Verkställande direktören
Ersättningar och förmåner har utgått till verkställande direktören med:
2006-01-01–
2006-12-31
2005-01-01–
2005-12-31
Grundlön -2 585 -2 632
Rörlig ersättning -1 155 -1 188
Bilförmån -33 -34
Pensionskostnader -502 -502
-4 275 -4 356
Rörlig ersättning för 2006 utgår enligt avtal med max 1 320 000 (1 320 000) kr motsvarande 50% av grundlönen efter beslut av styrel-sen. Ersättningens slutliga storlek baseras på styrelsens bedömning av verksamhetens utveckling och den anställdes funktion som moderbo-lagets VD tillika koncernchef. År 2006 har rörlig ersättning om 1 155 000 kr utgått vilken utbetalats i mars 2007. Beloppet är reserve-rat per 2006-12-31.
Ersättningen till VD för 2007 uppgår till 250 000 (220 000) kr per månad och med maximal rörlig ersättning om 60 (50)% av den fasta lönen. Avsättningen till tjänstepension för 2007 uppgår till 30 (19)% av pensionsgrundande lön. Med pensionsgrundande lön avses grundlön inklusive semesterersättning. Belopp inom parantes avser år 2006.
Ömsesidig uppsägningstid gentemot VD är 6 månader. Om VD påbörjar ny anställning eller bedriver egen verksamhet under uppsägningstiden ska inkomst från sådan anställning eller verksam-het räknas av från uppsägningslönen. Avgångsvederlag utgår till VD vid uppsägning från bolagets sida med belopp motsvarande 18 månaders grundlön. Moderbolagets VD, tillika koncernchef, har rätt att gå i pension från 60 års ålder. Bilförmånen är ett kostnads-neutralt upplägg från bolagets sida, d v s ett bruttolöneavdrag görs från grundlönen för att täcka bolagets kostnader. Berednings- och beslutsprocessen som tillämpas när det gäller ersättning och andra villkor för VD är en styrelsefråga. Styrelsen har utsett ett ersätt-ningsutskott för beredning av ersättningsfrågor. Vilka som ingår i
ersättningsutskottet framgår ur avsnittet ”Bolagsstyrning” sidan 44.
VD har under 2005 tecknat sig för konvertibler. För innehav samt villkor hänvisas till sidan 39 samt not 32. Vid årets slut existerade inga optionsprogram.
Styrelsen
Ersättningar och förmåner har utgått till styrelsen med
2006-01-01–
2006-12-31
2005-01-01–
2005-12-31
Styrelsearvode 875 650
därav till styrelseordförande 250 150
Utöver styrelsearvode har ersättning om 25 000 kr utgått till respektive medlem i ersättningsutskottet. Se sidan 44. Inga andra ersättningar har utgått till styrelsen. Inga andra avtal om pension eller avgångsvederlag finns.
Styrelsen består av 5 (6) män och 1 (0) kvinna. Antalet är oför-ändrad jämfört med år 2005. Berednings- och beslutsprocessen som tillämpas när det gäller ersättning till styrelseordförande sker i styrelsen. Ersättning till styrelsen har fördelats i enlighet med det av årsstämman fastslagna beslutet. För upplysning om styrelseleda-möternas aktieinnehav hänvisas till sid 43.
Ledande befattningshavare Ersättningar och förmåner har utgått till 7 (7) ledande befattningshavare med
2006-01-01–
2006-12-31
2005-01-01–
2005-12-31
Löner och andra ersättningar -6 146 -5 519
Rörlig ersättning -1 398 -1 145
Pensionskostnad -1 054 -1 094
-8 598 -7 758
Med ledande befattningshavare avses medlemmar i koncernled-ningen utöver VD, varav 4 (4) är män och 3 (3) är kvinnor. 6 är anställda i Sverige och en i Norge. Se vidare sidan 44.
Rörlig ersättning för ledande befattningshavare 2006 är maximerad till 25–30% av grundlönen. Rörlig ersättning avse-ende verksamhetsåret 2006 om totalt 1 398 000 kr har utbetalts i februari 2007. Beloppet är reserverat per 2006-12-31. För 2007 är den rörliga ersättningen maximerad till 30–40% av grundlönen.
Eventuella lönejusteringar eller andra ersättningar för ledande befattningshavare föreslås av VD till ersättningskommittén som fått i uppdrag av styrelsen att bereda sådana frågor.
Ömsesidig uppsägningstid gentemot ledande befattningshavare, tillika VD i dotterbolag och vVD är 3–6 månader. Inga avtal om avgångsvederlag finns.
Koncernens pensionspolicy är en avgiftsbestämd plan vilken gäller för all personal i koncernen med undantag för VD tillika koncernchef (se ovan). Pensionskostnaden uppgår till i snitt ca 14%
beroende på ålder och lön.
Det finns inga särskilda förmåner för ledande befattningshavare förutom bil till för arbetsgivaren kostnadsneutralt upplägg.
Ett lån har lämnats till en ledande befattningshavare. Ursprung-liga lånebeloppet var 250 KSEK. Efter gjorda amorteringar uppgår lånebeloppet per 31/12-2006 till 165 KSEK (193). Lånet är ett annuitetslån. Räntan uppgår till 4,4% och lånet ska i sin helhet vara återbetalat i februari 2012.
1
Noter
Not 13. Koncernen – av- och nedskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar
Av- och nedskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar
2006-01-01–
2006-12-31
2005-01-01–
2005-12-31 Balanserade utgifter för
utvecklingsarbeten -18 375 -13 319
Koncernmässig goodwill (nedskrivning) -1 218 -
Immateriell tillgång kundstock -3 931 -3 948
Inventarier -12 816 -8 139
-36 340 -25 406
Not 14. Koncernen – övriga rörelsekostnader
Övriga rörelsekostnader
2006-01-01–
2006-12-31
2005-01-01–
2005-12-31
Marknadsföringskostnader -89 409 -31 242
Övrigt -2 517 -2 464
-91 926 -33 706
Not 15. Koncernen – kreditförluster, netto
Kreditförluster, netto
2006-01-01–
2006-12-31
2005-01-01–
2005-12-31 A. Specifi k reservering för individuellt
värderade lånefordringar:
1. Årets bortskrivning för konstaterade
kreditförluster -2 553 -734
2. Återförda tidigare gjorda reserve-ringar för sannolika kreditförluster som i årets bokslut redovisas som
konstaterade förluster 2 458 1 072
3. Årets reservering för sannolika
kreditförluster -620 -1 923
4. Inbetalt på tidigare års konstaterade
kreditförluster -
-5. Återförda ej längre erforderliga
reser-veringar för sannolika kreditförluster 602 117
6. Årets nettokostnad -113 -1 468
B. Gruppvis reservering för individuellt
värderade lånefordringar - -
C. Gruppvis värderade homogena grup-per av lånefordringar med begränsat
värde och likartad kreditrisk - -
D. Transfereringsrisk - -
E. Ansvarsförbindelser - -
Årets nettokostnad för kreditförluster -113 -1 468
Samtliga kreditförluster är hänförliga till fordringar på allmänheten och uppgår till 0,00 % (0,06%) av lånefordringarnas bokförda värde vid årets utgång.
Ledande befattningshavare har under 2005 tecknat sig för konver-tibler. För innehav samt villkor hänvisas till sidan 39 samt not 32.
Vid årets slut existerade inga optionsprogram.
Revisionskostnader
Revisionsuppdrag -2 529 -2 687
Andra uppdrag -580 -786
-3 109 -3 473
Andra uppdrag -519 -196
-519 -196
Totalt -3 908 -3 785
Med revisionsuppdrag avses granskning av årsredovisningen och bokföringen samt styrelsens och verkställande direktörens förvaltning, övriga arbetsuppgifter som det ankommer på bolagets revisor att utföra samt rådgivning eller annat biträde som föranleds av iaktagelser vid sådan granskning eller genomförande av sådana övriga arbetsuppgifter. Allt annat är andra uppdrag.
Operationella leasingavtal
2006-01-01–
2006-12-31
2005-01-01–
2005-12-31
Lokaler -9 615 -7 700
Inventarier -1 100 -1 009
-10 715 -8 709
Inom ett år Avtalade framtida utgifter 2006-12-31 2005-12-31
Lokaler -13 092 -8 585
Inventarier -1 080 -436
Mellan ett och fem år 2006-12-31 2005-12-31
Lokaler -43 901 -38 326
Inventarier -1 715 -352
Senare än fem år 2006-12-31 2005-12-31
Lokaler -14 645 -20 941
Inventarier - -
Noter
Not 16. Koncernen – skatter
Skatt redovisad i resultaträkningen
2006-01-01–
2006-12-31
2005-01-01–
2005-12-31 Aktuell skattekostnad ( - )/ skatteintäkt (+)
Aktuell skatt på årets resultat -80 798 -38 044
Uppskjuten skattekostnad ( - )/ skatteintäkt (+)
Uppskjuten skatt avseende temporära skillnader -4 164 -6 221
Uppskjuten skatt till följd av utnyttjande av tidigare
aktiverat skattevärde i underskottsavdrag -448 -10 133
-4 612 -16 354
Skatt på årets resultat -85 410 -54 398
Avstämning av effektiv skatt %
2006-01-01–
2006-12-31 %
2005-01-01–
2005-12-31
Resultat före skatt 292 129 200 095
Skatt enligt gällande skattesats för moderbolaget 28,0% -81 796 28,0% -56 027
Effekt av andra skattesatser för koncernföretag 0,7% -2 002 -0,5% 913
Effekt av ej avdragsgilla kostnader 0,3% -788 0,1% -216
Effekt av ej skattepliktiga intäkter 0,0% 68 0,0% 6
Effekt av nedskrivning av koncernmässig goodwill 0,1% -341 -
-Effekt av korrigerad skatt från tidigare år 0,1% -206 -
-Effekt av övrigt 0,1% -345 -0,5% 926
Redovisad effektiv skatt 29,2% -85 410 27,2% -54 398
Uppskjutna skattefordringar och skatteskulder
Uppskjuten skattefordran
Uppskjuten
skatteskuld Netto 2006
Underskottsavdrag 20 216 - 20 216
Materiella och immateriella anläggningstillgångar - -11 281 -11 281
Uppskjutna skattefordringar och skatteskulder, netto 20 216 -11 281 8 935
Uppskjuten skattefordran
Uppskjuten
skatteskuld Netto 2005
Underskottsavdrag 20 664 - 20 664
Materiella och immateriella anläggningstillgångar - -7 117 -7 117
Uppskjutna skattefordringar och skatteskulder, netto 20 664 -7 117 13 547
Förändring av uppskjuten skatt i temporära skillnader och underskottsavdrag
Utnyttjande av underskottsavdrag 20 664 -448 - 20 216
Obeskattade reserver -21 667 -9 207 - -30 874
Övriga avsättningar 14 550 5 043 - 19 593
Uppskjutna skattefordringar och skatteskulder, netto 13 547 -4 612 - 8 935
Uppskjutna skattefordringar på outnyttjade underskottsavdrag har aktiverats då det bedöms som sannolikt att dessa kommer att med-föra lägre skattekostnader i framtiden. Skattevärdet i koncernens underskott uppgår till 20,2 MSEK. Dessa kan inte utnyttjas kon-cernmässigt mot vinster förrän år 2007 som en följd av samgåendet mellan Gamla TeleTrade och Gamla Nordnet år 2001. I balans-räkningen har 20,2 MSEK aktiverats vilket överensstämmer med skattevärdet. Bolaget bedömer att det inte fi nns någon osäkerhet i
utnyttjandemöjligheten. Fortsatt låg kostnadsnivå och en gynnsam marknadsutveckling medför en förbättrad lönsamhetspotential för koncernen genom främst dotterbolaget Nordnet Bank AB. Aktuella skatteskulder om 109 680 KSEK är hänförliga till Nordnet Bank AB, den norska fi lilalen Nordnet Bank NUF, Stocknet Securities AS samt Nordnet Securities Luxembourg S.A. Skatten kommer att betalas under 2007.
Noter
Not 19. Koncernen – utlåning till kreditinstitut
Utlåning till kreditinstitut kan komma att omsättas innan förfall och är därmed ej avsedda att stadigvarande brukas eller innehas i verksamheten varför de klassificerats som omsättningstillgångar.Utlåning till kreditinstitut är i sin helhet betalbar på anfordran.
2006-12-31 2005-12-31 Återstående löptid
- betalbara på anfordran 276 503 697 604
- högst tre månader -
-- längre än tre månader
men högst ett år -
-Summa 276 503 697 604
Genomsnittlig återstående löptid (år) 0,0 0,0
Not 20. Koncernen – utlåning till allmänheten
Utlåning till allmänheten kan komma att omsättas innan förfall och är därmed ej avsedda att stadigvarande brukas eller innehas i verksamheten varför de klassificerats som omsättningstillgångar.2006-12-31 2005-12-31 Återstående löptid
- upp till en månad 3 282 384 2 597 289
- mellan en till tre månader -
-- längre än tre månader men högst ett år -
-Summa 3 282 384 2 597 289
Genomsnittlig återstående löptid (år) 0,1 0,1 Med utgångspunkt från låntagarnas
hemvist är bolagets lånefordringar
geografiskt hänförliga till: 2006-12-31 2005-12-31
Sverige 44,3% 53,6%
Norge 38,1% 30,5%
Danmark 16,5% 14,8%
Tyskland 0,5% 0,6%
Finland 0,6% 0,5%
Lånefordringarna fördelas enligt
följande 2006-12-31 2005-12-31
Företagarhushåll 243 669 294 064
Övriga hushåll 1 008 088 904 511
Utländsk allmänhet 1 841 216 1 213 689
Icke-finansiell företagssektor 187 203 178 693
Övrigt 2 208 6 332
3 282 384 2 597 289
Not 17. Koncernen – resultat per aktie
Resultat per aktie före utspädning
2006-01-01–
2006-12-31
2005-01-01–
2005-12-31
Årets resultat 206 719 145 697
Vägt genomsnittligt antal utestående
aktier före utspädning 165 018 878 165 018 878 Resultat per aktie före utspädning 1,25 0,88
Resultat per aktie efter utspädning
Årets resultat 206 719 145 697
Återläggning av räntekostnad efter skatt
avseende konvertibelt förlagslån 1 225 519
Justerat resultat 207 944 146 216
Genomsnittligt antal utestående aktier 170 491 514 167 907 214 Resultat per aktie efter utspädning 1,22 0,87
Vägt genomsnittligt antal utestående
aktier före utspädning 165 018 878 165 018 878 Tillkommande vägt genomsnitt antal
aktier vid full konvertering 5 472 636 2 888 336 Totalt vägt genomsnittligt antal aktier
efter utspädning
170 491 514 167 907 214
Villkoren för konvertering av det konvertibla förlagslånet återfinns i not 32.
Not 18. Koncernen – belåningsbara statsskuldförbindelser
Svenska staten är emittent av samtliga statsskuldväxlar, vilka är noterade. Belåningsbara statsskuldförbindelser kan komma att omsättas innan förfall och är därmed ej avsedda att stadigvarande brukas eller innehas i verksamheten varför de klassificerats som omsättningstillgångar.
2006-12-31 2005-12-31 Återstående löptid
- upp till en månad 1 497 848
-- mellan en till tre månader 893 941 896 923
- längre än tre månader
men högst ett år - 99 077
Summa 2 391 789 996 000
Genomsnittlig återstående löptid (år) 0,1 0,2
Noter
Not 21. Koncernen – fi nansiella tillgångar till verkligt värde
2006-12-31 2005-12-31
Aktier för handel 11 620 6 704
Övriga aktieinnehav 6 521 3 661
18 141 10 365
Aktier för handel avser tjänsten ”Experterna”, se sidan 23.
Övriga aktieinnehav avser tillfälliga innehav i samband med främst emissioner.
Not 22. Koncernen – fi nansiella tillgångar som kan säljas
Kapitalandel 2006-12-31 2005-12-31 Awardit AB,
556575-8843, Stockholm 13,2% 422 317
Rasta Group AB,
556569-0400, Göteborg 0% 0 0
Mangold AB,
556628-5408, Stockholm 0,1% 16 535
NGM Holding AB,
556468-1491, Stockholm 3,7% 2 531 2 509
Edsbyn Arena AB,
556617-7530, Ovanåker 0% 5 5
VPC AB,
556112-8074, Stockholm 0% 87 87
3 061 3 453
Mangold AB är moderbolag till Mangold Fondkommission AB som är ett värdepappersbolag. Ansökan om tillstånd till förvärv av aktier i Mangold skickades in och beviljades av Finansinspektionen i samband med det initiala förvärvet år 2000.
Nordic Growth Market (NGM) är en auktoriserad börs och står under Finansinspektionens tillsyn, NGM erbjuder notering och aktiehandel på listorna NGM Offi cial och NGM Equity samt derivathandel på Nordic Derivatives Exchange (NDX).
VPC AB är såväl värdepappersövervakare som clearingorganisa-tion. Tillstånd till förvärv av dessa aktier beviljades av Finansin-spektionen i januari 2004.
Rasta Group AB som tidigare hette Snapcat är noterade på Göteborgslistan.
Rasta Group AB är föremål för inoffi ciell handel på den så kall-lade Göteborgslistan. De verkliga värdena för de innehav som ej är föremål för regelbunden handel har beräknats baserat på uppgifter om resultat och framtidsprognoser lämnade av bolagen. Det verk-liga värdet bedöms ligga i samma intervall som det bokförda värdet plus /minus 10%.
Not 23. Tillgångar och skulder
i försäkringsrörelsen
1 Tillgångar och skulder i
försäkringsrörelsen 2006-12-31 2005-12-31
Tillgångar i försäkringsrörelsen
Aktier och andelar 2 598 965 550 841
Räntebärande värdepapper 150 397 64 560
Likvida medel 626 916 425 886
3 376 278 1 041 287
Skulder i försäkringsrörelsen
Investeringsavtal 3 339 317 1 041 287
Försäkringsavtal 37 454 -
3 376 771 1 041 287
Skulder i försäkringsrörelsen
Ingående balans 1 041 158 -
Inbetalda premier 2 810 660 1 112 887
Infl yttat kapital 32 570 2 344
Värdeförändring på placerings-tillgångar
433 441 60 872
Avgifter -3 546 -248
Utbetalda ersättningar -932 402 -134 697
Förändring försäkringstekniska avsättningar
493 -
Avkastningsskatt -5 822 -
Övriga tekniska kostnader 219 -
Utgående balans 3 376 771 1 041 158
Samtliga tillgångar i försäkringsrörelsen avser tillgångar för vilka försäkringstagarna bär direkt placeringsrisk. För skulder i försäk-ringsrörelsen avseende investeringsavtal bär försäkringstagarna direkt risk. Detta innebär att försäkringstagarna erhåller avkast-ning men även står för den risk som tillgångarna och skulderna i försäkringsrörelsen medför. Koncernen har ingen rätt till kassafl ö-det hänförligt till placerade medel. Både tillgångarna och skul-derna värderas enligt kategorin fi nansiella tillgångar och skulder värderade till verkligt värde via resultaträkningen. Resultateffekten avseende anskaffade värdepapper, orealiserad värdeförändringar, realiserade värdeförändringar, erhållna räntor och utdelningar samt premier och värdeförändring på skulden är netto noll.
Skulder i försäkringsrörelsen avseende försäkringsavtal är skulder där koncernen åtar sig en betydande försäkringsrisk för för-säkringstagaren genom att gå med på att kompensera försäkrings-tagaren eller annan förmånstagare om en förutbestämd försäkrad händelse skulle inträffa.
Noter
Immateriella anläggningstillgångar
Koncernmässig
goodwill Inkråmsgoodwill Kundstock
Balanserade utgifter för
utvecklingsarbeten Totalt
2006 2005 2006 2005 2006 2005 2006 2005 2006 2005
Ackumulerade anskaffningsvärden
Anskaffningsvärde vid årets början 214 540 205 995 5 821 5 821 80 317 74 000 105 170 76 890 405 848 362 706
Nyanskaffningar - - - - - - 33 444 28 258 33 444 28 258
Årets omräkningsdifferenser -7 529 8 545 - - -5 566 6 317 -188 22 -13 283 14 884
207 011 214 540 5 821 5 821 74 751 80 317 138 426 105 170 426 009 405 848 Ackumulerade av-
och nedskrivningar
Vid årets början -65 374 -65 373 - - -5 020 -925 -54 451 -41 006 -124 845 -107 304
Årets av- och nedskrivning -1 218 - - - - 3 931 -3 948 -18 375 -13 319 -23 524 -17 267
Årets omräkningsdifferenser 1 - - - 541 -147 144 -126 686 -274
-66 591 -65 374 - - -8 410 -5 020 -72 682 -54 451 -147 683 -124 845
Redovisat värde vid årets slut 140 420 149 166 5 821 5 821 66 341 75 297 65 744 50 719 278 326 281 003
Not 24. Koncernen – immateriella anläggningstillgångar
De mest väsentliga posterna avseende balanserade utgifter för utvecklingsarbeten är investeringen i det administrativa försystemet samt den främst egenutvecklade handlarapplikationen Wintrade.
Bokfört värde för det administrativa försystemet uppgår till 32,5 (28,9) MSEK och för Wintrade till 7,9 (7,3) MSEK. Utveckling sker kontinuerligt och avskrivningstiden är 5 år för både de adminstrati-va försystemen och Wintrade. Genomsnittlig kadminstrati-varstående avskriv-ningstid är ca 3,3 år för det administrativa försystemen och ca 3,6 år för Wintrade.
Övrig immateriell tillgång avser kundstocken i Stocknet vilken identifi erades i samband med förvärvet av Stocknet Securities ASA.
Bokfört värde uppgår till 60,6 (64,0) MNOK. Avskrivningstiden är 20 år vilket återspeglar bedömd nyttjandeperiod. Kvarstående avskrivningstid är 17,8 (18,8) år. Avskrivning av övrig immateriell tillgång och balanserade utgifter för utveckling sker med linjär me-tod. I balanserade utgifter för utvecklingsarbeten ingår ackumule-rade personalkostnader fr o m år 2000 med 41 895 (29 703) KSEK.