03.17
NAV-kurs i andelsklassens valuta: 124,34 ISIN: LU1575863276
SEDOL: BF046M0 WKN: A2DM69 Bloomberg: FASTYAE LX
Bryttid: 12:00 brittisk tid (normalt 13:00 Central European Time) Utdelningstyp: Ackumulerande
Löpande avgifter per år: 1,33% (30.09.21)
De löpande avgifterna tar i beaktande den årliga förvaltningsavgiften per år: 1,00%
Resultatbaserad avkastning: 20 % av överavkastningen om klassen överstiger avkastningen för indeksens med mer än 2 % per år. 0,00% året som avslutades 30.09.21.
Oberoende bedömning
Informationen är den senaste vid publiceringsdatumet. Se ordlistan för mer information. Eftersom vissa kreditvärderingsinstitut kan använda tidigare resultat för att göra sina bedömningar utgör dessa ingen tillförlitlig indikator på framtida resultat.
Scope-rankning: (D)
• Målet är att tillhandahålla långsiktig tillväxt.
• Minst 70 procent investeras i aktier och relaterade instrument som erbjuder exponering mot företag som har sitt huvudkontor i, är börsnoterade i eller har sin huvudsakliga verksamhet i Asien (utom Japan). Fonden får investera sina nettotillgångar direkt i kinesiska A- och B-aktier.
• Fonden kommer att investera minst 50 % av sina nettotillgångar i värdepapper med hållbara egenskaper. Fonden främjar miljömässiga och sociala egenskaper i enlighet med artikel 8 i SFDR.
• Fonden följer den företagsövergripande exkluderingslistan (som inkluderar klusterammunition och personminor) och exkluderar även emittenter som inte förmår bedriva sin verksamhet i enlighet med vedertagna internationella normer.
• Kan använda derivat för risk- eller kostnadsreducering eller för att generera ytterligare kapital eller vinst i enlighet med fondens riskprofil. Kan också i stor utsträckning använda derivat, inklusive mer komplexa instrument eller strategier för att uppnå investeringsmålet och dessa kan resultera i en hävstångseffekt. I sådana situationer kan avkastningen öka eller minska mer än den skulle ha gjort annars, vilket återspeglar den ytterligare exponeringen.
• Fonden får investera utanför sina huvudsakliga geografiska områden, marknadssektorer, branscher eller tillgångsklasser.
• Fonden förvaltas aktivt. Investeringsförvaltaren kommer att hänvisa till MSCI AC Asia ex Japan Index (Net) (”indexet”) genom att försöka överträffa det. Fondens resultat ska bedömas mot dess index. Investeringsförvaltaren har stor handlingsfrihet i förhållande till indexet. Fonden kommer att inneha tillgångar som är komponenter i indexet, men den förväntas också investera i företag, sektorer, länder och värdepapperstyper som kanske inte ingår i indexet eller har andra viktningar i syfte att kunna utnyttja investeringsmöjligheter.
• Fondens intäkter ackumuleras i andelskursen.
• Andelar kan vanligtvis köpas och säljas under fondens samtliga affärsdagar.
Fonden är en koncentrerad portfölj där förvaltaren opportunistiskt kommer att använda alla tillgängliga investeringsinstrument. Fokus ligger på ett bottom-up-urval av aktier utan någon avsiktligt föredragen stil för portföljens förvaltning, men nya långsiktiga positioner kommer vanligen att vara inriktade på att gå emot marknadstrenden/värde, där stämningen på marknaden till övervägande del är negativ i förhållande till företagets grundförutsättningar.
Portföljens kortsiktiga investeringar kommer främst att fokusera på absoluta korta positioner men inte utesluta parhandel om en möjlighet infinner sig. Korta positioner kommer främst att komma från aktier där marknaden har en mycket positiv inställning och värderingen har nått höga nivåer, men vår grundläggande bedömning visar att vinsten eventuellt inte kommer att nå de nivåer som krävs för att motivera dessa värderingar. ESG-överväganden (miljö, socialt ansvar och bolagsstyrning) är integrerade i investeringsprocessen. Det typiska intervallet för
nettomarknadsexponering är 90–110 % av fondens TNA under normala marknadsförhållanden.
Fonden underhåller även högre nivåer av en aktiv andel än endast uteslutande långsiktiga motsvarighet.
Andelsklassens risk/avkastningsprofil
• Riskkategorin beräknades med hjälp av historisk information.
• Riskkategorin kanske inte är en tillförlitlig indikation på fondens framtida riskprofil, den garanteras inte och kan förändras med tiden.
• Den lägsta kategorin betyder inte en ”riskfri” investering.
• Risk- och avkastningsprofilen kategoriseras enligt hur mycket värdet för
andelsklassen har fluktuerat historiskt. Kategorierna 1–2 tyder på en låg nivå, 3–5 medelhög nivå och 6–7 hög nivå.
Riskindikatorn tas från faktabladet vid relevant månadsslut. Se faktabladet för den senaste informationen, eftersom det kan uppdateras under månaden.
Viktig information
Värdet på din investering kan sjunka såväl som stiga och du kan få tillbaka mindre än du ursprungligen investerade. Användning av finansiella derivatinstrument kan resultera i ökade vinster eller förluster inom fonden. Fonden investerar på tillväxtmarknader som kan vara mer volatila än andra mer utvecklade marknader. Fonden kan vara utsatt för risk för
Volatilitet och risk (3 år)
Avkastning mot 31.03.22 i EUR (%)
Ackumulerad avkastning Ackumulerad tillväxt index Fondavkastning på årsbasis Tillväxt index på årsbasis
-6,7 -1,8 - -
-11,8 -6,0 - -
-11,8 -6,0
-14,1
-14,1 -9,8
-9,8 -
-
7,6
2,5 17,3
5,5
23,0
4,2 33,2
5,9
133 134 4
121 132 4
121 132 4
89 124 3
88 104 4
66 90 3
Källa för fondens resultat, volatilitet och riskmått är Fidelity. Resultatet omfattar inte köpavgifter. Grund: nav–nav med återinvesterad avkastning, i EUR, netto efter avgifter. En ingångsavgift på 5,25 % av en investering motsvarar att under 5 år minska en tillväxttakt på 6 % per år till 4,9 %. Det är den högsta tillämpliga ingångsavgiften. Om ingångsavgiften du betalar är lägre än 5,25 %, påverkas det totala resultatet i mindre grad. Marknadsindex hämtas från RIMES och andra uppgifter hämtas från tredjepartsleverantörer såsom Morningstar.
*Startdatum för resultatet.
** Kvartilrankningen gäller för fondens primära andelsklass som den identifieras av Morningstar, vilken kan vara en annan än den andelsklass som beskrivs i detta faktablad och avser resultat över tid, betygsatt enligt en skala på 1–4. En rankning på 1 indikerar att det objekt som rankas tillhör de översta 25 procenten av urvalet och så vidare. Rankningarna baseras på tidigare resultat som inkluderas i jämförelsegruppen. I linje med metoden för koppling av investeringar kan detta resultat inbegripa ett utökat historiskt resultat från en tidigare andelsklass och resultatet gäller eventuellt inte samma klass som i detta faktablad. Kvartilrankning är en intern Fidelity International-beräkning. Rankningen kan variera efter andelsklass.
Totalt antal fonder Kvartilsranking**
Rankning inom Jämförelsegrupp
Beräknas med hjälp av data vid månadens slut. Definitioner av dessa begrepp finns i avsnittet Ordlista i detta faktablad.
Y-ACC-USD
Årsbasisberäknat alfavärde -2,98
Beta 1,08
Årsbasisberäknad aktiv risk (%) 6,47
Informationskvot -0,46
R2 0,86
1 mån. 3 mån. Hittills under året 1 år 3 år 5 år
Sedan 16.03.17*
24,3
6,0 4,4 34,1
Avkastning för 12-månadersperioder i EUR (%) Ackumulerad avkastning i EUR (ny basnivå vid 100)
Fond Index
Resultatet visas för de senaste fem åren (eller sedan starten för fonder som har startats under perioden).
Fond Index
Årsbasisberäknad volatilitet:
fond (%) 17,04
Relativ volatilitet 1,17
Sharpekvot: fond 0,17
Avkastning för kalenderår i EUR (%)
Fond Index
Avkastningsjämförelse(r)
Jämförelsegrupp
Marknadsindexet visas endast i jämförelsesyfte såvida inte något annat särskilt anges i Mål och placeringsinriktning på sidan 1. Samma index används i innehavstabellerna i detta faktablad.
När det aktuella marknadsindexets ikraftträdandedatum ligger efter andelsklassens startdatum finns den fullständiga historiken att tillgå från Fidelity.
MSCI AC Asia ex Japan Index (Net) Marknadsindex från 16.03.17
Morningstar EAA Fund Asia ex-Japan Equity
Tidigare resultat är ingen tillförlitlig indikation på framtida resultat. Fondens avkastning kan påverkas av valutakursvariationer.
Inledning Hur data beräknas och framställs
Detta faktablad innehåller information om fondens sammansättning vid en viss tidpunkt. Informationen hjälper dig att förstå fondförvaltarens sätt att uppnå fondens mål.
Tabellen Aktieexponering nedan ger en översiktsbild av fonden. Nettoaktie representerar – i procent – hur stor del av fonden som är investerad i marknaden. Ju högre siffra, desto mer deltar fonden i marknadens uppgångar (eller fall). Observera att Nettoaktie kan vara högre än 100 procent (t.ex. om förvaltaren använder derivatkontrakt).
Siffrorna för Lång aktie och Kort aktie inkluderas för att visa hur förvaltaren uppnår siffran för Nettoaktie.
Definitionsavsnittet nedtill på sidan ger en utförligare beskrivning av tabellens enskilda delar.
Historiktabellen visar hur Nettoaktie (och dess innehåll) har ändrats över tid.
Exponerings- och innehavstabellerna på sidan 4 delar upp fonden enligt en rad olika kriterier som ger olika perspektiv på fondens investeringar.
Uppgifterna om portföljens sammansättning beräknas och presenteras enligt flera allmänna principer som anges nedan.
– Aggregering: Alla investeringar, inklusive derivat, som är kopplade till ett visst emittentföretag har slagits samman för att skapa en total innehavsprocent för varje företag. Det aggregerade innehavet benämns i detta faktablad som en position. Om ett företag är noterat i två olika länder kan varje notering klassificeras som ett separat emittentföretag.
Börshandlade fonder (ETF-fonder) och derivat på ETF-fonder behandlas som enskilda värdepapper, dvs. de aggregeras inte.
– Kategorisering: När det gäller investeringar med underliggande värdepapper använder vi egenskaperna hos det underliggande emittentföretaget eller stamaktierna för att fastställa lämpliga sektorer, börsvärdessegment och geografiska områden.
– Derivat: Alla derivat inkluderas baserat på exponering och är, vid behov, deltajusterade. Deltajustering uttrycker derivat i form av antal aktier som skulle behövas för att generera motsvarande avkastning.
– Värdepapper i ”korg”: värdepapper som representerar ett antal företagsaktier – t.ex. indexterminer eller optioner – allokeras till kategorier (t.ex. sektor) när detta är möjligt. I annat fall inkluderas de i kategorin ”Annat index/oklassificerat”.
Aktieexponering (% TNA) Aktieexponering: månadshistorik (% TNA)
Definition av begrepp:
Lång aktieexponering: Långa innehav skapas genom köp av företagsaktier eller derivat. De drar nytta av ökade aktiekurser och utsätts för förluster om kurserna faller. Lång aktieexponering är totalsumman av fondens långa innehav efter aggregering.
Kort aktieexponering: Korta innehav skapas genom derivat. Tack vare sådana kan fonden dra nytta av ett kursfall för en underliggande tillgång (fondens avkastning påverkas däremot negativt om kursen för den underliggande tillgången stiger). Kort aktieexponering är totalsumman av fondens korta innehav efter aggregering.
Nettoaktieexponering: Den procentuella andel av fonden som är investerad i aktiemarknaden. Den utgörs av skillnaden mellan långa och korta exponeringar. Om fonden t.ex. är 120 procent lång och 25 procent kort, är den 95 procent nettoinvesterad.
Övrigt: Värdet på investeringar som inte är aktier (med undantag för penningmarknadsfonder), uttryckt som en procentsats av fondens TNA.
Icke-investerad kassa: Utgörs av 100 procent minus fondens Nettoaktieexponering och minus Övrigt. Då återstår den kassaexponering som inte är investerad i aktier eller via derivat.
Bruttoaktieexponering: Visas före och efter aggregering av investeringar kopplade till ett visst emittentföretag eller korgvärdepapper. Om en skillnad finns mellan de två siffrorna, visar detta att fonden innehar lång och kort exponering mot samma företag eller korgvärdepapper.
Utställande av köpoptioner: En strategi som används för att förbinda sig att sälja aktier en fond redan äger till en fastställd kurs i utbyte mot en betalning. Betalningen tas ut oavsett om aktierna i slutändan säljs eller inte, och genererar därför ytterligare avkastning för fonden (även om den begränsar vinsten). Tabellen visar antalet underliggande enskilda aktier på vilka optioner har ställts ut samt totalsumman av all exponering mot utställda köpoptioner.
% TNA: Uppgifterna presenteras som en procentsats av TNA, vilket står för Total Net Assets (totala nettotillgångar, värdet på alla fondens tillgångar efter att eventuella skulder dragits av).
Cirkulerande pengar
Cirkulerande pengar
105,9 -13,2 92,7
0,0 7,3 100,0
119,1 119,1
0,0 0
Exponeringar (% TNA) Bruttoaktie (före aggregering)
Bruttoaktie (efter aggregering)
Antal enskilda aktier som har ställts ut Utställande av köpoptioner
Detta är summan av fondens överviktspositioner (inklusive verklig kassa) i jämförelse med marknadsindex.
95,1%
Lång Kort Netto Bruttoaktie (efter
aggregering)
NettoaktieLång aktie Kort aktie ...som består av
Övrigt
Icke-investerade likvida medel
Exponeringar (% TNA)
Definition av begrepp:
Index: indexet som används i positioneringstabellerna på denna sida är det index som definieras under avkastningsjämförelser på sidan 2 av detta faktablad.
Största långa nettoinnehav: De företag där de största procentsatserna av fondens totala nettotillgångar är investerade. Innehav i andra fonder – inklusive ETF:er (börshandlade fonder) – kan ingå i denna tabell, men indexderivat hör till kategorin ”Andra index/oklassificerat”, som inte visas.
Största övervikts- och underviktsinnehav: De innehav som har störst aktiv vikt i förhållande till indexet. Innehav i andra fonder – inklusive ETF:er (börshandlade fonder) – kan ingå i denna tabell, men indexderivat hör till kategorin ”Andra index/oklassificerat”, som inte visas. I underviktstabellen redovisas inte namnet på eventuella korta innehav i enlighet med Fidelitys redovisningspolicy.
Koncentration av långa nettoinnehav: Illustrerar vikten för de största 10, 20 och 50 innehaven i fonden samt vikten för de största 10, 20 och 50 innehaven i indexet. Denna uppställning försöker inte visa överensstämmelsen i värdepappersinnehav mellan fonden och indexet.
Vilken sektor/branschklassificering som används (dvs. GICS, ICB, TOPIX eller IPD) varierar mellan olika fonder. En fullständig beskrivning av GICS, ICB, TOPIX och IPD finns i
Sektors-/branschexponering (% TNA) Börsvärdesexponering (% TNA)
Geografisk exponering (% TNA) Regionexponering (% TNA)
Största långa nettoinnehav (% TNA)
Största överviktsinnehav (% TNA) Största underviktsinnehav (% TNA)
Koncentration av långa nettoinnehav (% TNA)
Relativ Index Netto Kort Lång
> 10 md 5–10 md 1–5 md 0–1 md 24,7
5,6 10,0 20,7 4,8 13,3 4,0 3,5 6,6 2,9
100,0 9,6 9,9 2,3 -10,4 3,9 -6,0 0,6 -1,4 -5,8 -2,9 34,4
15,5 12,3 10,3 8,7 7,3 4,5 2,1 0,7 0,0
92,7 0,0 92,7 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 -1,3 0,0 0,0 -8,8 0,0
-13,2 0,0 -13,2 34,4 15,5 12,3 10,3 8,7 8,6 4,5 2,1 9,5 0,0
105,9 0,0 105,9
75,9 2,7
78,6 -9,7 88,3
2,1 15,5 0,0
-2,2 -1,3 0,0
-0,1 14,2 0,0
13,4 8,4 0,2
-13,5 5,8 -0,2
105,9 -13,2 92,7 97,9
Relativ Index Netto Kort Lång
Total börsvärdesexponering
Relativ Index Netto Kort Lång
34,2 11,3
45,5 0,0 45,5
0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0
24,9 16,9 4,8 4,7 4,6 4,5 0,0 0,0 0,0
18,5 7,4 0,0 0,0 14,4 15,0 2,1 2,0 1,7
6,5 9,5 4,8 4,7 -9,8 -10,5 -2,1 -2,0 -1,7 24,9
16,9 4,8 4,7 4,6 4,5 0,0 0,0 0,0
Relativ Index Netto Kort Lång
88,8 -9,3
79,5 0,0 79,5 16,9 4,8 4,7
-7,3 -2,7 -3,1
9,5 2,1 1,6
11,1 0,0 0,0
-1,6 2,1 1,5
100,0 92,7
0,0 92,7 -13,2
0,0 -13,2 105,9
0,0 105,9
Relativ Index
Fond KWEICHOW MOUTAI CO LTD
BEIJING ORIENTAL YUHONG WATERFROOF TECHNOLOGY CO LTD FOCUS MEDIA INFORMATION TECHNOLOGY CO LTD TECHTRONIC INDUSTRIES CO LTD ASML HOLDING NV
FRANCO NEVADA CORP HDFC BANK LTD
SUN HUNG KAI PROPERTIES LTD ZHEN DING TECH HOLDING LTD HON HAI PRECISION INDUSTRY CO LTD
8,4 0,3
8,7 8,1 6,8 6,5 4,8 4,7 4,5 4,5 4,1 4,5
0,0 0,0 0,3 0,0 0,0 0,0 0,2 0,0 0,7
8,1 6,8 6,2 4,8 4,7 4,5 4,3 4,1 3,8
SAMSUNG ELECTRONICS CO LTD Short Position - name withheld ALIBABA GROUP HOLDING LTD Short Position - name withheld Short Position - name withheld Short Position - name withheld RELIANCE INDUSTRIES LTD INFOSYS LTD
Short Position - name withheld MEITUAN
Relativ Index
Fond
-5,0 5,0
0,0 -3,8 0,0 -3,1 -2,7 -2,2 0,0 0,0 -1,3 0,0
0,1 3,4 0,0 0,0 0,0 1,6 1,3 0,0 1,3
-3,9 -3,4 -3,1 -2,7 -2,2 -1,6 -1,3 -1,3 -1,3
Index Fond
28,9 64,0
100,9 105,9
36,6 49,2 Topp 10
Topp 20 Topp 50
0,0 -13,2 -13,2 4,6 -17,8
100,0 92,7
0,0 -13,2
0,0 -13,2 105,9
0,0 105,9
0,0 100,0
0,0
0,0 100,0
0,0 0,0 0,0
105,9 -13,2 92,7
Index/oklassificerat Total aktieexponering
2,1 100,0
3,9 -7,0 -3,1
-3,1 0,0
EUR Sektor GICS
Informationsteknologi Basindustri
Kommunikationstjänster Finans
Dagligvaror Sällanköpsvaror Fastigheter Energi Industriföretag Samhällsnytta
Annat index/oklassificerat Total aktieexponering
Kina Taiwan Hong Kong Nederländerna Kanada Sydkorea Indien Thailand Indonesien Malaysia
Asiatiska tillväxtländer Stillahavsområdet (utom Japan) Europa (euroområdet) Nordamerika
Total regionexponering Annat index/oklassificerat Total aktieexponering Övrigt
Total geografisk exponering Annat index/oklassificerat Total aktieexponering Hälsovård
Total sektorsexponering
92,7 100,0
TAIWAN SEMICONDUCTOR MFG CO LTD KWEICHOW MOUTAI CO LTD
BEIJING ORIENTAL YUHONG WATERFROOF TECHNOLOGY CO LTD FOCUS MEDIA INFORMATION TECHNOLOGY CO LTD TECHTRONIC INDUSTRIES CO LTD TENCENT HLDGS LTD
AIA GROUP LTD ASML HOLDING NV FRANCO NEVADA CORP SK HYNIX INC
Taiwan Kina Kina Kina Hong Kong Kina Hong Kong Nederländerna Kanada Sydkorea Geografisk plats Informationsteknologi
Dagligvaror Basindustri
Kommunikationstjänster Industriföretag Kommunikationstjänster Finans
Informationsteknologi Basindustri Informationsteknologi
Sektor GICS Fond Index Relativ
8,0 0,3 0,0 0,0 0,3 4,3 2,0 0,0 0,0 0,8 9,3
8,7 8,1 6,8 6,5 5,5 4,9 4,8 4,7 4,6
1,3 8,4 8,1 6,8 6,2 1,2 2,9 4,8 4,7 3,8
Attribution
Innehavsbidrag (%)
Sektors-/branschbidrag (%) Geografiskt bidrag (%)
1 månad
1 månad 1 månad
Avkastningsattribuelvanen anges i valutan som visas nedan. För fonder med flera andelsklasser återspeglar attribuelvansavkastningen den sammanlagda avkastningen från alla andelsklasser. Den kan därför avvika från den publicerade avkastningen för en bestämd andelsklass. När analysen för säkrade andelsklasser används ska man tänka på att attribuelvanen visas före effekten av säkring.
De bidrag som visas i tabellerna anges före effekten av avgifter. Om avgifter tillämpas fångas effekten upp i kategorin Övrigt i tabellerna, och återspeglas även i fondens avkastning.
Alla investeringar, inklusive derivat, som är kopplade till ett visst emittentföretag har slagits samman för att skapa en total procentsats för varje emittentföretag.
I tabellerna för sektor/bransch och geografiskt bidrag (i tillämpliga fall) visas högst elva enskilda poster. I förekommande fall visas endast de fem största och fem minsta, och återstående bidrag visas i kategorin ”Andra sektorer” eller ”Annat”.
FRANCO NEVADA CORP ZHEN DING TECH HOLDING LTD KUAISHOU TECHNOLOGY SUN HUNG KAI PROPERTIES LTD HDFC BANK LTD
ASML HOLDING NV JD.COM INC SEA LTD
CHINA MERCHANTS ENERGY SHP LTD MEITUAN
Relativt bidrag till avkastning Genom-
snittlig relativ vikt
0,70 5,1
3,9 -0,8 4,3 4,7 4,7 -0,9 -0,6 1,9 -1,2
0,52 0,49 0,26 0,22 0,17 0,14 0,10 0,10 0,10
FOCUS MEDIA INFORMATION TECHNOLOGY CO LTD
Relativt bidrag till avkastning Genom-
snittlig relativ vikt
MEDIATEK INC GRAB HOLDINGS LTD YUM CHINA HOLDINGS INC Short Position - name withheld Short Position - name withheld Short Position - name withheld TRIP.COM GROUP LTD
UNITED CO RUSAL INTERNATIONAL PJSC ALIBABA GROUP HOLDING LTD
-1,41 7,0
3,9 0,4 2,7 -2,6 -3,0 -3,9 3,5 0,1 -2,6
-0,78 -0,62 -0,47 -0,42 -0,35 -0,35 -0,35 -0,27 -0,26
Innehav i andra fonder – inklusive ETF:er (börshandlade fonder) – kan ingå i denna tabell, men indexderivat hör till kategorin ”Index/oklassificerat”, som visas i tabellerna nedan när detta är relevant. Namn på eventuella korta innehav på rapporteringsdatumet redovisas inte, i enlighet med Fidelitys redovisningspolicy.
Kanada Nederländerna Hong Kong Filippinerna Thailand Sydkorea Indien Taiwan Singapore Kina Övrigt
5,1 4,7 9,6 -0,9 -2,1 -9,4 -9,9 7,4 -7,0 11,0 -12,5
0,70 0,17 -0,11 0,00 0,00 -0,35 -0,09 -0,78 -0,82 -0,83 -1,26
0,00 0,00 0,25 -0,01 -0,03 -0,24 -0,57 0,03 -0,29 -0,32 -0,16
0,70 0,17 0,14 -0,01 -0,03 -0,59 -0,66 -0,75 -1,11 -1,16 -1,42
BIDRAG TILL RELATIV AVKASTNING BIDRAG TILL RELATIV AVKASTNING
Summa primära tillgångar Övrigt*
TOTAL
-3,9 3,9 0,0
-3,36 -1,35 -4,71
-0,28 -4,99 SEKTOR GICS
*Övrigt inkluderar portföljkomponenter som inte redan har räknats upp såsom likvida medel, utgifter och andra övriga poster.
9,6 0,28 0,18 0,47
Basindustri
0,6 0,24 0,00 0,23
Fastigheter
4,0 0,25 -0,22 0,02
Dagligvaror
-3,0 0,00 -0,03 -0,03
Samhällsnytta
-1,4 -0,08 -0,11 -0,19
Energi
-6,9 -0,31 -0,07 -0,38
Hälsovård
-9,8 -0,03 -0,35 -0,39
Finans
10,6 -0,55 -0,05 -0,60
Informationsteknologi
-4,1 -1,09 0,12 -0,97
Sällanköpsvaror
1,5 -1,03 0,02 -1,01
Kommunikationstjänster
-4,32 -0,39 -4,71
Summa primära tillgångar -3,9
-0,28 Övrigt* 3,9
0,0 -4,99
TOTAL
Genom- snittlig relativ vikt
Värdepap- persval
Sektors-/
branschval
Totalt relativt bidrag
Genom- snittlig relativ vikt
Värdepap- persval
Geografiskt urval
Totalt relativt bidrag STÖRSTA TAGARE
STÖRSTA BIDRAGARE
Attributionsvaluta
En månads relativ avkastning (%)
Amerikanska dollar (USD) -4,99
-5,0 -1,99 0,13 -1,86
Industriföretag
Ordlista/ytterligare noter
Volatilitet och risk
Årsbasisberäknad volatilitet: Ett mått på hur mycket avkastningen för en fond eller ett jämförande marknadsindex har varierat kring det historiska genomsnittet (även kallat ”standardavvikelse”).
Två fonder kan ge samma avkastning under en period, men den fond vars månatliga avkastning har varierat minst har en lägre årsbasisberäknad volatilitet och anses ha uppnått sin avkastning med lägre risk. Beräkningen görs på standardavvikelsen för 36 månatliga avkastningar, presenterat som en årlig siffra. Volatiliteten för fonder och index beräknas oberoende av varandra.
Relativ volatilitet: En kvot som beräknas genom att den årsbasisberäknade volatiliteten i en fond jämförs med den årsbasisberäknade volatiliteten i ett jämförande marknadsindex. Ett värde som är högre än 1 indikerar att fonden har varit mer volatil än indexet. Ett värde som är lägre än 1 indikerar att fonden har varit mindre volatil än indexet. En relativ volatilitet på 1,2 innebär att fonden har varit 20 procent mer volatil än indexet, medan siffran 0,80 skulle innebära att fonden har varit 20 procent mindre volatil än indexet.
Sharpekvot: Ett mått på en fonds riskjusterade avkastning, med beaktande av avkastningen för en riskfri investering. En investerare kan använda kvoten för att bedöma huruvida fonden genererar adekvat avkastning för den risknivå som tas. Ju högre kvot, desto bättre har den riskjusterade avkastningen varit. Om kvoten är negativ har fondens avkastning varit lägre än den riskfria räntan.
Kvoten beräknas genom att man subtraherar den riskfria avkastningen (t.ex. från kontanter) i relevant valuta från fondens avkastning och sedan delar resultatet med fondens volatilitet. Den beräknas med hjälp av årliga siffror.
Årsbasisberäknat alfavärde: Skillnaden mellan en fonds förväntade avkastning (baserat på dess betavärde) och fondens faktiska avkastning. En fond med positivt alfavärde har gett bättre avkastning än förväntat med tanke på dess betavärde.
Betavärde: Ett mått på en fonds känslighet inför marknadsrörelser (representerat av ett marknadsindex). Marknadens betavärde är per definition 1,00. Ett betavärde på 1,10 visar att fonden kan förväntas ge 10 procent bättre avkastning än indexet på en stigande marknad och 10 procent sämre på en fallande marknad, under förutsättning att alla andra faktorer förblir konstanta. På motsatt sätt visar ett betavärde på 0,85 att fonden kan förväntas ge 15 procent sämre avkastning än marknaden på en stigande marknad och 15 procent bättre på en fallande marknad.
Årsbasisberäknad aktiv risk: Ett mått som visar hur nära en fond följer indexet med vilket den jämförs. Det är standardavvikelsen för fondens överavkastning. Ju högre aktiv risk fonden har, desto större är variationerna i fondens avkastning kring marknadsindexet.
Informationskvot: Ett mått på hur effektivt en fond genererar överavkastning för den risknivå som tas. En informationskvot på 0,5 visar att fonden har levererat en årlig överavkastning som motsvarar halva värdet av den aktiva risken. Kvoten beräknas genom att fondens årsbasisberäknade överavkastning delas med fondens aktiva risk.
R2:Ett mått som representerar i hur hög grad en fonds avkastning kan förklaras genom avkastningen för ett jämförande marknadsindex. Värdet 1 innebär att fonden och indexet korrelerar perfekt. Ett mått på 0,5 innebär att bara 50 procent av fondens avkastning kan förklaras av indexet. Om R2 är 0,5 eller lägre är fondens betavärde (och därmed även dess alfavärde) inte ett tillförlitligt mått (på grund av låg korrelation mellan fond och index).
Löpande avgifter
Beloppet för löpande avgifter representerar de avgifter som tas ur fonden under ett år. Det beräknas i slutet av fondens räkenskapsår och kan variera från ett år till ett annat. Det varierar inte från ett år till ett annat för fondklasser med fasta löpande avgifter. För nya fondklasser eller klasser som är föremål för företagsåtgärder (till exempel ändringar av den årliga förvaltningsavgiften) beräknas beloppet för löpande avgifter tills kriterierna för att ett faktiskt belopp för löpande avgifter har uppfyllts.
Typen av avgifter som ingår i de löpande avgifterna är förvaltningsavgifter, administrationsavgifter, förvars- och depåavgifter, transaktionsavgifter, kostnader för rapporter till andelsägarna, myndigheters registreringsavgifter, styrelsearvoden (i förekommande fall) och bankavgifter.
De omfattar inte resultatrelaterade avgifter (i förekommande fall) eller kostnader för portföljtransaktioner, med undantag av när fonden betalar en tecknings- eller inlösenavgift vid köp eller försäljning av andelar i andra företag för kollektiva investeringar.
Mer information om avgifter (inbegripet uppgifter om när fondens räkenskapsår slutar) finns i avsnittet om avgifter i det senaste prospektet.
Historisk avkastning
Den historiska avkastningen för en fond baseras på dess utdelningsprocent, som har meddelats över de föregående 12 månaderna. Det beräknas genom att lägga ihop utdelningsprocenten som har meddelats under denna period, och därefter dividera denna summa med priset vid publiceringsdatumet. Meddelade utdelningsprocent har inte bekräftats och kan ändras. I de fall då det inte finns en meddelad utdelningsprocent för en period av 12 månader publiceras ingen historisk avkastning.
Klassificering av sektor/bransch
GICS: Global Industry Classification Standard är en taxonomi som huvudsakligen används i MSCI- och S&P-index där varje företag tilldelas till en av 11 sektorer, 24 branschgrupper, 69 branscher och 158 undergrupper utifrån sin huvudsakliga affärsverksamhet. Mer information finns på http://www.msci.com/gics
ICB: Industry Classification Benchmark är en taxonomi som huvudsakligen används i FTSE Russell-index där varje företag tilldelas till en av 11 branscher, 20 supersektorer, 45 sektorer och 173 delsektorer utifrån sin huvudsakliga affärsverksamhet. Mer information finns på https://www.ftserussell.com/data/industry-classification-benchmark-icb
TOPIX: Tokyo stock Price Index, vanligen kallat TOPIX, är ett aktiemarknadsindex för Tokyo Stock Exchange (TSE) i Japan som följer alla inhemska företag på börsens First Section. Det beräknas och publiceras av TSE.
IPD: Investment Property Databank (IPD) är en leverantör av avkastningsanalyser och jämförelsetjänster för fastighetsinvesterare. IPD UK Pooled Property Funds Index – All Balanced Funds är en komponent i IPD Pooled Funds Indices som publiceras kvartalsvis av IPD.
Oberoende bedömning
Scope-fondvärdering: Värderingen mäter hur väl fonden har balanserat risk och avkastning jämfört med liknande fonder. Värderingen baseras endast på resultatet vad gäller fonder med resultat för minst fem år. Fonder med kortare historia bedöms även kvalitativt. Bedömningen kan exempelvis omfatta en granskning av förvaltningsstilen. Värderingsskalan är A = mycket bra, B = bra, C = genomsnittlig, D = under genomsnittet och E = dålig.
Morningstar-stjärnor för fonder: Värderingen mäter hur väl fonden har balanserat risk och avkastning jämfört med liknande fonder. Stjärnorna baseras endast på tidigare resultat och Morningstar föreslår att investerare använder dem för att identifiera fonder som är värda en närmare granskning. De fonder som tillhör de bästa 10 procenten i en kategori får 5 stjärnor och därefter följande 22,5 procent får 4 stjärnor. Endast betyg som motsvarar 4 eller 5 stjärnor visas på faktabladet.
Primär andelsklass: identifieras av Morningstar när analysen kräver att endast en andelsklass per fond ska ingå i jämförelsegruppen. Det är den andelsklass som Morningstar rekommenderar som den bästa representanten för portföljen för den relevanta marknaden och kategori-/GIF-kombinationen. I de flesta fall kommer den andelsklass som väljs att vara den mest attraktiva versionen (baserat på faktisk förvaltningsavgift, startdatum, distributionsstatus, valuta och andra faktorer), såvida inte en andelsklass som är mindre attraktiv har historiska resultat som går mycket längre tillbaka.
Det skiljer sig från den äldsta andelsklassens datapunkt på så sätt att det avser tillgänglighet för försäljning och att alla marknader inte kommer att ha den äldsta andelsklassen till försäljning i den regionen. Den primära andelsklassen baseras också på kategori så att varje kombination avseende tillgänglighet för försäljning/kategori för fonden kommer att ha sin egen primära andelsklass.
Portföljens omsättningshastighet (PTR, den engelska akronymen används) och portföljens omsättningskostnad (PTC, den engelska akronymen används), där detta visas: SRDII definierar inte en metod för dessa värden. Vår metod är som följer: PTR = (köp av värdepapper + försäljning av värdepapper) minus (teckning av andelar + inlösen av andelar), dividerat med genomsnittligt fondvärde under de föregående 12 månaderna multiplicerat med 100. All handel av fonder i Fidelity Institutional Liquidity Funds utesluts från PTR-beräkningen. PTC = PTR (begränsad till 100 %) x transaktionskostnad, där transaktionskostnaden beräknas som retroaktiv (dvs. de föregående 12 månaderna) MiFID-redovisning av portföljens transaktionskostnader minus implicita kostnader.
Viktig information
Denna information får inte reproduceras eller cirkuleras utan föregående tillstånd. Fidelity erbjuder endast information om sina egna produkter och tjänster, och tillhandahåller inte investeringsråd baserade på enskilda omständigheter, annat än när det specifikt föreskrivits av ett vederbörligt auktoriserat bolag i ett formellt meddelande till kunden. Fidelity International hänför till den grupp av företag som utgör den globala investeringsförvaltningsorganisationen som tillhandahåller information om produkter och tjänster i utvalda jurisdiktioner utanför Nordamerika. Denna information är inte avsedd för, och får inte ligga till grund för åtgärder av, personer i USA, utan är endast avsedd för personer bosatta i jurisdiktioner där de aktuella fonderna är godkända för distribution eller där inget sådant godkännande krävs. Om inget annat anges är alla produkter tillhandahållna av Fidelity International och alla åsikter kommer från Fidelity International. Fidelity, Fidelity International, Fidelity International logotypen och F-symbolen är varumärken som tillhör FIL Limited. FIL Investment Management (Luxembourg) S.A. förbehåller sig rätten att avsluta de åtgärder som vidtagits för marknadsföring av delfonden och/eller dess andelar i enlighet med artikel 93a i direktivet 2009/65/EG och artikel 32a i direktivet 2011/61/EU. Sådan avslutning aviseras på förhand i Luxemburg.Uppgifter från Morningstar om årlig tillväxt, total avkastning, sektorsvist medianresultat och rankningar – Datakälla – © 2022 Morningstar, Inc. Med ensamrätt. Informationen häri: (1) tillhör Morningstar och/eller dess innehållsleverantörer, (2) får inte kopieras eller spridas och (3) garanteras inte vara korrekt, komplett eller komma vid rätt tidpunkt. Varken Morningstar eller dess innehållsleverantörer ansvarar för skada eller förlust som uppkommer genom användning av denna information.
Sverige: Vi rekommenderar att du inhämtar detaljerad information innan du fattar ett investeringsbeslut. Investeringar bör göras på grundval av det aktuella prospektet (på engelska) och faktabladet med basfakta för investerare som finns på svenska och som kan erhållas utan kostnad tillsammans med aktuella års- och halvårsrapporter på https://www.
fidelityinternational.com eller från våra distributörer och från vårt europeiska servicecenter i Luxemburg, FIL (Luxembourg) S.A., 2a, rue Albert Borschette, BP 2174, L-1021 Luxemburg.
Utgiven av FIL (Luxembourg) S.A., som är auktoriserat i Luxemburg och står under tillsyn av CSSF (Commission de Surveillance du Secteur Financier). Investerare/potentiella investerare kan få information på svenska om sina respektive rättigheter vid klagomål och tvister via följande länk: https://www.fidelity.se.
CSO4925 CL1305901/NA Swedish 37503 T3a
