E DUCATIONAL R EFORM , A BILITY AND
F AMILY B ACKGROUND
Costas Meghir Mårten Palme
THE INSTITUTE FOR FISCAL STUDIES
WP04/10
!"
# # # $ %
% & '
( ) # *
+ # %
,
% # #
- .
/ , & & &0 1&2 13
/ , 4 5 4 %
4 $ 6 6 %
6 .
* % 6 4 1 $ 1 $
) 7 $ $ 8 9 5 8 : 6 4 6
1 , ; # < < 1 ) 1 : % )9 5
8 # 4 # = > >
, # ! !
8 4 4 # ? ! @ ! # $ %
! 5
! A = 6
! ; # < ?
+ 4 5 4 <
+ 54 4=? = 4
# 6
= 6 ! 4 : ;
: *4 B8 !" % / 4 < C
6 ! % B % /
< ? C
! " ! " !
# !" $ ! " " ! $
!" !" $ ! % "! "!
$ " $ ! "
& '( ) $ !" " ! *+ , " -" .
" ! ( / . 0"! . ! " $ !" $
" ! " ! . ! .
$ $ " " " $ ! 1 " $ "
" 2 " 1 " (
- # !" $ ( 3
$ $ ' " " ! "
$ 45 ' " " " 2
" " $ ( ( 65 "'
! % "! "! ! ( , . ! $ . " . $ ! $
$ " " ) 7
" ! " ! " (
3 $ . ! " . !
! $ *- ! " . ) " " .
" ! " " ! "
!" ! !" (
! . ! 1 " $ $ % !"
( 8 . ! . " $ ! 9 4
6 " . ( , ! $ ! "
" 1 " 9 4 "
6 " ( : . ! " "
: < ' (
, * ' (
= < = ' B( $ "
' ( 4 ' & ( $ $ '& (
"
$ ( 3 ! . ! $ ! 1 " 2 2
1 " " ! " " " ! " (
3 $ " " $ "; ! "
$ < $ " . " & ! # " '
( !" ! .
$ !" 4 2 ) " " . (
3 " . $ ! $ " ) "
" " . ! ; ;
. 1 " (
; ! " "; ! (
"! !" $ " !"
! " $ " " ! $ =! $ "
. $ ( >! ! )
" $ % ! ; )
" !" 1 " 1 ( 3 ! ! " ;
! $ " ) : "; & ' + ! & '
: "; & 6'(
2 $ " ! % " ? " " ! 2
" &$ ; ; ' ! ! ( - !
" " . & ! ! # " ' " $
@! " " ( 3 " !
? " " ! " $ " ! " ! $! . "
!" ( >. " ! " . ! " 2
D 6 = < '& &(
1 #
, 1
# 1
+
" " ! ( 3 @! " "
=! $ ! " " " ! =!
$ !" (
4 " " " !
" . #! " " " ! " .
" ( 3 ! ! " 1 ! $
) 9 " " "! "! ! . .
" " ! . " ( : . ! "
! ! " ! (
, " ! . "! "! ! (
3 . ! )
" " (
) " . " !" ( (
! " $ " " ! "
" ( ? ) - . !
" " ! ! ! " ( 3 ! $ ! "
. !" 6 $ $ ! "
" ! " . ! " (
3 ! " ! " 2
5 A -" ? " ) "
! $ ! $ " $ . B
#! ! " " " " ( 3 % " $
! " " ! " (
!" 6 $ " . % " !
$ ) $ " (
A ! " . $ (
# < ' 0 ( ? ' B0( < .
D
E ' ( # < %
' 0 ( F #
# #
6
$ % " " " & 4' ! " $
! " $ ( !
$ $ ; " " $ " "
. ! " 5 ! "
$ " $ !
$ " ! "
( 3 $ " "
& 6' ! 6 " $ ! "
$ " $ 6( 3 ! $ 4
6 " & $ ' " & '
! " ( !" $ ! " $ "
4 " 6 "
$ ( > " " " .
! =! (
8 ! $ 4 6 " $ . ! - " & -' # "
$ ! $ !" * . $ / ! ( 3 4 6
" ! . $ " .
$ " ! " ( 3
! $ ! . "
" " " ! ( 8 $
2 $ 4 " ! . $ ! (4 " ( " $
6 " % 7 " . !
" $ " (
3 2 " ! $ $ " ! !"
$ C 5 ! $ 1 < & !
$ '5 . $ &- 2
,9 - ' G3(
" ' $ " ( 3 ! ! $ !
( 8 ! " " !" " " !
" ( $ % !" $
- !" ( , $ !
! $ " $ 4 $ -
) (
- . . " ! " $ " "
! $ ! " " ! " $ " ( 3 " !
$ ! % " ; & ( ( 8 ! '( 2
" ! ! $ 4 " " ! $ 6 "
$ 2 $ ! " $ " " ! (
3 % 7 64 & 64 ' & 4
' $ 4 6 " ! . " . ( , "
. $ & $' 4 (
! " # $
% "
3 . ! " $ $ " $ !" . $
!" ! ! " & % " .
$ !" " ! . "
. $ !" " ! . '
! . 4 2 (
3 $ ! " " !
" ( , 4 " 6 D $ ! $
. " ! .
( 3 ! ( " $ 6
" 4 D $ (
*
# # # :
: #
6 # < ? '& 3(
3 " ! ! $ ! 9 ' ! "
" " ! " 4 " $ !
6 " 2 " ! " 5 ' ! " "
4 6 " $ 5 "' ! "
" 4 6 " $ (
3 ! ; " . ! . " 2
" " " . ! " 4 6 "
$ . ! . ! " " $ & !
& ' . ' ! . " $ " "
$ . ! . ! " " $ ! ( 8
! ! " " " ;
. " $ $ ( *
$ ! " . ! " $ $ ! 1 " 2
2 1 " & $ 4 : "; E 4 '5 "
" . ! " 4 6 " $ . !
. " ! " " .
! " $ " $ . ! . ! "
" $ ! ( ! " "; "
! " ! . ! . ! "
$ $ " & ! & '' . ! .
! " ; $ " & ! &"''(
3 1 " 2 2 1 "
F G G G G G & ( '
. ! " . $ . ! "
! " ! . " " "
. ! $ ! . " ! " 2
" . ! " 5 $ . !
= ; # < # +D
" ! " $ ( 3
. 1 " $ $ $ ! 2
$ " ( 3 . H " .
" " " $ . ! ! ( ,
! ! " " ( ( !
& ' F & '( 3 . ! "
& ' " 1 " & ' & ( ' $
H " ! ! 1 " 2 2 1 " "
. (
, $ !" ! > I -=! &>I-'
& ( '( , " !" ! " ! ( 3 =!
! " (
: . . " ! ( "
" . " ! " $ " "
! " ! $ ;( 8 !
" $ " ! ! "
B ( - " $ " . ! . . .
4 2 " ! ! $
( 3 ! 1 " . " $ . !
" ! ; (
" ! $ $ 2
" " . ! ! " $
" ( 3 $ " (
) 3 " . " 1 "
" " " . ! . " 2 " !2
. ,
D
. .
H $ D #
<
< ' 0B( .
" ( 3 1 " %" !
$ )" ! " . $ ( : . " !
" . . " " ! "
!" (
$ $ ! . 1 " ! ;
" ! " $ ! ( : . " " ;
! ; ! " ! !" 1 " ( 3 H " .
$ " . . " " " " (
&
3 $ " $ $ !" 3 (
3 $ ( 8 ;
$ B !" & ' & '( 8
$ $ !" ! ; $ ( , $ !"
>I- $ $ =! ( " 1 " $
$ ! $ !" ( , !" .
1 " $ $ $ ( !
$ " 1 " $
. =! (
3 . 1 " $ $ $ " 2
! " ! . 4( "
. ( " $ "
" ! . 5 " $ $
. "" . $ !" (
: " ' 0B(
! +
D 03I J
# & 3
+ # H . H
# #
4
" !" ; "
$ !" ( 4 $ ( 1 " %" (
3 1 " ! " !" $
! ; $ &" ! '( 8 ! "
. ! " ! . =!
" ! ( : . $ $
" $ " "
" ! . &" ! '( 3 ! ! $ .
"" " ! . " $
! ; $ (
3 3 ; 1 " ( 3 1 "
. " " ! . $
(
& "
8 " $ $ . ! 2 2 ) $
. . $
4 2 $ " . ( 8 >I-
$ $ =! ( ! 1 " "
" 1 " . . . (
3 ! 3 (
3 . 1 " $ $ ( D $2
" 4(4D . ( : . 1 "
$ 1 ! $ . ! ( , ! ; $ $
" 6( D " %" ( $ 2
1 " $ . ! ! 1 "
%" ( > $ ; ! & " ) . 1 " '
. " &2 ( D' $ . ! ;
.
! "
< *
# $ %
# &$ ' ( ) ) ) ) )
* + " ) ) ) ) )
, # &$ ' ( ) ) ) ) - )
* + " ) ) ) ) )
# " . % ) ) ) ) - )
) ) ) ) )
/ . ) ) ) ) )
- . & ) ) ) ) )
+ &$ + 0 1 1 1 1 1
<
# $ %
# &$ ' ( ) ) ) ) )
* + " ) ) ) ) )
, # &$ ' ( ) ) - ) ) - )
* + " ) ) ) ) )
# " . 2 ) ) ) ) )
) ) ) ) )
+ &$ + 0 1 1 1 1 1
*
# $ %
# &$ ' ( ) ) ) - ) )
* + " ) ) ) ) )
, # &$ ' ( ) ) ) ) - )
* + " ) ) ) ) )
# " . 2 ) ) ) ) - )
) ) ) ) )
+ &$ + 0 1 1 1 1 1
3 % "&$ + $ . !" & -
$ ") % 4 . 5 &$ " . &
! "% 6 ' 67 ! ' & ) 4 & $ $ )
3 9 3 " $ $ !"
" ! D $ ! ( 3 ! $ $
$ " %" " !"
$ ! ( 3 . ! ! " " @!
" " " " $ ( 3 $
" !" =! $ !"
! $ ! (
, " ! $ !" =! C $ !"
" $ . ! $ ! ; $
" " $ $ ( $
" ! " =! $ !" !
" ! !" $ (6D $ . !
(6D $ &4( D . '5 $ "" "
" $ ! . =! $ !"
! ! 1 " $ !" (
8 ; 1 " 1 " $ . 2
! ! ; $ $ ! %" (
, " ! !" $ 1 " $
5 . $ 1 " $
! %" " 2. ! $ 1 " $ 1 "
4( D(
' ( ) (
3 6 ! $ .
! $ ! ( , ; $ . . 1 "
" $ $ B !" "
! " $ $ " (
8 2 ! % " . ! . ! "2
$ $ " &" ! 3 6'
! " . ! . ! " ;
8 9 - - 9
, & , &
) ) )
) ) )
. ) ) )
! $ ) ) )
. ) ) )
! " ) ) )
. ) ) )
! " ) ) )
. - ) - ) - )
! $ ) ) )
3 % + ! : . !" & $ "
. ! " )
# ; $ $ 9 )
3 9 3 " $ $ (
, &
' # &$ < $ 2= + : &1 6&$ . & ! "
> . & . 3 -> . & . < ! ? , & 2= 6@
! ! & '
2 ) ) ) ) )
! $ ) ) ) ) )
2 - ) - ) - ) - ) - )
! $ ) ) ) ) )
3 % "&$ . !" & $ " $ ) A =
. & ' . & . & &$ !" & $ " . ! )
6 6@ & . & $ !" & $ " . ! )
3 69 E ! $ . " $ $ (
$ " ( " $ 3 ! ;
3 " ! " ! (
" ! 6 ! $ )" ! " $ - ";
/ ! " "; 1 " ! $2
$ $ " ! " ! 2 $ (
1 " . 3 (
, 1 " ! " "
4 " ( 3 " $ ! . ! "
" " " ! . & ' " 1 " " "
" ( 3 ! & 6'
" ! . (
' * (
, . . ! " " ! " $
" ( 8 ! ! " $ ) "
. 1 " ! ( , . !
; ! . $ $ "
$ " ! ! " #! $ $
! " ( >. " $ 4 (6D $ ( >$ ( D
" $ ! $ ( >$
( D ; " ! (6D . $ $ 2 $
! " ( D ( J $ 4 "
. & 6'(
8 " ! ! " ( , 2
" ! ! $ . ! $ ! " 2
$ ( 3 ! " ! $ 3 6
%" 1 3 ( ? : ! $
! ; $ 1 " 2. ! $ ( 6( ,
, # %
E
6
$ B !" . 1 " ! ! . ! (
3 2 " $ 1 " $ 3 ( 6 "
%" D . (
8 2 ! ! . $
" ! . " . ! "
%) 1 " ( 3 ! ' ; $ !
! " ' $ ; $ 2
$ ( 3 ! %" 2. ! $ 7 .
$ ! $ $ B !" ( ,
! ; $ &" ! '( : . $
; $ K " !" !
! . " ( 3 ! . "
! " $ $ ! (
+ ,
3 $ $ - !" 1 "
!" $ . ! ( 8 "
$ ! " " ! . $ ! ! ; $ 2
( $ " "
" ! . $ . ! ! ;
$ ( 3 . " .
"" " ! . ( 8 % ! ;
" %" $ . ! ! ; $ 5 .
" $ $ . ! ; $ "
$ " . !" =! $ !"
! ( A . $ . . !"
$ $ ! (
8 # # # #
# K % #
8 $ '
@ ! # #
> . & 3 - . & > . & 3 - . &
> . & & 1 B ) )
& 1 B ) ) ) )
+$ 67 ) ) ) )
) ) ) )
@ ! 67 ) ) ) )
) ) ) )
, & 67 ) ) ) )
) ) ) )
& &$ "1 B ) ) ) )
/ . ) ) ) )
) ) ) )
" . 1 B ) ) ) )
" . 1 B ) ) ) )
, " . 1 B ) ) ) )
+ &$ 0 1 - 1 1 1 1
! ) ) ) )
) ) ) )
+ &$ 0 1 ! 1 1 1 1
8 9 ! & $ . &
> . # " + : &1 < !
, &
, A & , A &
67 ' 9 =$ ) ) - ) )
$ . ' ) ) ) )
8 9 $ $ . ) - ) ) )
! &$ " ) ) ) )
# > . # "
+ 3 -
' $ $ 0 1 1
, = ! & 1 +2C $ 1 1
, & $ " & = 1 B ) )
3 % + ' $ ) 4 ! )
+ . & $ $ ) > . # "
= + : &1 < ! , & ) ' ! . . &
' - . & && )
3 9 J " . " 1 " " " " $ . !
. ! " " $ $ 6 "
. ! " " ! $ " (
( @( J( ( ?( + ! & ' LJ ! -" 2
" 1 " -" MN <! @ ! $ " "
2 (
( $ >( & 4' L 1 " $ 3 2
N E . $ " " - " 2 (
6( J( & ' L3 ! 1 " $ !" N >( 2
$ J( ( : ; $ I " " . 6 ( 9
A 2: (
( J( & ' L E ! -" 9 -
" " N " " 2 (
( @( @( : "; & 6' L:! " N . :
I " ! * . $ " (
( J I( @( , ( & ' L3 1 " $ -" <!
!" 8 N 3 E . $ " " - 2
" 4 2 (
( & ' A -" ? 2
- "; (
4( : ( ( 8 ; & ' L $ " " E !
-" $ * + N 3 " " " E . 4
42 4 (
( :O =. +( ( -. & 6' L - J ? ; $ - ! $
!" J . N - " " " # ! 6 2 (
( : "; @( & ' L " , :! N E " " 2
" 62 (
( : "; @(@( E( E & 4 ' L . $ . !
" $ . N I ! $ I ; J
@(@( : "; ?(( - & (' A P ; AP98 (
( + ! ( ?( & ' L =! 3 !" $ / 3 N 8 ;
Q " * . ! E - " (
6( I +( J( + & 4 ' L:! . ! - 9 3 1 "
$ ! " I N <! @ ! $ " " 2
(
( I " ; ( +( *( ( & ' L3 . -"
) E . 9 . " $ 8 ! N( , ;$! 9
K I (
( E( ( 3( ( , & ' L ! -" I
-" " 3! 2 $2 2 ! " 9 RA ! ) 2
B " N " " I 6 62 (
( ; ! -( & 4 ' L-; . 2 9 ,O O; . N - "; 9
I * $O (
( ( ( & 6' L "; ! !2
" " 9 " . " $ " ) N ,- ;
8 6C (
4( ! ?( & 4 ' NE / ! 1 " " $ E
N @ ! $ " " 6 64 26 (
( ! E( & 4' L !" - N 3 "
! * . A P ;(
( 8 ! >( & ' L " " H! " $ - N (
J( J $ " " * . $ * S(
