HL Display
Årsredovisning 2008
3 Året i korthet 4 Koncernöversikt 6 Vd har ordet
8 Affärsidé, mål och strategier 11 HL Displays verksamhet
12 Kärnprocess 1 Marknad, försäljning och kundrelationer
17 Kärnprocess 2 Utveckling, lansering och vård av produktportföljen 21 Kärnprocess 3 produktion och leverans av varor och tjänster 24 HL Display och miljön
25 Stödprocesser 28 Kundexempel 30 Aktien
32 Risk- och känslighetsanalys 33 Flerårsöversikt
33 Definitioner
34 Förvaltningsberättelse Koncernen
36 resultaträkning 37 Balansräkning
38 Förändringar i eget kapital 38 Kassaflödesanalys
Moderbolaget 39 resultaträkning 40 Balansräkning
41 Förändringar i eget kapital 41 Kassaflödesanalys 42 Noter
61 Revisionsberättelse
62 Bolagsstyrningsrapport 2008 67 Styrelse
68 Ledning 69 Historik
70 Ekonomisk information
Innehåll
Året i korthet
Koncernens omsättning uppgick till 1 536 (1 571) MSEK.
Resultatet före skatt blev 136 (155) MSEK.
Resultatet per aktie efter skatt uppgick till 3,11 (3,49, justerat för aktiesplit) SEK.
Eget kapital per aktie uppgick den 31 december 2008 till 17,40 (15,24, justerat för aktiesplit) SEK.
Aktiesplit 4:1 genomfördes med avstämningsdag den 28 april.
Året i korthetHL Display Årsredovisning 20083
Nyckeltal 2008 2007 2006
Koncernens nettoomsättning, MseK 1 536 1 571 1 448
rörelseresultat, MseK 130 161 107
resultat före skatt, MseK 136 155 92
resultat efter skatt, MseK 96 108 62
resultat per aktie, seK 3,11 3,49 1,97
eBiTa-marginal, % 8,5 10,3 7,4
eBT-marginal, % 8,9 9,8 6,4
soliditet, % 57,3 53,3 44,2
eget kapital per aktie, seK 17,40 15,24 12,50
antal anställda, medelantal 983 968 952
För definitioner av nyckeltal, se sidan 33.
Det här är HL Display
Här finns HL Display
HL Display har 32 egna säljbolag i 32 länder i västra och östra europa, samt i asien. De fem största marknaderna är Frankrike, sverige, norge, ryssland och storbritannien. ytterligare 13 länder bearbetas via distributörer.
HL Displays kunder
HL Display riktar sig primärt till tre kundsegment:
– Dagligvaruhandeln – Fackhandeln
– varumärkesleverantörer
HL Displays erbjudande Optishop
™Här finns HL Displays erbjudande till detalj- handeln (dagligvaruhandel och fackhandel).
erbjudandet består bland annat av:
– produkter och lösningar som presenterar varorna för konsumenterna på ett attrak- tivt sätt. genom en välordnad varuexpo- nering utnyttjas hyllutrymmet optimalt och konsumenten stimuleras till köp.
– produkter och lösningar som ger kon- sumenterna all nödvändig köpinforma- tion och hjälper dem att snabbt hitta i butiken.
Brandman
™Här finns HL Displays erbjudande till varumärkesleverantörerna och består bland annat av:
– produkter och lösningar som säker - ställer att varumärkesleverantörerna kan ut nyttja sitt utrymme i butikernas hyllor på bästa möjliga sätt.
– produkter och lösningar för exponering av varumärkesleverantörernas varor i andra delar av butiken än hyllan, exempelvis golvställ.
HL Displays största kunder inom respektive segment:
Dagligvaruhandel varumärkes leverantörer ahold (inkl iCa)
auchan Carrefour Casino Champion intermarché Metro systeme U Tesco
Wal-Mart (asDa) BaT Colgate Danone Kraft L’oréal Masterfoods nestlé philip Morris procter & gamble Unilever
Fackhandel Baumax Decathlon Dsg retail Ltd
iKea intergamma Müller Egna säljbolag
Belgien Bulgarien Finland Frankrike indien indonesien Kina (Hong Kong) Kina (shanghai) Lettland/Litauen Malaysia nederländerna norge polen rumänien ryssland schweiz
serbien singapore slovakien slovenien spanien storbritannien sverige sydkorea Taiwan Thailand Tjeckien Turkiet Tyskland Ukraina Ungern Österrike
Distributörer australien Danmark estland grekland irland island israel
italien Kanada Kazakstan nya Zeeland portugal Usa
HL Display är en ledande internationell leverantör av produkter och lösningar för butikskommunikation och varuexponering till dagligvaruhandeln och fack- handeln. Företaget är också en ledande leverantör av produkter och lösningar till varumärkesleverantörer för varuexponering i butikshyllan och andra delar av butiken. HL Display grundades 1954 och företagets aktie börsnoterades 1993.
Aktien återfinns numera på Nasdaq OMX Small Cap-lista.
KoncernöversiktHL Display Årsredovisning 20084
Nettoomsättning MSEK
0 200 400 600 800 1 000 1 200 1 400 1 600 1 800
2008 2007 2006 2005 2004 1 249 1 285
1 448
1 571 1 536
Medelantal anställda
900 920 940 960 980 1 000
2008 2007 2006 2005 2004
967
933 952
968 983 Rörelseresultat MSEK
0 20 40 60 80 100 120 140 160 180
2008 2007 2006 2005 2004
108
63 107
161 130
Norden 332 Västra Europa 706 Östra Europa 350 Asien/Australien 132 Nordamerika 16
Omsättning per region MSEK EBITA-marginal %
0 2 4 6 8 10 12
2008 2007 2006 2005 2004
4,9 Mål 12%
7,4 10,3 8,6 8,5
KoncernöversiktHL Display Årsredovisning 20085
Nyttan med HL Displays lösningar För dagligvaruhandeln och fackhandeln:
– skapar tydligare butikskommunikation vilket gör att butikerna undviker att tappa försäljning på grund av att konsumen- terna inte snabbt hittar det de söker i butiken eller vad varan kostar.
– exponerar varorna på ett sätt som gör det överskådligt för konsumenten och stimulerar till köp.
– Möjliggör kostnadsbesparingar genom att butiksarbetet effektiviseras. ett exempel är automatisk frammatning av varorna, vilket gör att tidsåtgången för att hålla ordning och reda i hyllorna minskar, samtidigt som det går snabbt att fylla på med nya varor.
För varumärkesleverantörer:
– skapar en attraktiv varupresentation i såväl hyllan som i andra delar av butiker, exempelvis i samband med kampanjer.
en bra varuexponeringslösning stimulerar till köp samtidigt som den är lätt att underhålla.
– Möjliggör bästa möjliga utnyttjande av tilldelat hyllutrymme.
HL Displays fabriker
HL Display har sammanlagt sju fabriker.
Fyra av dessa ligger i sverige (varav en
samägd). resterande fabriker finns i Kina,
storbritannien och Usa (samägd).
lika utvecklad global närvaro. vår ambition är att uppnå tillväxt trots att marknads- klimatet under en period kommer att vara lite tuffare. en viktig del i detta handlar om att vi bättre måste ta vara på det som gör HL Display unikt på marknaden – vår starka kompetens kring hur varor ska exponeras för att förenkla arbetet i butiken samtidigt som försäljningen kan öka, samt vår produktutveckling. vi ska vara ute hos kunderna och tillsammans med dem identifiera utvecklingsområden och förbättrings potential. sen är det vår uppgift att ge dem lösningar till detta.
Organisationsförändringar
För att lägga ytterligare tonvikt på för- säljning har vi infört en ny organisations- struktur under januari 2009. Den nya, matrisbaserade, organisationen innebär att företagets area Managers rapporterar direkt till mig, vilket sänder ett tydligt bud- skap, inte minst internt, om den ökade fokuseringen på försäljning. samtidigt får våra area Managers ett utökat ansvar och inkluderar nu såväl resultat- som försälj- ningsansvar för sina respektive regioner.
Effektiv verksamhet
rörelseresultatet uppgick till 130 MseK, en minskning med 19 procent jämfört med förra året. Det motsvarar en eBiTa-marginal på 8,5 procent, vilket jag är nöjd med mot bakgrund av minskad försäljning. Det tjänar dessutom som ett tydligt exempel på att vi varit framgångsrika i arbetet med att för- bättra hela verksamheten, inte minst pro- duktionen, något som vi arbetat hårt med under flera år. Mellan åren 2002–2003 och 2004–2005 hade HL Display också noll- tillväxt, men i båda dessa fall fick den ute- blivna tillväxten mycket stor påverkan på resultatet. så är inte fallet i år – ett bevis på att vår verksamhet idag är betydligt mer effektiv.
Fortsatt förbättrad bruttomarginal vårt resultat har under året påverkats posi- tivt av en ökad bruttomarginal och negativt av att rörelseomkostnaderna varit för höga.
Den fortsatt förbättrade bruttomarginalen beror på flera samverkande faktorer. För- utom de produktivitetshöjande åtgärder
stark ställning trots turbulent år
2008 har varit ett år som till stor del präg- lats av turbulens på de globala finansiella marknaderna och tydliga tecken på kon- junkturnedgång. För HL Displays del kan jag konstatera att vi möter dessa tuffare tider som ett starkt företag i gott skick.
De senaste årens arbete har haft en tydlig lönsamhetsförbättrande inriktning och vi bedriver idag en betydligt mer effektiv verksamhet än för några år sedan. Dess- utom har vi en stark balansräkning med låg skuldsättning.
Försäljningsutveckling under året omsättningen för 2008 uppgick till 1 536 MseK, en minskning med 2 procent jäm- fört med förra året. vi kan generellt kon- statera att kunderna blivit mer avvaktande vad gäller nya investeringar. Bilden skiljer sig väsentligt åt mellan olika regioner och länder. i vissa länder, som exempelvis
spanien och Frankrike, känner vi tydligt av mer dramatiska investeringsstopp medan det i skandinavien fortfarande märks min- dre. Tillväxten i norge var till exempel hög även 2008 och uppgick till elva procent – ett mycket bra resultat på en mogen marknad.
omsättningen har också påverkats nega- tivt av en svag utveckling i ryssland, vilket till en del har interna orsaker. Dessutom har återhämtningen på marknader där vi haft problem tidigare, exempelvis Tyskland, gått långsammare än förväntat.
Förbättrat försäljningsarbete
Med det sagt måste vi komma ihåg att det är vi själva som formar mycket av fram- gången på marknaden och vi arbetar konti- nuerligt med att förbättra vårt försäljnings- arbete och vårt erbjudande till kunderna.
HL Display har idag ingen konkurrent som har samma bredd på sortimentet och en
Vd har ordetHL Display Årsredovisning 20086
som vi löpande genomför har vår nya logistik struktur med regionala lager inne- burit att den genomsnittliga orderstorleken ökat. Detta skapar sin tur längre produk- tionsserier, vilket är en viktig förutsättning för effektiv produktion.
i förra årets vd-ord berättade jag om planerna på att starta produktion i ryssland under 2008. vi kan nu konstatera att denna uppgift har tagit avsevärt mycket längre tid än vi förväntade oss. vår målsätt- ning är att vi under 2009 ska kunna starta produktion i ryssland, om än i liten skala till att börja med.
De betydande produktivitetsökningarna i produktionen innebär att vi nu producerar mer med färre maskiner. som ett resultat har vi för närvarande överkapacitet i pro- duktionen, något som kommer att hanteras under 2009.
Inga kostnadsökningar under 2009 när det gäller rörelseomkostnaderna är vår långsiktiga ambition att dessa kostnader, exklusive frakt, ska understiga 30 procent av omsättningen. Under 2008 har de varit för höga, motsvarande 35 procent av om - sättningen, vilket påverkat vårt resultat negativt. Den långsiktiga målsättningen kvarstår, men kan inte förväntas nås så länge försäljningstillväxten understiger vårt mål. Under 2009 kommer vi att fokusera på att hålla omkostnaderna oförändrade, mätt i lokal valuta.
Utvecklingen i våra olika regioner som jag nämnde inledningsvis skiljer sig vår utveckling åt mellan olika länder och regioner. på de nordiska marknaderna har vi så här långt märkt mindre av konjunktur- nedgången. omsättningen har ökat, mycket tack vare fortsatt god utveckling i norge och Finland.
när det gäller västra europa har försälj- ningsutvecklingen inte nått upp till våra för väntningar. vi märker tydligt av att detalj- handeln har ett utpräglat kostnads fokus och därför skjuter investeringar på fram- tiden. i Frankrike, som är vår enskilt största marknad, har tillväxten under ett par år uteblivit. Det är däremot glädjande att det effektiviserings arbete som genomförts i Frankrike har fått effekt på resultatet som nu är tillbaka på goda nivåer. på några av de marknader där vi tidigare har haft problem, som storbritannien och Beneluxländerna, börjar nu vårt enträgna arbete att ge resultat.
på båda marknaderna börjar vi se tendenser till återhämtning. vi har dock en bit kvar innan vi når den position vi eftersträvar.
skulle kunna öka möjligheterna för oss att genomföra förvärv under de kommande åren.
Fortsatta miljösatsningar
Under 2008 har vi fortsatt vårt arbete för att minska den miljöpåverkan som kommer av vår verksamhet – ett viktigt och prioriterat område för oss. Majoriteten av miljöpåverkan kommer från det plastspill som genereras i produktionen, och det är därför naturligt att vi valt att koncentrera en hel del av våra insatser till att reducera detta. vi bedriver arbetet på två fronter.
För det första arbetar vi med att förbättra produktionsprocesserna så att vi mini- merar det spill som faktiskt genereras i produktionen. För det andra arbetar vi med att ta fram metoder som låter oss återan- vända spillet direkt i vår egen produktion.
Utsikter för 2009
när jag summerar 2008 kan jag konstatera att vi försäljningsmässigt påverkats av den globala konjunkturnedgången. Det är ändå glädjande att konstatera att vi trots mins- kad försäljning kunnat bevara en god lön- samhetsnivå. 2008 var resultatmässigt det näst bästa året i HL Displays historia. Jag vill passa på att tacka alla medarbetare som med stort engagemang möjliggjort för oss att utveckla företaget under året.
när detta skrivs, i januari 2009, är det fortfarande svårt att förutspå hur marknaden kommer att utvecklas under det kommande året och hur det, i sin tur, kommer att påverka vår verksamhet.
Jag kan dock konstatera att bilden blivit mörkare under de senaste månaderna.
vår finansiella position är stark och vi har vidtagit ett flertal åtgärder för att bevara lönsamheten. samtidigt har vi siktet tydligt inställt på att skapa tillväxt och vi bedriver ett antal utvecklingsprojekt i företaget. vi måste dock vara ödmjuka inför det faktum att marknadsklimatet kan försämras snabbt och att detta i sin tur kan påverka vår verksamhet negativt. Det innebär att vi kommer att vara mycket uppmärksamma på förändringar i marknadsklimatet för att snabbt kunna sätta in åtgärder om så skulle behövas.
stockholm i januari 2009 Gérard Dubuy
vd och koncernchef i östra europa har utvecklingen varit
god i många länder, bland andra polen och Ukraina. För regionen som helhet påverkas dock bilden negativt av utvecklingen i ryssland, som har varit svag under 2008.
Konkurrensen på den ryska marknaden har ökat markant vilket också innebär en ökad prispress.
i likhet med de nordiska länderna har vi haft en fortsatt god utveckling i asien.
Faktum är att december månad 2008 var den bästa månaden någonsin för regionen.
vi märker att vår konkurrenskraft har ökat, inte minst som ett resultat av att vi startade lokal produktion genom fabriken i suzhou. Försäljningen har under året ökat med 15 procent, vilket innebär att regionen idag står för 8 procent av koncernens totala omsättning.
Produktutveckling – en avgörande konkurrensfördel
HL Display investerar mer i produktutveckling än någon annan i branschen. vi ser detta som ett av våra viktigaste konkurrens - medel. ambitionen är tydlig – vi ska vara den aktör som tar fram de innovationer som blir standard i branschen. Under 2008 har målet varit att öka innovationsgraden i vår produkt- utveckling, något som resulterat i lansering av flera nya lösningar, bland annat expone- ringslösningarna sideKick
™och Heroshelf
™.
samtidigt som vi eftersträvar en hög innovationsgrad är vårt utvecklingsarbete tydligt marknadsstyrt och genomförs i nära samarbete med kunderna. Det här säkerställer att vi tar fram lösningar som möter kundernas krav och behov och som det finns en omedel bar efterfrågan på.
Under 2009 kommer vi ytterligare att öka takten i produktutvecklingen och vi har ett flertal intressanta projekt som pågår.
Förvärv
HL Display har tydligt kommunicerat ambi- tionen att stärka såväl marknadsposition som erbjudande genom förvärv. vi arbetar också på ett mycket aktivt sätt med dessa frågor. samtidigt kan jag konstatera att det är en långsiktig process som både är komplex och tidskrävande. De potentiella förvärvsobjekt vi tittar på ska uppfylla en kravspecifikation, såväl finansiellt som verksamhetsmässigt.
Den tempoväxling som vi just nu ser i kon junkturen kan eventuellt skapa nya för värvsmöjligheter och göra några av för- värvs objekten vi har på vår lista mer till- gängliga. Det, kombinerat med HL Displays goda finansiella möjligheter till förvärv,
Vd har ordetHL Display Årsredovisning 20087
HL Displays arbete för att nå de finansiella målen Resultatmålet
resultatmålet ska nås genom volymtillväxt kombinerat med fortsatta effektiviserings- åtgärder. HL Display har under en lång rad år genomfört omfattande effektiviseringar i produktionen, vilket gör att företaget idag har en god bruttomarginal. ambitionen är att rörelseomkostnaderna, exklusive frakt, långsiktigt ska understiga 30 procent av omsättningen.
Tillväxtmålet
HL Displays möjlighet att nå tillväxtmålet påverkas av ett flertal parametrar. Fram- gångsrik produktutveckling och ett väl fung- erande försäljningsarbete är två områden HL Display lägger särskild vikt vid. Tillväxt kan dessutom uppnås genom förvärv.
HL Displays uttalade inriktning är att produktutvecklingen ska ske i nära sam- arbete med kunderna, vilket säker ställer ett produkterbjudande som på bästa sätt möter kundernas behov.
parallellt med detta arbetar HL Display för att förstärka försäljningsarbetet, avse- ende såväl process som organisation. en av de grundläggande tankegångarna med den nya logistikstrukturen är exempelvis att administration och lagerhållning flyttas från säljbolagen och låter dessa fokusera enbart på försäljning.
arbetet har under de senaste åren varit tydligt inriktat på lönsamhetsförbättringar.
Under 2008 har HL Display i större ut - sträckning än tidigare valt att komplettera detta med insatser för ökad tillväxt. Under året genomförde företaget ett arbete för att identifiera möjligheter att stärka försälj- ningsarbetet framöver.
HL Displays mål och strategier
HL Displays övergripande affärsmål är att vara ett marknadsledande tillväxtbolag med god lönsamhet och värdetillväxt för aktieägarna.
Lönsamheten ska prioriteras. Det övergripande affärsmålet bryts ned i två finansiella mål, ett tillväxtmål och ett resultatmål.
Affärsidé
HL Displays affärsidé är att öka kundernas lönsamhet genom att erbjuda detaljhandeln och varumärkesleverantörerna kostnads- effektiva produkter och lösningar för butiks- kommunikation och varuexponering. Fokus ligger på att göra produkterna och lösning- arna anpassningsbara till kundernas speci- fika behov.
HL Displays finansiella mål
HL Display har två långsiktiga finansiella mål, ett resultatmål och ett tillväxtmål.
Resultatmål
eBiTa-marginal på minst 12 procent.
Tillväxtmål
organisk tillväxt på 5-10 procent.
Effektiv verksamhet – optimerade rörelsekostnader
Tillväxtmål Organisk tillväxt på 5-10 procent
per år
Resultatmål EBITA-marginal på 12 procent Effektiv produktion
– god bruttomarginal
Produktutveckling
Förstärkt försäljningsarbete
HL Displays arbete för att nå de finansiella målen
Affärsidé, mål och strategierHL Display Årsredovisning 20088
EBITA-marginal %
0 2 4 6 8 10 12
2008 2007 2006 2005 2004
4,9 Mål 12%
7,4 10,3 8,6 8,5
Tillväxt %
-4 -2 0 2 4 6 8 10 12 14
2008 2007 2006 2005 2004
3
Organisk tillväxt
Mål för organisk tillväxt 5-10%
Förvärv
13
8
-2 11
Utfall 2008 Resultat
eBiTa-marginalen uppgick till 8,5 procent, att jämföras med 10,3 procent för 2007.
eBiTa-marginalen har påverkats positivt av att bruttomarginalen ökade till 49 procent, och negativt av minskad försäljning och att rörelseomkostnaderna varit på en för hög nivå under 2008. rörelseomkostnaderna uppgick till 35 procent av omsättningen för 2008 jämfört med 32 procent 2007.
Tillväxt
Försäljningen under 2008 minskade jämfört med 2007 och uppgick till 1 536 MseK.
Den rådande osäker heten på marknaden har påverkat HL Display. Detta märks i form av att kunderna har intagit en mer avvaktande inställning till nya investeringar och att försäljningsprocessen förlängs.
i de allra flesta fall rör det sig inte om ut talade investeringsstopp hos kunderna.
»
Rörelseomkostnader exklusive frakt i förhållande till omsättning %
29 30 31 32 33 34 35 36
2008 2007 2006 2005 2004
34,3 35,4
33,5
31,5 34,8
Affärsidé, mål och strategierHL Display Årsredovisning 20089
Strategier
i syfte att uppnå koncernens finansiella mål arbetar HL Display utifrån följande strategier.
HL Display ska:
– fokusera på företagets kärnprocesser och kärnprodukter
– uppfattas som en naturlig samarbets- partner av världens ledande detaljhan- delsföretag och varumärkesleverantörer – fokusera på design och innovation i syfte
att sätta nya standarder
– kontinuerligt effektivisera och anpassa organisationen efter marknadens krav och behov
– värna om företagskulturen och dess fokusering på lönsam tillväxt – aktivt undersöka möjligheterna att
stärka erbjudande och marknadsposition genom förvärv.
Datalisten slimline™ finns i flertalet olika utföranden och prisetiketterna placeras enkelt vid respektive vara.
Prioriterade områden för HL Display
i årsredovisningen för 2007 redovisade HL Display ett antal fokusområden för 2008. i tabellen nedan görs en uppföljning av dessa.
Det kompletteras med en beskrivning av hur arbetet inom respektive område ska vidareutvecklas under 2009.
Fokusområde 2008 Utfall 2008 Fokusområde 2009
arbetet med rörelseomkostnaderna kommer att förstärkas. Målsättningen är att rörelseomkost- naderna exklusive frakt på sikt ska understiga 30 procent av omsättningen.
ett projekt för att få ner rörelseomkostnaderna under 30 procent av omsättningen initierades under året. resultatet av arbetet har motverkats av minskad försäljning, vilket medfört att rörelse- omkostnaderna i förhållande till omsättningen ökat från 32 till 35 procent.
Målsättningen kvarstår på lång sikt, men kan inte förväntas nås så länge försäljningstillväxten understiger företagets mål. Under 2009 kommer HL Display att fokusera på att hålla omkostna- derna oförändrade, mätt i lokal valuta.
Fortsatt arbete för att ytterligare öka effektivi- teten i produktionen. Ökad samordning mellan produktionsenheterna ska förbättra kapacitets- utnyttjandet och minska ledtiderna. HL Display planerar att starta en ny fabrik i ryssland under 2008 och undersöka vidare behov av lokal produktion.
arbetet med ytterligare effektiviseringar har varit framgångsrikt under 2008, vilket ökat brutto marginalen. Fabriksstarten i ryssland har visat sig mer komplex än förväntat, vilket gjort att tidplanen fått justeras.
Fortsatta effektiviseringsåtgärder är planerade.
viktiga frågor rör bland annat distribution av pro- duktionskapacitet och hantering av överkapacitet.
ambitionen är att produktion i ryssland ska kunna startas under 2009. arbetet med produktionen kommer att underlättas genom utnämnande av en produktionsdirektör, dedikerad till området.
etablering av logistikcenter för Centraleuropa är av hög prioritet för HL Display.
samtliga förberedande studier och analyser har genomförts under 2008.
Utbyggnad av logistikcenter för Centraleuropa kommer att genomföras etappvis under 2009.
Fokusera insatserna inom produktutveckling mot ökad innovation.
Ökat fokus på innovation har lett till flera större lanseringar under 2008 och flera projekt som kommer att lanseras under 2009.
arbetet med att fokusera insatserna inom produktutveckling mot ökad innovation kommer att fortsätta och kompletteras med ökade investeringar under 2009.
Ökat fokus på insatser inom miljöområdet, bland annat i form av ökad andel egen återanvändning av plastspill i produktionen.
arbetet har fortgått med oförminskad styrka och goda resultat under 2008. 90 procent av allt pvC-spill från extruderingsprocesser återvinns nu, varav en mindre del i egen produktion.
insatserna inom miljöområdet med inriktning på kontinuerliga förbättringar är fortsatt prioriterat.
Under 2009 kommer särskild tyngdpunkt att läggas vid att förbättra produktionsprocesserna så att andelen spill i produktionen minskar samt att öka andelen återvunnet spill.
HL Display planerar fortsatt att stärka företagets erbjudande och marknadsposition genom förvärv.
HL Display har under 2008 arbetat efter en lista med potentiella förvärv och prioriteringar.
Företaget har interna resurser som är dedikerade till förvärvsfrågor.
HL Display planerar fortsatt att stärka företagets erbjudande och marknadsposition genom förvärv.
De rådande marknadsförutsättningar kommer troligtvis att skapa nya förvärvsmöjligheter vilket, kombinerat med HL Displays finansiella styrka, skulle kunna möjliggöra för företaget att genom- föra förvärv under de kommande åren.
Nytt fokusområde: HL Display kommer att prioritera arbetet inom inköp för att därigenom skapa ekonomiska fördelar. en ny inköpsstrategi är redan framtagen.
Utsikter för 2009
styrelsen i HL Display konstaterar att det för närvarande är svårt att förutse hur marknadsförutsättningarna kommer att utvecklas under det kommande året och hur detta i sin tur påverkar HL Display.
Lönsamheten kommer fortsatt att prioriteras och ytterligare kostnadseffektiviseringar är planerade. HL Display kommer löpande att följa marknadssituationens utveckling för att snabbt kunna vidta åtgärder om det blir nödvändigt.
»
Affärsidé, mål och strategierHL Display Årsredovisning 2008 10
Kund Kärnprocess 3
Produktion och leverans av varor och tjänster
Kärnprocesser
HL Displays kärnprocesser hanterar hela kedjan från inköp till kundsamarbeten
Stödprocesser Kärnprocess 2 Utveckling, lansering och vård av produkt- portföljen
Kärnprocess 1 Marknad, försäljning och kundrelationer
Ekonomi och Finans
IS/IT
Personal
HL Displays verksamhet
På de kommande sidorna kommer HL Display att presentera sin verksamhet utifrån tre centrala affärsprocesser. Dessa kompletteras med koncernövergripande stödprocesser som stödjer verksamheten i de tre kärnprocesserna.
Kärnprocess 1 behandlar marknaden och alla marknadsanknutna aktiviteter såsom planering och operativt arbete med försälj- ning och kundrelationer. Här finns bland annat information om utvecklingen på mark- naden, samt HL Displays kunder och konkur- renter. Läs mer om detta på sidorna 12-16.
Kärnprocess 2 avser alla aktiviteter kring HL Displays produkter och lösningar, från sortimentsutveckling och lanseringsarbete, till sortimentsvård och utfasning. Här finns bland annat information om HL Displays erbjudande och hur detta är positionerat.
Läs mer om detta på sidorna 17-20.
Kärnprocess 3 avser alla aktiviteter kring produktion, inköp och logistik. Här finns bland annat en beskrivning av de olika produktionsmetoderna som HL Display specialiserar sig inom. Läs mer om detta på sidorna 21-24.
Stödprocesser
Kärnprocesserna kompletteras med tre koncernövergripande stödprocesser som stödjer verksamheten i företaget. Dessa är:
– ekonomi och Finans – is/iT
– personal
Läs mer om detta på sidorna 25-27.
HL Displays verksamhetHL Display Årsredovisning 2008 11
Bland HL Displays kunder återfinns majoriteten av världens ledande dagligvaru- kedjor, fackhandelskedjor och varumärkes- leverantörer. HL Displays beroende av enskilda nyckelkunder är lågt. Försäljningen till de 19 största kunderna globalt uppgick till cirka 30 procent av omsättningen 2008.
HL Displays marknad och försäljningsarbete
HL Displays marknadsstrategi bygger på lokal närvaro på alla viktiga marknader genom helägda dotterbolag. På de marknader där företaget inte har egen närvaro sker försäljningen via distributörer. HL Display har idag egna säljbolag i 32 länder.
Ytterligare 13 länder bearbetas via distributörer.
Omsättning per kundsegment MSEK
Dagligvaruhandel 630 (2007: 616) Varumärkesleverantörer 287 (2007: 293) Fackhandel 223 (2007: 272) Inredningsföretag 155 (2007: 144) Distributörer 103 (2007: 115) Övriga 138 (2007: 131) HL Displays största kunder inom respektive segment:
Dagligvaruhandel varumärkes leverantörer ahold (inkl iCa)
auchan Carrefour Casino Champion intermarché Metro systeme U Tesco
Wal-Mart (asDa) BaT Colgate Danone Kraft L’oréal Masterfoods nestlé philip Morris procter & gamble Unilever
Fackhandel Baumax Decathlon Dsg retail Ltd.
iKea intergamma Müller
Ny organisation stärker fokus
på försäljning
Den 1 januari 2009 trädde en ny, matris- baserad, organisation i kraft på HL Display.
syftet är att skapa kortare vägar mellan koncernchefen och säljbolagen och att tydligt signalera ett ökat fokus på försälj- ning i hela verksamheten. HL Displays fem area managers blir nu direkt under- ställda koncernchefen och får samtidigt ett utökat ansvar. De ansvarar inte bara för försäljningsarbetet utan har ett fullständigt lednings- och resultatansvar för sina respektive regioner.
HL Displays kunder
HL Display har tre prioriterade kundseg- ment – dagligvaruhandel, fackhandel och varumärkesleverantörer. Dagligvaruhandel är idag det absolut största kundsegmentet.
HL Display arbetar för att öka försäljningen till fackhandel och varumärkesleverantörer.
Detta har bland annat resulterat i ett avse- värt förstärkt produkterbjudande, ett viktigt steg i arbetet med att realisera den poten- tial som finns för HL Display inom dessa två kundsegment.
Kärnprocess 1 Marknad, försäljning och kundrelationerHL Display Årsredovisning 2008 12
HL Displays försäljningsarbete bedrivs primärt genom direktförsäljning i de lokala säljbolagen runt om i världen. HL Displays ambition är att vara kundernas lokala partner i arbetet med att skapa säljande butiksmiljöer. Den starka lokala närvaron är en viktig framgångsfaktor för HL Display.
Majoriteten av kundernas inköp av lös- ningar för butikskommunikation och varu- exponering görs lokalt i respektive land.
Undantagen finns främst inom kund- segmentet varumärkesleverantörer. Dessa företag marknadsför ofta samma produkt på ett stort antal marknader och varuex- poneringslösningarna upphandlas därför ofta för flera marknader åt gången. Detta avspeglas också i HL Displays arbete med detta kundsegment som kännetecknas av större central samordning.
HL Displays lösningar för automatisk varuframmatning säkerställer att varorna alltid presenteras längst fram i hyllan.
Konkurrenssituation
HL Display möter en mycket fragmenterad konkurrenssituation. Företaget har idag ingen konkurrent som har samma bredd på sortimentet och en lika utvecklad global närvaro. HL Display har dessutom en omsättning som är avsevärt högre än konkurrenternas.
80-90 procent av konkurrenterna säljer sina produkter i ett eller två länder.
Majoriteten konkurrerar med HL Display
inom ett eller två kundsegment och ett eller två produktområden.
Detta innebär att antalet konkurrenter är stort. Ungefär 150 mer eller mindre direkta konkurrenter av varierande storlek kan identifieras. i tabellen nedan presenteras en översikt av konkurrenssituationen för
HL Display. »
HL Displays konkurrenssituation Internationella aktörer (verksamhet på ≥ 5 marknader)
Regionala aktörer
(verksamhet på 2-4 marknader)
Lokala aktörer
(verksamhet på en marknad) Exempel på
konkurrenter
Checkpoint systems (Usa) oechsle (Tyskland)
Kleerex (irland) Wilson & Brown (polen)
aL-Display (Tyskland) ppe (storbritannien) visioplast (Frankrike)
Konkurrenternas styrkor
– väl utvecklat produktsortiment inom sin nisch.
– effektiv produktionsprocess.
– Låga priser.
– ofta familjeföretag med låga omkostnader.
– Flexibel produktionsprocess för små serier.
– goda kontakter med kunderna i regionen.
– Mycket goda kundkontakter.
– Hög grad av kundanpassning.
HL Displays konkurrensfördelar
– Helhetserbjudande som möter kundens totala behov.
– erbjuder kompletta kategorilösningar.
– Betydande satsningar på produkt- utveckling ger ledande position.
– goda relationer med slutkunden till skillnad från konkurrenterna som ofta arbetar via distributör eller återförsäljare.
– Helhetserbjudande som möter kundens totala behov.
– erbjuder kompletta kategorilösningar.
– genom global närvaro kan HL Display följa sina stora kunder när de expan- derar och bli en prioriterad leverantör.
– stora globala detaljhandelsföretag och varumärkesleverantörer värde- sätter en leverantör som kan hjälpa dem på många marknader.
– Betydande satsning på produkt- utveckling ger en ledande position.
Kärnprocess 1 Marknad, försäljning och kundrelationerHL Display Årsredovisning 2008 13
genom tydlig segmentering hittar konsumenterna snabbt den vara de söker.
Marknaden
HL Display är representerat i 45 länder, främst i norden, västra och Östra europa, samt asien. Marknadsutvecklingen skiljer sig normalt åt beroende på region.
generellt kan dock sägas att HL Displays marknad är starkt kopplad till utvecklingen inom detaljhandeln globalt och regionalt.
en betydande del av HL Displays försälj- ning består av eftermarknadsförsäljning, bland annat i form av reservdels- och kompletteringsorder. efterfrågan inom detta område är relativt stabil eftersom butiker, med jämna mellanrum, genomgår renoveringar och ombyggnationer.
Faktorer som påverkar efterfrågan – HL Displays etableringar på nya
marknader.
– Utveckling och mognad på marknader, vilket leder till efterfrågan på mer sofistikerade lösningar.
– Den generella ekonomiska utvecklingen, såväl globalt som lokalt.
– HL Displays produktutveckling.
Faktorer som påverkar efterfrågan på mogna marknader
– implementering av nya butikskoncept/
ombyggnationer.
– nya trender inom butiksdesign.
– införande av nya teknologier, exempelvis elektroniska prisetiketter.
– varumärkesleverantörers investeringar i varumärkesstärkande kampanjer i butikerna.
Faktorer som påverkar efterfrågan på tillväxtmarknader
– nyetableringar av butiker.
– varumärkesleverantörernas investeringar i varumärkesstärkande kampanjer i butikerna, exempelvis för att etablera ett varumärke på en marknad.
Marknadens utveckling
som tidigare nämnts påverkas HL Displays marknad av utvecklingen hos sina kunder inom detaljhandeln globalt och regionalt.
Detaljhandelsmarknaden 2008 har präg- lats av ökad inflation i många länder – inte minst har prisökningarna på mat varit bety- dande – och den globala finansoron som fick ökad kraft under hösten från att ha verkat vara under kontroll så sent som i somras. Detta har följts av tydliga tecken på global konjunkturnedgång. i takt med att konsumenternas konsumtionsvilja blivit lägre har tillväxtutsikterna för detaljhandeln försämrats.
ett exempel på detta är att detaljhandels- volymen i eU minskade med 0,2 procent i november 2008, jämfört med samma månad förra året, enligt eUs statistikkontor, eurostat.
också i Usa syns tecken på minskad konsumtionsvilja. Försäljningen i de amerikanska detaljhandelskedjorna sjönk med 1,7 procent i december 2008 jämfört med samma månad 2007, enligt siffror från international Council of shopping Centers, iCsC.
Skillnad mellan branscher
Det är dock viktigt att komma ihåg att vari- ationen mellan detaljhandelns olika bran- scher är stor. Den forskning som bedrivits på området tyder på att minskade konsum- tionsmöjligheter och ökade livsmedelspriser
tenderar att ha relativt liten påverkan på dagligvaruhandeln jämfört med exempel- vis sällanköpshandel som hemelektronik.
Däremot är det möjligt att konsumtio- nen inom dagligvaruhandeln kommer att styras mot de billigare alternativ som kan finnas i varje varukategori. Det är också möjligt att de dagligvarusegment som är inriktade på pris, exempelvis lågprisked- jorna, kommer att gynnas av en situation där konsumenterna söker minska sina konsumtionskostnader.
Globalisering en dominerande trend internationell expansion är den trend som tydligast påverkat detaljhandeln under de senaste åren. Det har varit den viktigaste tillväxtstrategin för de flesta detaljhandels- kedjor. Undantaget är amerikanska kedjor, som med sin stora hemmamarknad, i lägre utsträckning än sina europeiska kollegor valt att växa internationellt.
Tittar man på de största europeiska dagligvarukedjorna kan det konstateras att 30-40 procent av försäljningen sker på andra marknader än hemmamarknaden.
Förklaringen till denna vilja att expandera utomlands kan man hitta på de starkt kon- soliderade, mättade hemmamarknaderna.
på de flesta europeiska marknader domi- nerar idag ett litet antal aktörer och expan- sionsmöjligheterna är begränsade.
Under 2008 har kreditoron i Usa fått tydlig spridning till europa. precis som i Usa har minskade huspriser i många europe- iska länder gjort att hushållens förmögen- heter minskat, vilket har negativ inverkan på detaljhandeln. på flera europeiska mark- nader är dessutom konjunkturnedgången ett faktum. Även om bedömare är osäkra på vilka exakta konsekvenser detta kommer att få, kan det konstateras att detaljhandeln sannolikt kommer att påverkas negativt i det rådande marknadsklimatet.
Ökad konkurrens på tillväxtmarknader som ett resultat av de västeuropeiska och i viss mån även de amerikanska ked- jornas expansion har detaljhandeln på till- växtmarknader förändrats i snabb takt.
»
»
Kärnprocess 1 Marknad, försäljning och kundrelationerHL Display Årsredovisning 2008 14
Utdragbara hyllor med special- anpassade tråg för kryddburkar.
Försäljning per region Egna säljbolag Distributörer Marknadsposition Utveckling under året Norden
omsättning 332 MseK
Finland norge sverige
Danmark island
HL Display är den marknadsledande leverantören av produkter och lösningar till såväl detaljhandeln som varumärkesleverantörerna.
Försäljningsutvecklingen har varit fortsatt god i norden, trots rådande marknadsklimat.
Försäljningen ökade med 2 procent, en utveckling som framförallt drivits av Finland och norge.
Västra Europa omsättning 706 MseK
Belgien Frankrike nederländerna schweiz spanien storbritannien Tyskland Österrike
grekland irland italien portugal
HL Displays marknadsposition är stark och före- taget är leverantör till flertalet av de stora detalj- handelskedjorna och varumärkesleverantörerna.
Konkurrensen på marknaden är dock hård kombi- nerat med att ett ökat kostnadsfokus märks hos kunderna. HL Displays ambition är att förstärka sin marknadsposition genom att tydligare foku- sera på de områden där företaget har unika för- utsättningar och kompetens. Det rör bland annat för mågan att vara ett bollplank och naturlig sam- arbetspartner till kunderna i arbetet med att hitta nya lösningar som förbättrar varupresentationen och underlättar arbetet i butiken.
Försäljningen i regionen minskade med 7 procent under 2008. på många marknader märks tydligt ett försämrat marknads- klimat, vilket gjort att kunderna fokuserar tydligt på kostnadsredu- ceringar och väljer att skjuta investeringar på framtiden.
Östra Europa omsättning 350 MseK
Bulgarien Lettland/Litauen polen
rumänien ryssland serbien slovakien slovenien Tjeckien Turkiet Ukraina Ungern
estland israel Kazakstan
Tack vare att HL Display på ett tidigt stadium etablerat verksamhet i många av länderna i regionen åtnjuter HL Display idag en stark marknadsposition, både inom detaljhandel och bland varumärkesleverantörerna.
Försäljningen i regionen minskade med 1 procent under 2008.
på flera marknader har utvecklingen varit mycket god, exempelvis polen och Ukraina. Bilden av regionen som helhet påverkas dock negativt av en svag utveckling i ryssland.
Asien och Australien omsättning 132 MseK
indien indonesien Kina (Hong Kong) Kina (shanghai) Malaysia singapore sydkorea Taiwan Thailand
australien nya Zeeland
HL Displays marknadsposition har förstärkts avsevärt på senare år, bland annat som ett resultat av att företaget genom att etablera lokal produktion ökat konkurrenskraften.
Under 2008 har HL Display förstärkt sitt arbete med varumärkes leverantörerna för att stärka marknads positionen inom detta kundsegment.
Utvecklingen har fortsatt varit stark i asien under 2008. Försäljningen ökade med 15 procent, tack vare en positiv utveckling på de flesta marknaderna i regionen.
Nordamerika omsättning 16 MseK
Kanada Usa
Trion industries ansvarar för allt försäljningsarbete på den amerikanska marknaden. Försäljningsarbetet är i dagsläget uteslutande inriktat på detaljhandelsföretag. Försäljningen på den nordamerikanska marknaden uppgick till 16 (19) MseK under 2008.
Kärnprocess 1 Marknad, försäljning och kundrelationerHL Display Årsredovisning 2008 15
signifikanta årliga Bnp-ökningar och väx- ande medelklass med ökade konsumtions- möjligheter kombinerat med fragmenterade marknader och lågt inslag av modern detalj- handel är några anledningar till detaljhan- delsföretagens stora intresse för dessa marknader. efter flera år av internationell expansion har nu konkurrensen på många tillväxtmarknader ökat markant och blick- arna vänds successivt mot nya markna- der. De allra senaste åren har Mellanöstern och nordafrika seglat upp som intressanta tillväxtmarknader.
Attraktiva marknader i Asien
indien fortsätter att vara en av de mest attraktiva marknaderna för detaljhandeln, även om en lägre tillväxttakt för landets Bnp förutspås framöver. För utländska företag är dock indien fortfarande en lite problematisk marknad – ett resultat av bland annat hård lagstiftning och dålig infrastruktur. en så kallad ”multibrand retailer” , vilket omfattar dagligvarukedjorna, får inte driva egenägd verksamhet i indien.
Dessa företag måste etablera sig enligt franchisemodell tillsammans med ett in hemskt företag. Många av de stora kedjorna har idag verksamhet i landet,
har i snabb takt etablerat sig i de största städerna. expansionen har sedan gått vidare till mindre städer. Carrefour och Wal- Mart är två av de kedjor som har expanderat snabbast i landet. precis som i indien växer inhemska kedjor snabbt, inte bara i Kina utan på flera andra asiatiska marknader.
Trots detta är den kinesiska detaljhandels- marknaden fortfarande fragmenterad. Även om kedjorna växer kraftigt i de största stä- derna står exempelvis de fem största dag- ligvarukedjorna endast för några procent av den totala dagligvaruförsäljningen.
Ryssland en viktig marknad
ryssland har varit en viktig tillväxtmarknad för den internationella detaljhandeln under ett antal år. en stark ekonomisk tillväxt, pådriven av ökande olje- och gaspriser, kom- binerat med en relativt oreglerad marknad och en stark efterfrågan från konsumenter har varit de viktigaste skälen till detta.
städer som st. petersburg och Moskva har under flera år varit föremål för de inter- nationella detaljhandelskedjornas intresse.
i takt med ökad marknadsmättnad har kedjorna därefter börjat söka nya möjlig- heter i något mindre städer och i stora industriregioner.
Tydliga tecken visar nu att tillväxten i den ryska ekonomin kommer att bromsa in, bland annat beroende på fallande råvarupriser, finansiell kris och sämre exportutsikter.
Marknadstrender som påverkar HL Display Det rådande marknadsklimatet innebär sannolikt att detaljhandeln kommer att bli mer inriktade på kostnadsbesparingar som ett sätt att bibehålla lönsamhet. en sådan utveckling kan ha negativ effekt på HL Display om det får till följd att företagen skjuter upp investeringar inom HL Displays område.
Trenden med samexponering (cross merchandising) har varit tydlig under ett antal år och får nu sägas vara ett naturligt och vedertaget arbetssätt inom dagligvaru- handeln. HL Display ligger långt fram med lösningar inom detta område.
Det finns en generell trend att skapa ökad tydlighet i butiken för att underlätta för konsumenten. Detta skapar ökad efterfrågan på bland annat lösningar för butiksskyltning.
Under året har butikshjälpmedel baserat på ny teknologi mötts av ett ökat intresse på några av HL Displays största marknader, exempelvis Frankrike. exempel på detta är elektroniska prisetiketter och digitala skärmar för att presentera annonsbudskap.
De mest attraktiva tillväxtmarknaderna (baserat på en sammanvägning av risk, hur attraktiv marknaden är, marknadsmättnad och tidshorisont)
1. vietnam 2. indien 3. ryssland 4. Kina 5. egypten
Källa: The 2008 a.T. Kearney global retail Development index™
bland annat Wal-Mart och Metro för att nämna några.
samtidigt har de lokala kedjorna, som pantaloon och Trent, expanderat i snabb takt för att skaffa sig ett övertag över de utländska aktörerna.
Fragmenterad marknad i Kina
Kina är en annan marknad som dragit till sig stort intresse under ett flertal år. Det finns nu tecken på att tillväxten i Kinas ekonomi saktar ner något, bland annat som ett resultat av att tillväxttakten i exporten till den amerikanska marknaden minskat något. prognoser tyder dock på att Bnp- tillväxten 2008 trots detta kommer att över- stiga 9 procent. De internationella kedjorna
»
Kärnprocess 1 Marknad, försäljning och kundrelationerHL Display Årsredovisning 2008 16
HL Display har ett komplett sortiment av exponeringsspjut för produkter som ska visas hängande.
HL Displays erbjudande
HL Displays erbjudande till kunderna är uppdelat i Optishop
™, lösningar för detaljhandeln, samt Brandman
™, lösningar för varumärkesleverantörer.
HL Display erbjuder produkter och lösningar till detaljhandeln – dagligvaruhandeln och fackhandeln – och de varumärkesle- verantörer som producerar varorna som kan köpas i butiken. Kraven och behoven skiljer sig delvis åt mellan dessa kunder.
Detaljhandeln är primärt intresserade av lösningar som ökar försäljningen eller gör butiksarbetet enklare, vilket sparar tid och pengar. varumärkesleverantörerna är å sin sida intresserade av lösningar som hjälper dem att bygga varumärket och som får deras produkter att synas i butiken. av den anledningen är erbjudandet till detaljhan- deln samlat under varumärket optishop
™och erbjudandet till varumärkesleverantö- rerna under varumärket Brandman
™.
Utveckling och vård av sortimentet HL Display arbetar aktivt med det sortiment av produkter och lösningar som erbjuds kun- derna. arbetet kan övergripande beskrivas i tre delar.
För det första satsar företaget mer än någon annan i branschen på produktutveck- ling för att kontinuerligt förnya erbjudandet till kunderna.
För det andra är det av central vikt för HL Display att hela tiden följa upp försälj- ningsutvecklingen och att fasa ut de produk- ter där efterfrågan är för liten för att det ska finnas förutsättningar för lönsam produktion.
en tredje del rör så kallad value engineering. Här går företaget systematiskt igenom främst de storsäljande produkterna och undersöker hur produktionsprocesser och materialanvändning kan utvecklas för att förbättra prestanda och minska kostnader.
Förstärkt erbjudande till varumärkesleverantörerna
HL Display har idag marknadens bredaste erbjudande av lösningar för butikskommu- nikation och varuexponering till detaljhan- deln. Under 2008 har ambitionen varit att
tydligt förstärka erbjudandet till varumär- kesleverantörerna. ett flertal nya lösningar har lanserats vilka har blivit mycket väl mot- tagna av kunderna. Dessutom har en ny webbplats, dedikerad till segmentet, lanse- rats under adressen www.hlbrandman.com.
Under 2009 har HL Display ambitionen att fortsätta förbättra det kundanpassade erbjudandet till varumärkesleverantörerna samt förstärka erbjudandet till dagligvaru- handeln med nya innovativa lösningar. ett flertal utvecklingsprojekt är pågående, bland annat nästa generation kategorilösningar.
Positioneringen av HL Displays erbjudande HL Display ska vara en marknadsledande leverantör av lösningar för butikskommuni- kation och varuexponering och en naturlig samarbetspartner för detaljhandel och varu- märkesleverantörer när det gäller att för- stärka köpupplevelsen för konsumenten.
Det som särskiljer HL Display från konkur- renterna är framförallt:
Innovationsgrad – HL Display ska vara den leverantör som tar fram de innovationer som blir standard i branschen. Företagets
satsningar på produktutveckling saknar motsvarighet i branschen.
Kvalitet – HL Displays produkter och lösningar kännetecknas av hög kvalitet och funktionalitet.
Kompetens – HL Display har byggt upp ett stort expertkunnande när det gäller att exponera varor i butik. HL Display är en naturlig partner till detaljhandel och varu- märkesleverantörer när de inreder butiker eller tar fram nya koncept för sina butiker.
Kundfokus – Företagets närvaro på kundens lokala marknad borgar för en
hög servicegrad. »
Kärnprocess 2 Utveckling, lansering och vård av produktportföljen HL Display Årsredovisning 2008 17
roller Track
™är HL Displays senaste lösning för kyldiskar med mejeri produkter som mjölk och yoghurt. genom det unika fram matningssystemet – som är lätt att flytta och enkelt kan anpassas till ändringar i planogrammet – säkerställs att varorna alltid är exponerade längst fram i hyllan. Ökad försäljning och en halvering av tiden som går åt för att fylla på med nya varor är några av för delarna de dagligvaruhandlare som installerat systemet berättar om.
Making the most out of your selling space
Kärnprocess 2 Utveckling, lansering och vård av produktportföljen HL Display Årsredovisning 2008 18
Optishop
™HL Displays erbjudande till detaljhandeln återfinns under varumärket optishop. Här erbjuds produkter och lösningar för butiks- kommunikation och varuexponering.
Butikskommunikation
ger konsumenterna all nödvändig köpin- formation och hjälper dem att snabbt hitta i butiken. genom en välordnad butikskom- munikation undviker butikerna att tappa försäljning på grund av att konsumenterna inte snabbt hittar det de söker i butiken eller vad varan kostar.
Varuexponering
presenterar varorna för konsumenterna på ett attraktivt sätt. genom en välordnad varuexponering utnyttjas hyllutrymmet optimalt och konsumenten stimuleras till köp. HL Displays produkter för varuexpone- ring möjliggör också kostnadsbesparingar genom att butiksarbetet effektiviseras.
ett exempel på detta är automatisk fram-
matning av varorna, vilket gör att tidsåt-
gången för att hålla ordning och reda i
hyllorna minskar, samtidigt som det går
snabbt att fylla på med nya varor.
Bring your brand to life
»
Kärnprocess 2 Utveckling, lansering och vård av produktportföljen HL Display Årsredovisning 2008 19
Brandman
™inom varumärket Brandman återfinns HL Displays erbjudande till varumärkes- leverantörerna. Här erbjuds såväl enstaka produkter som kompletta lösningar för Varuplacering i hylla och Kampanjplacering.
Varuplacering i hylla
HL Display erbjuder produkter och lös- ningar som säkerställer att varumärkes- leverantörerna kan utnyttja sitt utrymme i butikernas hyllor på bästa möjliga sätt.
Kategorilösningar och exponeringslösningar skapar en attraktiv varupresentation som är lätt att underhålla. Detta kombineras med exponeringstillbehör för att exempelvis förse kunden med information relaterad till varan och lösningar som ger stöd vid produktlansering.
Kampanjplacering
HL Display erbjuder produkter och lösningar för exponering av varumärkes- leverantörernas varor i andra delar av butiken än hyllan. Här ingår kampanjställ, exempelvis kundanpassade golvställ samt lösningar för samexponering, det vill säga att varor med nära koppling till varandra exponeras tillsammans, för att därigenom skapa merförsäljning.
Den nyutvecklade lösningen sideKick™ gör det möjligt att få ännu mer säljyta i butiken.
produktutveckling
insikt om kundernas krav och behov är en grundsten i produktutvecklingen hos HL Display. ett framgångsrikt produktut- vecklingsarbete startar i samarbetet mel- lan produktcheferna och säljbolagen som tillsammans identifierar nya möjligheter att förbättra exempelvis varuexponeringen eller underlätta butiksarbetet. HL Displays uttalade ambition är att all utveckling ska genomföras i nära samarbete med kun- derna. Det säkerställer att företaget tar fram lösningar som möter kundernas krav och behov och som det finns en omedelbar efterfrågan på. sammantaget investerade HL Display 28 (38) MseK i produktutveck- ling under 2008, vilket motsvarar 2 (2) procent av omsättningen.
Tydlig process
För två år sedan gjorde HL Display om sin produktutvecklingsprocess med ambition att öka tempot och korta ned ledtiderna i produktutvecklingsarbetet. idag arbetar företaget efter en tydligt definierad produkt- utvecklingsprocess i fem steg med veckovis avvikelserapportering i alla projekt.
Det övergripande ansvaret för utveck- lingsstrategi och vilka projekt som ska genomföras ligger på marknadsrådet som bland annat består av medlemmar ur kon- cernens ledningsgrupp. produktcheferna har sedan ansvaret för projektet under hela utvecklingstiden. i produktutvecklings- gruppen ingår också konstruktörer och designers, samt fabriks- eller produktions- ansvariga för att säkerställa en snabb produktionsstart när den nya produkten är färdigutvecklad.
Framgångsrika projekt under 2008 Under 2008 hade HL Display i genomsnitt cirka 30 parallellt pågående utvecklings- projekt. 55 projekt genomfördes framgångs- rikt under året.
Flera av de nya produkter som lansera- des under året har fått ett mycket positivt mottagande på marknaden. inte minst sideKick
™, en lösning som enkelt kan fästas på sidan av gaveln på hyllorna – ett hittills outnyttjat utrymme. Detta gör det möjligt att få ut ännu mer säljyta i butiken.
HL Design – HL Displays egen designbyrå HL Design, beläget i Frankrike, är en central resurs med stark kompetens inom
Concept– Produkt- specifikation – Marknadsanalys – Projekt-
godkännande
Engineering – Ritningar
och tekniska specifikationer – Designgenomgång – Offerter på
verktyg begärs in – Investeringen
godkänns
Tooling – Verktygs- beställning – Verktygets utformning godkänns
Industrialisation – Verktyget
valideras – Produktprover
tas fram – Produktions-
parametrarna valideras
Market launch – Lanserings-
material tas fram – Fullskalig
lansering
HL Displays produktutvecklingsprocess
grafisk design, som kan användas av alla säljbolag runt om i världen. HL Displays produkter kundanpassas i stor utsträck- ning, exempelvis genom kundanpassade fronter på varuexponeringslösningarna.
Detta arbete handlar om kreativt design- arbete för att möta de högt ställda krav på grafisk utformning som exempelvis världens ledande varumärkesleverantörer ställer.
Patent och mönsterskydd
HL Displays patentstrategi syftar primärt till att skydda företagets storsäljande produkter. Företaget hade vid utgången av 2008 74 (80) registrerade patent och 21 (21) patentansökningar under behandling.
antalet nya patent under 2008 uppgick till 4 (10).
vid slutet av året hade HL Display 78 (88) registrerade mönsterskydd och 5 (3) ansökningar var under behandling.
Den totala kostnaden för patent och mönsterskydd uppgick till 2 (2) MseK under 2008.
»
Kärnprocess 2 Utveckling, lansering och vård av produktportföljen HL Display Årsredovisning 2008 20
Fortsatta produktivitetsökningar i produktionen
HL Displays produktion är koncentrerad till tre produktionsmetoder – extrudering, formsprutning samt varmbockning och tryckning av plast (produktionsmetoderna förklaras i mer detalj i tabellen på sidan 23).
Den produktion som ligger utanför dessa områden utförs idag, till största delen, av underleverantörer.
HL Display har sammanlagt sju fabriker, fyra av dessa ligger i Sverige.
HL Displays produktion bedrivs i stor ut- sträckning enligt principerna för ”lean pro- duction”. Mycket enkelt kan detta beskrivas som att arbetet är inriktat på de delar som adderar värde till kunderna. Med detta följer bland annat ett tydligt fokus på kvalitet och produktivitet.
Förbättrad produktivitet
Det produktivitetshöjande arbetet har fort satt att vara i blickfånget under 2008, vilket är en viktig anledning till att brutto- marginalen i koncernen ökat från 47 till 49 procent.
vid fabriken i sundsvall, som är HL Displays största produktionsanlägg- ning och inriktad på såväl extrudering som formsprutning av plast, har de primära fokusområdena under året varit arbete med rå material samt att finjustera produk- tionsprocesserna och därigenom uppnå en ännu mer kostnadseffektiv produktion vid större order. Fabriken har under året bytt råmaterial leverantör och börjat använda ett billigare råmaterial i vissa produkter.
genom att anpassa produktionsprocessen har man uppnått lika god eller bättre kvali- tet med det billigare materialet.
Fabriken i Karlskoga har genomgått en tydlig specialisering till att nu vara inriktad på innovativ och högt automatiserad form- sprutning. som ett resultat har den del av produktionen som har ett högt inslag av manuellt arbete flyttats till fabriken i
suzhou. Fabriken har också fått ett till- skott av produkter genom att delar av det sortiment som medföljde förvärvet av Display Team nu produceras i Karlskoga.
Denna produktion var tidigare utlagd på underleverantörer.
också fabriken i Falun har genomgått en tydlig förändring mot ökad specialisering och automatisering. Fabriken är idag spe- cialiserad mot automatiserad produktion av varmbockade produkter med eller utan »
Kärnprocess 3 produktion och leverans av varor och tjänsterHL Display Årsredovisning 2008 21
Kvalitet
HL Display bedriver ett omfattande kvalitets arbete baserat på nyckeltal med tydliga mål. Dessa nyckeltal följs upp varje månad. samtliga fabriker har kvalitets- system som är uppbyggda enligt den inter- nationella kvalitetsstandarden iso 9001.
Fabrikerna i Falun, Karlskoga och sundsvall är alla certifierade enligt iso 9001.
Ledtid i dagar
Avser snittledtid från order till leverans
Produktionsanläggning Mål Utfall 2008 Utfall 2007
Falun 12 12 14
Karlskoga 8 8 9
sundsvall 11 11 11
suzhou 9 7 –
Leveranssäkerhet i procent
Avser hur stor del som levereras inom överenskommen leveranstid
Produktionsanläggning Mål Utfall 2008 Utfall 2007
Falun 97,0 96,0 95,6
Karlskoga 98,0 98,4 97,4
sundsvall 98,0 98,7 96,1
suzhou 98,0 99,9 –
Andel reklamationer i procent
Avser antal reklamationer i förhållande till totalt antal order
Produktionsanläggning Mål Utfall 2008 Utfall 2007
Falun 0,6 0,7 0,7
Karlskoga 0,6 0,4 0,2
sundsvall 0,3 0,5 0,5
suzhou 0,3 0,4 –
tryck. Förändringarna har varit stora under året, vilket resulterat i ökad produktivitet och därigenom kortare ledtider.
vid fabriken i kinesiska suzhou har pro- duktionskapaciteten utökats under 2008 och fabriken har idag produktion inom både extrudering och formsprutning.
produktionen kännetecknas av hög kvalitet och produktivitet. Drygt hälften av produk- tionen exporteras till europa och ryssland.
Fabriken ligger i framkant när det gäller pro- duktionsutveckling. Många av de innovativa idéer som tas fram i suzhou, bland annat relaterat till råmaterial, implementeras sedan i de andra fabrikerna.
Totalt uppgick koncernens investeringar i produktionsanläggningar till 20 (31) MseK.
Majoriteten av investeringarna utgjordes av verktyg för extrudering och formsprutning.
»
Kärnprocess 3 produktion och leverans av varor och tjänsterHL Display Årsredovisning 2008 22
