Förslag till framtida forskning

Baserat på studiens resultat och efterföljande analys har författarna identifierat två områden för fortsatt forskning. Studien har inte beaktat investerarnas perspektiv på företagens förberedande upplysningar om den nya redovisningsstandarden. Därför kan resultatet inte fastställa om investerarna upplever att företag med högre grad av förberedelse lämnade bättre förberedande upplysningar än företag som erhöll lägre grad av förberedelse även om det kan antas sannolikt. För att utveckla användandet av finansiella rapporter som ett instrument för att förbereda investerare på nya redovisningsstandarder är det viktigt att erhålla mer kunskap om vilka förberedande upplysningar som är av väsentligt värde för investerarna utifrån deras perspektiv. Högre kunskap om vad investerare upplever är av väsentligt värde vid nya redovisningsstandarder är intressant eftersom studien påvisat att företagens förberedande upplysningar inte är beroende av i vilken utsträckning de påverkas av den nya redovisningsstandarden.

Det andra området för framtida forskning är om de kapitalmarknadsfördelar tidigare forskning påvisat kan erhållas av frivilliga upplysningar i allmänhet även gäller för förberedande upplysningar avseende en ny redovisningsstandard. Eftersom studien visar att företagens förberedande upplysningar inte beror på faktorer som generellt har en samvariation med frivilliga upplysningar kan studier inom detta område skapa större

förståelse för företagens incitament att förbereda investerare på nya

redovisningsstandarder.

Förslagsvis kan vidare studier om vilka parametrar investerare anser är av väsentligt värde vid nya redovisningsstandarder genomföras med en enkätundersökning och låta aktieanalytiker representera investerare. Aktieanalytiker kan med fördel representera investerare eftersom de i förlängningen är en viktig mellanhand för att minimera informationsasymmetrin mellan företagen och övriga investerare. Enkäterna kan utformas i likhet med de kategorier som i denna studie för att koda företagens förberedande upplysningar och låta investerare rangordna vilka upplysningar de anser är viktigast.

Att fastställa en lämplig metodik för att undersöka om förberedande upplysningar om nya redovisningsstandarder kan leda till kapitalmarknadsfördelar är en utmanande uppgift eftersom effekterna måste isoleras till att endast bero på vissa upplysningar. Hur en sådan studie skulle gå till lämnas därför till framtida forskare att avgöra, men inspiration kan hämtas från Botosan och Plumlee (2002).

Referenslista

Beattie, V., Edwards, K., & Goodacre, A. (1998). The impact of constructive operating lease capitalisation on key accounting ratios. Accounting and Business Research, 28(4), 233-254. doi:10.1080/00014788.1998.9728913

Beattie, V., Goodacre, A., & Thomson, S. J. (2006). International lease-accounting reform and economic consequences: The views of U.K. users and preparers. The International

Journal of Accounting, 41(1), 75-103. doi:10.1016/j.intacc.2005.12.003

Botosan, C. A., & Plumlee, M. A. (2002). A re-examination of disclosure level and the expected cost of equity capital. Journal of Accounting Research, 40(1), 21-40. doi:10.1111/1475-679X.00037

Broberg, P., Tagesson, T., & Collin, S. O. (2010). What explains variation in voluntary disclosure? A study of the annual reports of corporations listed on the Stockholm Stock Exchange. Journal of Management & Governance, 14(4), 351-377. doi:10.1007/s10997- 009-9104-y

Deegan, C., & Unerman, J. (2011). Financial Accounting Theory (2. European ed.). Maidenhead: McGraw-Hill Education.

David, M., & Sutton, C. D. (2016). SAMHÄLLS-VETENSKAPLIG METOD. (S. E. Torhell, Övers. 1. uppl.). Lund: Studentlitteratur. (Originalarbete publicerat 2010)

Duke, J., Hsieh, S., & Su, Y. (2009). Operating and synthetic leases: Exploiting financial benefits in the post-Enron era. Advances in Accounting, 25(1), 28-39. doi:10.1016/j.adiac.2009.03.001

Fields, T. D., Lys, T. Z., & Vincent, L. (2001). Empirical research on accounting choice.

Journal of Accounting and Economics, 31(1-3), 255-307. doi:10.1016/S0165-

4101(01)00028-3

Giner, B., & Pardo, F. (2018). The value relevance of operating lease liabilities: Economic effects of IFRS 16. Australian Accounting Review, 28(4), 496-511. doi:10.1111/auar.12233 Grant, E. B. (1980). Market implications of differential amounts of interim information.

Journal of Accounting Research, 18(1), 255-268. doi:10.2307/2490401

Hamberg, M., Paananen, M., & Novak, J. (2011). The Adoption of IFRS 3: The Effects of Managerial Discretion and Stock Market Reactions. European Accounting Review, 20(2), 263-288. doi:10.1080/09638181003687877

Healy, P. M., Hutton, A. P., & Palepu, K. G. (1999). Stock performance and intermediation changes surrounding sustained increases in disclosure. Contemporary Accounting

Healy, P. M., & Palepu, K. G. (2001). Information asymmetry, corporate disclosure, and the capital markets: A review of the empirical disclosure literature. Journal of Accounting

and Economics, 31(1-3), 405-440. doi:10.1016/S0165-4101(01)00018-0

Heitzman, S., Wasley, C., & Zimmerman, J. (2010). The joint effects of materiality thresholds and voluntary disclosure incentives on firms’ disclosure decisions. Journal of

Accounting and Economics, 49(1-2), 109-132. doi:10.1016/j.jacceco.2009.10.002

Hilliard, T., & Neidermeyer, P. (2018). Market reaction to the transitory effects of IFRS: an examination of disaggregated measures. International Journal of Accounting &

Information Management, 26(1), 2-37. doi:10.1108/IJAIM-04-2016-0045

International Accounting Standards Board. (2016). Effects analysis: IFRS 16 Leases. London. Från https://www.ifrs.org/-/media/project/leases/ifrs/published-documents/ifrs16- effects-analysis.pdf

International Accounting Standards Board. (hämtat 2019). IAS 8 Redovisningsprinciper,

ändringar i uppskattningar och bedömningar samt fel: Upplysningar, p.30. Hämtad 13

mars, 2019, från Föreningen Auktoriserad Revisorer,

https://www.faronline.se/dokument/i/ias0008/

International Accounting Standards Boards. (hämtat 2019). IFRS 16 Leasingavtal: Förord.

Hämtad 1 februari, 2019, från Föreningen Auktoriserad Revisorer,

https://www.faronline.se/dokument/i/iasbforestallningsram/?q=f%C3%B6rest%C3%A4ll ningsram

International Accounting Standards Boards. (hämtat 2019). IFRS 16 Leasingavtal: Bilaga

C Ikraftträdande och övergångsbestämmelser - Leasetagare, C.8. Hämtad 1 februari, 2019,

från Föreningen Auktoriserad Revisorer, https://www.faronline.se/dokument/i/ifrs0016/ International Accounting Standards Boards. (hämtat 2019). IFRS 16 Leasingavtal: Bilaga

C Ikraftträdande och övergångsbestämmelser - Leasetagare, C.5a. Hämtad 1 februari,

2019, från Föreningen Auktoriserad Revisorer,

https://www.faronline.se/dokument/i/ifrs0016/

International Accounting Standards Boards. (hämtat 2019). IFRS 16 Leasingavtal: Bilaga

C Ikraftträdande och övergångsbestämmelser - Leasetagare, C.5b. Hämtad 1 februari,

2019, från Föreningen Auktoriserad Revisorer,

https://www.faronline.se/dokument/i/ifrs0016/

International Accounting Standards Boards. (hämtat 2019). IFRS 16 Leasingavtal: Bilaga

C Ikraftträdande och övergångsbestämmelser - Leasetagare, C.5. Hämtad 1 februari, 2019,

från Föreningen Auktoriserad Revisorer, https://www.faronline.se/dokument/i/ifrs0016/ International Accounting Standards Boards. (hämtat 2019). IFRS 16 Leasingavtal: Bilaga

C Ikraftträdande och övergångsbestämmelser - Leasetagare, C.10. Hämtad 1 februari,

2019, från Föreningen Auktoriserad Revisorer,

Jensen, M. C., & Meckling, W. H. (1976). Theory of the firm: Managerial behavior, agency costs and ownership structure. Journal of Financial Economics, 3(4), 305-360. doi:10.1016/0304-405X(76)90026-X

KPMG. (2018). Disclosure Checklist: Guide to annual financial statements IFRS

Standards. London. Från https://home.kpmg/content/dam/kpmg/xx/pdf/2018/09/2018-

disclosure-checklist.pdf

Libby, R., Bloomfield, R., & Nelson, M. W. (2002). Experimental research in financial accounting. Accounting, Organizations and Society, 27(8), 775-810. doi:10.1016/S0361- 3682(01)00011-3

Moore, D. S., McCabe, G. P., & Craig, B. A. (2014). INTRODUCTION to the PRACTICE

of STATISTICS (8. ed.). New York, NY: W. H. Freeman and Co Ltd.

Morales-Días, J., & Zamora-Ramírez, C. (2018). The Impact of IFRS 16 on Key Financial Ratios: A New Methodological Approach. Accounting in Europe, 15(1), 105-133. doi:10.1080/17449480.2018.1433307

Nagar, V., Nanda, D., & Wysocki, P. (2003). Discretionary disclosure and stock-based incentives. Journal of Accounting and Economics, 34(1-3), 283-309. doi:10.1016/S0165- 4101(02)00075-7

Shehata, N. F. (2014). Theories and determinants of voluntary disclosure. Accounting and

Finance Research, 3(1), 18-26. doi:10.5430/afr.v3n1p18

Spencer, A. W., & Webb. T. Z. (2015). Leases: A Review of Contemporary Academic Literature Relating to Lessees. Accounting Horizons, 29(4), 997–1023. doi:10.2308/acch- 51239

Vergoossen, R. G. A. (1993). The use and perceived importance of annual reports by investment analysts in the Netherlands. European Accounting Review, 2(2), 219-244. doi:10.1080/09638189300000020

Vergoossen, R. G. A. (1997). Changes in accounting policies and investment analysts' fixation on accounting figures. Accounting, Organizations and Society, 22(6), 589-607. doi:10.1016/S0361-3682(97)00007-X

Von Koch, C., Nilsson, O., & Eriksson, K. (2014). Does shareholder protection affect the performance of analysts as a gatekeeper?. Journal of Management & Governance, 18(2), 315-345. doi:10.1007/s10997-012-9227-4

Bilagor

Bilaga 1. Kodning av upplysningar

Gradering

0=Företaget lämnar inga upplysningar i redovisningen 1=Företaget lämnar upplysningar i redovisningen

Kvalitativa upplysningar JA NEJ

1. Redogör företaget för när de först kommer att implementera IFRS 16? 2. Redogör företaget för vilken påverkan den nya bestämmelsen får på:

A) Resultaträkningen B) Balansräkningen C) Kassaflödet?

3. Lämnarföretaget upplysningar om vad deras leasingkontrakt omfattar enligt IFRS 16. 52?

Val av implementeringsmetod

4. Använder företaget retroaktiv metod vid implementeringen av IFRS 16 i enlighet med IFRS 16. C5(a)? 5. Använder företaget förenklingsmetoden vid implementeringen av IFRS 16. I enlighet med C5(b)?

6. Lämnar företaget upplysningar om hur de identifierar om ett avtal innehåller leasing i enlighet med IFRS 16. C3?

Kvantitativ effektbeskrivning

7. Redogör företaget i enlighet med IFRS 16.53 för de kvantitativa effekterna som IFRS 16 medför på:

A) Avskrivningar på leasingtillgångar B) Räntekostnad för leasingskulder C) Kostnaden för korttidsleasingavtal

D) Kostnaden för variabla leasingavgifter som inte inkluderas i värderingen av leasingskulder E) Summan av leasingtillgångar och leasingskulder

8. Lämnar företaget upplysningar om löptiden på leasingkontrakten utifrån IFRS 16.58?